خسارة التجارة. تعد عدم ربحية المعاملة علامة على الحصول على منفعة ضريبية غير مبررة. المعاملات الخاسرة للشركات بمشاركة الدولة

يفتح المتداول المحطة، وهي عبارة عن رسم بياني فارغ، باستثناء الرسم البياني للسعر، ولا تحتوي المحطة على معاملات مفتوحة، فقط رقم يلوح في الأفق في عمود الرصيد (10، 100، 500 أو آخر)، كل شيء هادئ.

في هذه اللحظة لا يشعر المتداول بالقلق على الإطلاق بشأن الأخبار، أين سيذهبالسعر، حتى لو انقلب العالم كله رأسا على عقب. سيكون الرصيد آمنًا وسليمًا ولن يضيع في أي مكان.

في هذه اللحظات، يكون لدى المتداول فرص كاملة لكسب المال، وكسب الكثير. الشيء الرئيسي هو أن تفتح بشكل صحيح.

من حيث المبدأ، يمكنك القيام به التحليل الفنييمكنك الاستماع إلى الأخبار وقراءة الصحف ومقارنة آراء المحللين المختلفين واتخاذ القرار بشأن الاتجاه الذي سيتم فتحه ولأي زوج.

الأمل دائمًا هو أن تكون الصفقة المفتوحة صحيحة، وفي النهاية ستجلب الربح.

هناك القليل من الشكوك هنا. 50/50 إما أن تكون الصفقة صحيحة أو لا.

في مثل هذه الحالات أسأل نفسي. هل هناك صفقات سيئة؟

من ناحية، السؤال غبي وغير مفهوم. كيف هم موجودون؟ إذا كانت الصفقة غير مربحة، فهي خاطئة. لأنه إذا كان صحيحا، فإنه ينبغي أن يكون مربحا.

يمين. التجارة المربحة صحيحة. لماذا تعتبر الصفقة غير المربحة خاطئة؟ لأنه جلب الخسارة.

عندما أنظر إلى أبعد من ذلك، أبدأ بسؤال نفسي. وما الذي يعتبر في مثل هذه الظروف خسارة؟ ومن ثم، من الناحية النظرية، فإن جميع الصفقات التي يفتحها المتداول تكون غير مربحة على الفور. بسبب الانتشار. اتضح أنهم بالفعل غير صحيحين على الفور؟ بالطبع لا. ولا تعتبر هذه الخسارة. لأنها صغيرة جدًا وتتناسب مع مفهوم التسامح.

إذن ما هو التسامح، وحجم هذه الخسائر، بحيث يمكن اعتبار الصفقة غير صحيحة؟

يمكن للمتداولين ذوي الخبرة أن يحركوا أصابعهم في معبدهم. مثل - حسنا، بشكل عام. هناك مفاهيم لتحديد التوقف، وهناك قدر معين من المخاطرة لكل معاملة، وهناك، في النهاية، رؤى ومستويات - والتي يمكن أن تظهر تقريبًا أين سينخفض ​​السعر وأين سيرتفع وأين سيعود و إيابا.

وهذا يعني، تقريبًا، أن مستوى المخاطرة هو مستوى الخسارة الذي يمكن بعده اعتبار المعاملة غير صحيحة.

ومستوى هذه المخاطرة يحدده المتداول نفسه. افتراضيًا، من المعتقد أن نسبة تحمل الخسارة البالغة 2% لكل صفقة من الرصيد هو الخط الذي يعمل معظم المتداولين بالقرب منه. لذا، من فضلك، يمكنك تعيينها بنسبة 5 بالمائة، وبالنسبة للمتداولين ذوي المخاطرة بشكل خاص، حتى 10 بالمائة.

قد أبدو متطفلاً، لكن التداول الخاطئ لمتداول واحد يعمل بمخاطرة تبلغ 0.5% يعتبر صحيحًا لذلك المتداول الذي يعمل بمخاطر تبلغ 2%. اتضح أن صفقتين متطابقتين، على نفس الأداة، تم إبرامهما في نفس الوقت، وبنفس السعر، وبنفس الحجم، تعتبر صحيحة من قبل متداول واحد، وغير صحيحة من قبل متداول آخر.

إنه نوع من العودة إلى موضوع "50 إلى 50" مرة أخرى. ليس واضحا جدا. ماذا لو كان لدي خطر بنسبة 90 بالمائة يعتبر طبيعيًا؟

بعد ذلك، اسمحوا لي أن أسأل لماذا يشير بعض المتداولين في كثير من الأحيان للآخرين إلى أنهم لا يتداولون بشكل صحيح، أي أنهم يدخلون في معاملات غير صحيحة.

لذلك، أريد أن أقول على الفور أن رأيي هو أنه لا توجد صفقات خاطئة، وبالتالي غير مربحة. جميع الصفقات صحيحة ومربحة. حسنًا، ربما باستثناء تلك التي تحدث أثناء الكوارث والقوة القاهرة وما شابه ذلك.

لكن لماذا؟ على سبيل المثال، اشترى شخص ما دولارًا واحدًا من أحد البنوك. أو 1 فرنك. هل يمكن أن يسمى هذا الشراء عملية شراء أو معاملة خاطئة؟ بالطبع لا.

لماذا تعتبر مثل هذه التصرفات خطأ في الفوركس؟

علاوة على ذلك، فإن أي سعر سيعود يومًا ما إلى ما كان عليه، ويمكن أن تتحول التجارة الخاسرة بسهولة إلى تجارة مربحة.

والحجة الرئيسية ضد ذلك هي أن مثل هذا العائد للسعر يمكن توقعه لمدة عام أو خمس سنوات، وربما حتى عشرة. يستطيع. ولكن من الناحية النظرية، تظل الحقيقة حقيقة. لا توجد صفقات غير مربحة وغير صحيحة.

أما بالنسبة للوقت الذي لا يكون لدى المتداول فيه الوقت للانتظار لمدة عام حتى تصبح جميع المعاملات مربحة - فهذه، معذرةً، هي وظيفة المتداول بالفعل. ومن مهمته التأكد من تسوية هذه العملية، وإزالة التجارة عندما تكون غير مربحة، حيث لا يوجد وقت، لإنشاء تجارة خاصة به بحيث تكون الأرباح متكررة وسريعة. لكن تلك قصة أخرى، وهنا تكون هذه المهمة صعبة للغاية، وغالباً ما تؤدي إلى خسائر حقيقية.

غالبًا ما يحدث أن يتم إطلاق خط إنتاج جديد قبل بيع المنتج القديم بالكامل. أو ببساطة انخفض الطلب على المنتج بشكل كبير، أو ربما تقوم الشركة بتطوير شريحة جديدة من السوق. ومن ثم يتم بيع البضائع بأسعار مخفضة إلى حد كبير. لكن العديد من المحاسبين يخشون تخفيض سعر البيع إلى ما دون سعر الشراء، حيث يُزعم أن هذا محظور بموجب القانون ومحفوف بضرائب إضافية. دعونا نرى ما إذا كان هذا صحيحا في الواقع.

القلق 1. البيع بأقل من التكلفة محظور بموجب القانون.

وبشكل عام، يحدد الأطراف المتعاقدون سعر البضاعة بأنفسهم. الاستثناء هو الأسعار التي تنظمها الدولة، على سبيل المثال في مجال الكهرباء وإمدادات الغاز والاتصالات<1>. لذلك بالنسبة للعقد العادي، لا يوجد حد أدنى للسعر من جانب القانون المدني. الشيء الرئيسي هو أن هذا السعر يناسب كلا الطرفين.

تقوم الخدمة الفيدرالية لمكافحة الاحتكار أيضًا بمراقبة الأسعار لمنع الانتهاكات من قبل "اللاعبين الكبار" في مجال التسعير. ومع ذلك، فإن الشركات التي لا تستطيع التأثير على وضع الأسعار في السوق من خلال تصرفاتها بمفردها أو مع مجموعة من الشركات الأخرى ليس لديها ما تخشاه<2>.

ملحوظة. في عام 2013، أعدت FAS تعديلات على قانون الأنشطة التجارية، داعية إلى فرض حظر على المبيعات بسعر أقل من التكلفة، لكن المشروع لم يجد الدعم في الحكومة، وتم إرساله للمراجعة ولم يصل بعد إلى مجلس الدوما.

خاتمة

إذا لم يكن لشركتك تأثير حاسم على التسعير في السوق ولا تبيع السلع التي تنظم الحكومة أسعارها، فإن الحد الأدنى للسعر ليس محدودًا.

القلق 2: لا تؤخذ الخسارة الناتجة عن البيع بأقل من التكلفة بعين الاعتبار للأغراض الضريبية.

دعنا نقول على الفور أن الأمر ليس كذلك. يتم احتساب القاعدة الضريبية للأرباح بشكل تراكمي لجميع المعاملات<3>. وفقط إذا تم إنشاء إجراء حسابي خاص القاعدة الضريبيةويتم النظر في الإيرادات والمصروفات لهذه العمليات بشكل منفصل. على سبيل المثال، طلب خاصمخصصة للعمليات مع ضمانات <4>. بالإضافة إلى ذلك، هناك حظر مباشر على الاعتراف في النفقات بفرق السعر بين سعر السوق وسعر بيع البضاعة للموظف. إذا قمت ببيع منتج لموظف بسعر غير سوقي، وهو أقل حتى من سعر الشراء، فمن الواضح أن فرق السعر يتشكل، وهو في الواقع يمثل خسارة عند البيع بأقل من التكلفة<5>.

لكن بالنسبة لمعاملات البيع والشراء الأخرى بخسارة، لا توجد قواعد خاصة. لذلك، يبدو الأمر تخطيطيًا كما يلي: يتم جمع الدخل من جميع المعاملات ومن المبلغ الناتج الذي يتم الاعتراف به جميعًا الفترة المشمولة بالتقريرنفقات المبيعات<6>. ومن الواضح أنه سيتم الاعتراف بالإيرادات الناتجة عن معاملة خاسرة في إيرادات المبيعات إلى جانب الإيرادات من المبيعات الأخرى، وسيتم الاعتراف بالنفقات عليها إلى جانب النفقات على المعاملات الأخرى. إذا كنت لا تعمل بشكل منهجي في المنطقة الحمراء، فمن غير الواقعي بشكل عام اكتشاف الصفقات غير المربحة. سوف يغرقون ببساطة في الكتلة العامة، ولن يكونوا مرئيين في إقرار ضريبة الدخل<7>.

مع التبسيط "المربح"، لا يؤثر البيع بخسارة بأي شكل من الأشكال على مبلغ الضريبة: يتم حساب مقدار الأموال التي تلقيتها مقابل المنتج من هذا المبلغ<8>. إذا كان التبسيط هو "نفقات الدخل"، فحتى في هذه الحالة، ليس من السهل تتبع المعاملات الخاسرة؛ وقد يقع الدخل والنفقات عليها عمومًا في تقارير مختلفة وحتى فترات ضريبية. بعد كل شيء، يتم الاعتراف بالمصروفات حيث يتم دفع البضاعة للمورد وبيعها، ويتم الاعتراف بالدخل عند استلام الأموال من المشتري<9>. عند بيع البضائع للموظفين، فإن فرق السعر بين سعر التجزئة وسعر البيع لا يتم تضمينه أيضًا في النفقات.

خاتمة

من غير المرجح أن تتبع التجارة الخاسرة إذا لم تعمل بشكل منهجي في المنطقة الحمراء. ومن غير المرجح أن تتعامل السلطات الضريبية مع هذا الأمر، لأن الخسارة الناجمة عن المبيعات، إذا تم بيع البضائع لغير الموظفين، لا تزال تؤخذ في الاعتبار للأغراض الضريبية.

القلق 3. إذا كان سعر البيع أقل من سعر الشراء، تقوم السلطات الضريبية بتقييم الضرائب الإضافية على أساس سعر السوق

هناك بعض الحقيقة في هذا الحكم. كل هذا يتوقف على ما إذا كان يتم التحكم في مثل هذه المعاملة. لنفترض أنك قمت ببيع التفاح بسعر أقل من سعر الشراء من طرف ثالث. شركة روسية. ثم يمكنك أن تنظر بأمان إلى عين المفتش، حيث أن سعر الصفقة بين الأطراف التي لا تعتمد على بعضها البعض يعتبر في البداية سعر السوق<10>. أي أن السلطات الضريبية لن تتحقق من أسعارك لمعرفة ما إذا كانت تتوافق مع أسعار السوق. ببساطة لأن هذا النوع من التحقق يتم توفيره فقط للمعاملات الخاضعة للرقابة، والمعاملات بين غير المترابطة المنظمات الروسيةلا يمكن السيطرة عليها<11>.

ملحوظة. "ماذا عن المادة 40 من قانون الضرائب؟" - أنت تسأل. على الرغم من حقيقة أن الفن سيئ السمعة.لم يتم إلغاء المادة 40 من قانون الضرائب بشأن أسعار السوق بعد؛ وقد تم تضييق تأثيرها بشكل كبير: فهي تنطبق فقط على تلك المعاملات التي تم الاعتراف بالإيرادات والمصروفات لها قبل 01/01/2012. أي أنه في الوقت الحالي، لا يمكن للسلطات الضريبية محاولة إعادة حساب الضرائب على أساس أسعار السوق إلا إذا حدث "البيع" في عام 2011، منذ عام 2010 ولم يعد من الممكن تغطية الفترات السابقة التفتيش في الموقع، تم تعيينه في عام 2014ز.<12>

ولكن إذا قمت ببيع منتج بسعر غير سعر السوق وكانت هذه الصفقة خاضعة لك، على سبيل المثال، فقد قمت ببيع التفاح مقابل أجر ضئيل من أموالك. شركة تابعةوفقًا لـ OSNO، مقدار الدخل من المعاملات التي تجاوزت الحد غير المنضبط (في عام 2013 - 2 مليار روبل، في عام 2014 - 1 مليار روبل)<13>، ففي هذه الحالة سيكون عليك ذلك<14>:

<или>أثناء تدقيق "السعر"، إثبات للسلطات الضريبية أن التفاح كان حامضًا بشكل مستحيل وأن سعر المعاملة يقع ضمن نطاق الأسعار التي تباع بها هذه السلع من قبل أشخاص غير معالين<16>. إذا اعتبرت السلطات الضريبية مع ذلك أن الأسعار غير قابلة للمقارنة مع أسعار السوق، فبعد فحص "السعر" ستلجأ إلى المحكمة لتحصيل المتأخرات والعقوبات المفروضة على ضريبة الدخل وضريبة القيمة المضافة<17>. وإذا كان الدخل من المعاملة يتعلق بعام 2014، فيجوز للسلطات الضريبية أيضًا فرض غرامة قدرها 20٪ من مبلغ الضرائب غير المدفوعة<18>.

نقول للمدير

إذا قام البائع بحساب ودفع الضرائب بشكل مستقل بسعر السوق على الدخل الصفقة الخاضعة للرقابة، فلن يتمكن المشتري من إعادة حساب القاعدة الضريبية نزولاً. بعد كل شيء، لن يكون له هذا الحق إلا إذا تلقى المشتري، بعد التحقق من الأسعار ودفع المتأخرات من قبل البائع، إخطارًا من مصلحة الضرائب لإجراء تعديلات متماثلة<20>.

لكن معاملات البائعين بموجب نظام الضرائب المبسط لا تخضع لمراقبة الأسعار، لأن هذه المنظمات لا تدفع ضريبة الدخل أو ضريبة القيمة المضافة، والتي من الممكن فرض رسوم إضافية عليها أثناء عمليات فحص "السعر"<19>.

خاتمة

إن القول بأن الضرائب سيتم إعادة حسابها على أساس أسعار السوق صحيح جزئيا فقط. كل هذا يتوقف على ما إذا كان يتم التعرف على المعاملة على أنها خاضعة للرقابة. إذا كان الأمر كذلك، فسيتعين عليك أن تثبت للسلطات الضريبية أن سعر المعاملة مماثل لسعر السوق. إذا لم يكن الأمر كذلك، فلا داعي للقلق بشأن الرسوم الإضافية.

القلق 4. نفقات شراء البضائع المباعة بخسارة غير مبررة اقتصاديا، وبالتالي لا يمكن أخذها في الاعتبار عند حساب ضريبة الدخل

كل منظمة تجاريةبحكم التعريف يسعى لتحقيق الربح<21>. ومع ذلك، فإن الصفقات الخاسرة لمرة واحدة تتناسب أيضًا مع هذا المفهوم، لأن الرغبة في تحقيق الربح بشكل منهجي محفوفة بالمخاطر ولا تستبعد الخسارة. بالإضافة إلى ذلك، من خلال البيع اليوم بسعر منخفض، تقوم الشركة بتأمين نفسها ضد الخسائر المتزايدة في المستقبل، لذلك تقوم الإدارة بتقييم ربحية الصفقة في الوقت الحالي.

ملحوظة.في أي الحالات تتم المعاملات بين اطراف ذات صلةلا تعتبر خاضعة للرقابة، يمكنك أن تقرأ في مقال "حول الترابط وإمكانية التحكم بصراحة": GK، 2013، N 21، p. 66

لا يمنح قانون الضرائب السلطات الضريبية الحق في تقييم مدى فعالية إدارة رأس المال، وبالتالي يجب النظر في مفهوم "الجدوى الاقتصادية للنفقات" من خلال تركيز النفقات على توليد الدخل<22>. وفي مثال التفاح، كانت تكاليف شراء البضائع مبررة اقتصاديًا، لأنه أولاً، لم يتم شراؤها لحدث خيري، ولكننا كنا سنبيعها بنجاح مع تحقيق ربح. شيء آخر هو أن الظروف قد تغيرت إلى حد ما والآن أصبح من المهم جدًا إطلاق التفاح المجمد في الدفعة غير الناجحة القوى العاملة. وثانيا، ما زالوا يتلقون الدخل، لأن هناك نوع من الدخل<23>. ولا أحد مؤمن ضد الخسائر<24>.

وللتأكد من صحة مصاريفك يمكنك القيام بما يلي. أولاً، يجب على المدير إصدار أمر بوضع علامة على البضائع. ثانيا، يجب أن يكون تخفيض السعر مبررا. على سبيل المثال، يمكنك إرفاق الأمر باستنتاج خبير البضائع أو مدير المبيعات بأن التفاح من محصول العام الماضي، وأنه من المستحيل تخزينه لأكثر من شهر واحد في ظروف المستودع الخاص بك، وفي حالة الخسارة إذا كانت الحالة قابلة للتسويق، فإن الخسائر الناجمة عن الشطب ستكون أعلى بكثير، وما إلى ذلك. على أية حال، يجب أن يشير التبرير إلى أي غرض ولماذا قررت الدخول في صفقة خاسرة. كل هذا سيساعدك على تعزيز موقفك في حالة حدوث نزاع مع السلطات الضريبية.

خاتمة

وستكون النفقات مبررة اقتصاديا إذا كانت تهدف إلى تحقيق الربح. النتيجة النهائية ليست حاسمة.

قلق 5. إذا تم بيع البضائع بخسارة، فلا يمكن خصم ضريبة القيمة المضافة عليها

تميل السلطات الضريبية إلى رؤية فائدة ضريبية غير مبررة في معاملة خاسرة، حيث أن خصم الاستحواذ كان أكبر من بيع البضائع. وكل ذلك لأن الهدف الاقتصادي المعقول المتمثل في إبرام تخفيض في مبلغ الضريبة المستحقة خلال معاملة منتظمة ليس واضحًا على الإطلاق لسلطة الضرائب. وكما نتذكر فإن غيابه يعد من علامات الحصول على منفعة ضريبية غير مبررة<25>.

لذلك، تمامًا لتبرير النفقات، تحتاج إلى تخزين الحجج لصالحك مسبقًا. نفس المستندات ستفي بالغرض: أوامر من المدير، واستنتاجات من خبراء التجارة، والممولين، وما إلى ذلك.

في المنازعات القانونية، يتم حل القضية لصالح دافع الضرائب إذا قدم للمحكمة دليلاً على وجود هدف اقتصادي معقول تم السعي لتحقيقه عند إبرام صفقة خاسرة<26>. لكن إذا لم يكن هناك مثل هذا الهدف، وبكل الدلائل فإن التنظيم مشارك مخطط الضرائبفلا تتوقع الرحمة من سلطات الضرائب. بالإضافة إلى الغرض الاقتصادي غير الواضح، سيحدد المراقبون علامات أخرى للحصول على منفعة ضريبية غير مبررة، على سبيل المثال، عدم القدرة على الوفاء بالعقد. على سبيل المثال، قامت إحدى المنظمات بشراء مجموعة من البضائع، ولكن مكان تخزينها لمدة شهر كامل ليس واضحًا منذ ذلك الحين مرافق التخزينولا تمتلكها المنظمة ولا تؤجرها، ورغم إبرام اتفاقية الحضانة إلا أنها لم يتم تنفيذها<27>.

خاتمة

يمكن تبرير المزايا الضريبية في شكل خصم ضريبة القيمة المضافة على البضائع المباعة بخسارة إذا أثبتت المنظمة أنها اتبعت توقعات معقولة عند إبرام معاملة خاسرة. الغرض الاقتصاديعلى سبيل المثال، لتجنب خسائر أكبر من الشطب الكامل للبضائع. ولكن إذا تم بيع البضائع فقط على الورق ولم تكن هناك معاملات حقيقية، فستقوم السلطات الضريبية بإزالة هذه الخصومات.

* * *

لذلك، من بين جميع المخاوف التي تم أخذها في الاعتبار، فإن الأكثر واقعية هو إزالة النفقات والخصومات. لمنع حدوث ذلك، قم بإعداد مبرر للنفقات مقدما. وإذا كنت، لا سمح الله، مشاركًا في مخطط ضريبي، فمن غير المرجح أن تساعدك المستندات المزيفة وحدها بدون معاملات حقيقية.

<1>البند 1 الفن. 424 القانون المدني للاتحاد الروسي؛ البند 1 الفن. 4، الفن. 6 من قانون 17 أغسطس 1995 رقم 147-FZ؛ فرعي. 4 البند 2، البند 4 الفن. 8 من قانون 28 ديسمبر 2009 N 381-FZ

<2>الجزء الأول فن. 5، الجزء 1 الفن. 7، البند 1، الجزء 1، الفن. 10 من قانون 26 يوليو 2006 رقم 135-FZ

<3>البند 1 الفن. 274 قانون الضرائب للاتحاد الروسي

<4>البند 2 الفن. 274، المادة. 280 قانون الضرائب للاتحاد الروسي

<5>البند 27 الفن. 270 قانون الضرائب للاتحاد الروسي

<6>البند 1 الفن. 247، فرعية. 3 البند 1، البند 3 الفن. 268 قانون الضرائب للاتحاد الروسي

<7>البند 2 الفن. 268 قانون الضرائب للاتحاد الروسي؛ كتاب وزارة المالية بتاريخ 18 سبتمبر 2009 ن 03-03-06/1/590

<8>البند 1 الفن. 346.15، الفقرة 1 من الفن. 346.17، الفقرة 1 من الفن. 346.18 قانون الضرائب للاتحاد الروسي

<9>البند 1 الفن. 346.15، فرعي. 23 بند 1 الفن. 346.16، الفقرة 1، فرعية. 2 ص 2 فن. 346.17 قانون الضرائب للاتحاد الروسي؛ كتاب وزارة المالية بتاريخ 29 أكتوبر 2010 رقم 03-11-09/95

<10>البند 1 الفن. 105.3 قانون الضرائب في الاتحاد الروسي

<11>البند 1 الفن. 105.17، الفقرة 1 من الفن. 105.14 قانون الضرائب للاتحاد الروسي

<12>البند 4 الفن. 89 قانون الضرائب للاتحاد الروسي

<13>فرعي. 1 البند 2 الفن. 105.14 قانون الضرائب للاتحاد الروسي

<14>البند 4 الفن. 105.3 قانون الضرائب في الاتحاد الروسي

<15>ص. 3، 6 ملاعق كبيرة. 105.3 قانون الضرائب في الاتحاد الروسي

<16>فرعي. 1 البند 1، البند 3 الفن. 105.7، الفقرات. 1، 7 ملاعق كبيرة. 105.9 قانون الضرائب في الاتحاد الروسي

<17>البند 5 الفن. 105.3، الفرعية. 4 ص 2 فن. 45 قانون الضرائب للاتحاد الروسي

<18>البند 1 الفن. 129.3 قانون الضرائب للاتحاد الروسي؛ البند 9 الفن. 4 من قانون 18 يوليو 2011 رقم 227-FZ

<19>فرعي. 1، 4 ص. 4 ملاعق كبيرة. 105.3، الفقرة 2 من الفن. 346.11 قانون الضرائب للاتحاد الروسي

<20>البند 1 الفن. 105.3، الفقرات. 1، 2 ملعقة كبيرة. 105.18 قانون الضرائب للاتحاد الروسي

<21>البند 1 الفن. 50 القانون المدني للاتحاد الروسي

<22>فن. 252 قانون الضرائب للاتحاد الروسي؛ تعريفات المحكمة الدستورية بتاريخ 16 ديسمبر 2008 N 1072-O-O (البند 2 من الجزء التحفيزي)، بتاريخ 4 يونيو 2007 N 366-O-P (البند 3 من الجزء التحفيزي)، بتاريخ 4 يونيو 2007 N 320-O-P (البند .3 أجزاء تحفيزية)

في الممارسة التجارية، تكون المواقف ممكنة عندما تضطر الشركة إلى بيع البضائع بخسارة أقل من التكلفة. والمثال النموذجي هو بيع المنتجات غير المطلوبة.

وعادة ما تجتذب مثل هذه العمليات اهتماما متزايدا من جانب السلطات المالية. ونتيجة لذلك، اتباع نهج دقيق ل التبرير الاقتصاديأسعار مثل هذه المعاملات. في أوقات الأزمات وتراجع الطلب، عندما تصبح المعاملات بالخسارة أكثر شيوعا، تصبح مشكلة تبريرها أكثر إلحاحا.

حق المفتش

وفقا للفن. 40 من قانون الضرائب في الاتحاد الروسي (المشار إليه فيما يلي باسم قانون الضرائب في الاتحاد الروسي) مصلحة الضرائبيحق له في بعض المواقف التحكم في أسعار المعاملات، وإذا كانت الأسعار لا تتوافق مع أسعار السوق، فيفرض ضرائب إضافية على أساسها أسعار السوق. وفقا للفقرة 2 من الفن. 40 من قانون الضرائب للاتحاد الروسي نتحدث عنه:

• المعاملات بين الأطراف ذات الصلة؛
• معاملات تبادل السلع (المقايضة)؛
• معاملات التجارة الخارجية؛
• المعاملات التي تنحرف أسعارها بأكثر من 20 في المائة، صعودا أو هبوطا، عن مستوى الأسعار التي يطبقها دافعو الضرائب على السلع المتماثلة (المتجانسة) (الأشغال والخدمات) خلال فترة زمنية قصيرة.

وبناء على ذلك، إذا انحرف سعر المعاملة بأكثر من 20 في المائة صعودا أو هبوطا مقارنة بسعر السوق للسلع المتطابقة (المتجانسة) (الأعمال أو الخدمات)، يحق للسلطة الضريبية فرض ضرائب إضافية على أساس سعر السوق ( البند 3 من المادة 40 من قانون الضرائب RF).

في الفقرة 2 من الفن. 40 من قانون الضرائب للاتحاد الروسي لا يوجد مؤشر مباشر على أن حقيقة البيع بسعر أقل من التكلفة هي أساس التحقق. ومع ذلك، لا يمكن اعتبار مثل هذه المبيعات عادية، لأنها تتعارض مع الأساسيات النشاط الريادي. وانعدام الجدوى الاقتصادية يعد واحدا من 109 علامات سوء نية دافع الضرائب، التي وضعتها الحكومة الفيدرالية خدمة الضرائب. وبالتالي، حتى لو لم ينحرف سعر الصفقة الخاسرة بأكثر من 20٪ أسعار منتظمةالتي تطبقها الشركة، لا تزال المشاكل في العلاقات مع السلطات الضريبية ممكنة.

مرجع

تم تطوير معايير سوء نية دافعي الضرائب من قبل دائرة الضرائب الفيدرالية في بداية عام 2007. يحتوي الأمر المسمى "للاستخدام الرسمي" على 109 لافتات يُطلب من المفتشين التعرف عليها الجرائم الضريبية. وهنا بعض منها:

1. العنوان المسجل للشركة هو عنوان التسجيل "الجماعي". (أي أن 10 شركات أو أكثر مسجلة تحتها). وفي نفس الوقت هناك تصريح من صاحب العقار بعدم توفير المساحة للإيجار لأي شخص...

4. يشير طلب التسجيل وثيقة هوية غير صالحة مقدم الطلب أو المؤسس أو المدير...

14. فرديهو مؤسس 10 شركات أو أكثر (مؤسس "الجماهير") …

38. الشركة يمثل ضريبة "صفر" أو القوائم المالية خلال فترة ضريبية واحدة أو أكثر.

يتم إدخال جميع المعلومات المتاحة لمسؤولي الضرائب حول دافعي الضرائب في ملف فيدرالي خاص قاعدة بيانات إلكترونية « الكيانات القانونية، يتم التحكم فيها في المقام الأول،" والمختصر باسم YUL-KPO.

من الواضح أن أي شركة تقريبًا يمكنها اكتشاف 30-40 علامة "خطيرة". والمفتشون يعرفون ذلك جيدًا، وبالتالي فإن المعايير لها أوزان مختلفة. يعتمد موقع شركة معينة في قائمة YUL-KPO على مجموعة المعايير الخاصة بها - فكلما زاد عددها وكلما زادت أهميتها، ارتفع مكانها في التصنيف.

توقع الخسارة

ما هي الأسباب التي قد تجبر الشركة على بدء التداول بخسارة؟ هنا فقط الأكثر شيوعا:

• انخفاض الطلب على السلع،
• انخفاض عام في الأسعار في السوق ،
• الحسابات الخاطئة في تحديد سعر الشراء، مما أدى إلى عدم القدرة على تحقيق الربح أثناء البيع اللاحق للبضائع.

تهدف هذه الظروف إلى تأكيد وجود الشروط التي يتم بموجبها تبرير البيع بخسارة. ويمكن اعتبار كل من هذه العوامل بمثابة أساس مستقل، ولكن قوتها الإثباتية مجتمعة تزيد بشكل كبير. يمكن أن تكون الأدلة الوثائقية عبارة عن تحليل للسوق يتم إجراؤه داخليًا أو يتم طلبه من الخارج. يجب تقديم نتائج البحث في شكل تقرير، يتم على أساسه إعداد مذكرة (انظر المثال 1)، توضح الحاجة إلى البيع بخسارة. في المذكرة نفسها أو في ملحق لها، من المستحسن تقديم حسابات توضح أن مثل هذا البيع سوف يتجنب المزيد من الخسائر. ويتم اعتماد قرار تخفيض السعر بأمر من المدير (مثال 2).

مثال 1

مثال 2

بالإضافة إلى الحالات التي يكون فيها انخفاض سعر البيع بسبب ظروف السوق، قد تكون هناك حالات تؤدي فيها المبيعات إلى خسارة في الفترة الحالية، ولكنها تؤدي في النهاية إلى نتيجة مالية إيجابية في المستقبل. على سبيل المثال، إذا كانت الشركة تتوقع شراءًا مضادًا من المشتري بناءً على التسليم المستمر. ومع ذلك، يجب أن يؤخذ في الاعتبار أن السلطات الضريبية قد تعتبر مثل هذا المخطط بمثابة مؤامرة تهدف إلى تقليل الالتزامات الضريبية.

ومع ذلك، وكما أشارت المحاكم، فإن التشريع الضريبي لا ينص على تعريف النتيجة الماليةللمعاملات الفردية للأغراض الضريبية، وإذا تم تحقيق الربح في نهاية فترة الإبلاغ (الضريبة)، فلا يوجد سبب للحديث عن وجود "مخطط" (انظر المثال 3).

مثال 3

وفقًا لقرار الخدمة الفيدرالية لمكافحة الاحتكار لمنطقة موسكو بتاريخ 29 يونيو 2007 رقم KA-A40/5388-07-A, B مكتب الضرائبلا يحق له استخلاص استنتاجات حول التخفيض المتعمد في القاعدة الضريبية بناءً على النتيجة المالية لمعاملة معينة. وبالإضافة إلى ذلك، إذا اتخذ المفتشون قراراً بربط ضرائب إضافية بسبب رأيهم أن مبلغ الصفقة لا يتوافق مع السعر الحقيقي، فيجب عليهم أن يقدموا للمحكمة ما يثبت دراسة أسعار السوق وعدم مطابقتها للسعر. من معاملة معينة.

ومع ذلك، فإن موقف المحكمة المذكور أعلاه لا يعني أنه يمكن إهمالها تبرير وثائقيأسعار المعاملات المماثلة. كحد أدنى، فإنه سوف يقلل من مخاطر النزاعات الضريبية. ويجب أن يوضح التبرير أن المنافع الاقتصادية المستقبلية لا يمكن تحقيقها بوسائل أخرى غير البيع بسعر مخفض. كما في الحالة السابقة، من المستحسن صياغة المبررات في النموذج مذكرةوالحسابات المقابلة.

يخرج آليات إضافية، والتي تسهل تقليديا التبرير أسعار منخفضة، هي الخصومات والمكافآت. ولكن فيما يتعلق بالمعاملات غير المربحة، فإن استخدام الخصومات والأقساط له خصائصه الخاصة.

الخصومات والمكافآت

والخصم في معناه الاقتصادي هو المبلغ الذي يتم به تخفيض السعر المذكور سابقا. تتخذ محاكم التحكيم موقفا مماثلا.

مثال 4

كما أشارت FAS ZSO في القرار المؤرخ 21 أغسطس 2006 رقم Ф04-3446/2006(25284-А27-33)، في الوقت الحالي التشريعات الضريبيةلا يوجد مفهوم "الخصم". علاوة على ذلك، في العلاقات التعاقدية، يعني الخصم المبلغ الذي يتم به تخفيض سعر البضائع إذا استوفى المشتري شروطًا معينة.

وفقا للفقرة 3 من الفن. 40 من قانون الضرائب للاتحاد الروسي، عند تحديد سعر السوق، الخصومات الناجمة عن:

• التقلبات الموسمية أو غيرها طلب المستهلك,
• فقدان الجودة أو الخصائص الاستهلاكية الأخرى للسلع،
• انتهاء الصلاحية (تقريبًا لتاريخ انتهاء الصلاحية) لمدة الصلاحية أو بيع البضائع،
• سياسة التسويق، بما في ذلك عند الترويج لمنتجات جديدة ليس لها نظائرها في الأسواق، وكذلك عند الترويج للسلع والأعمال والخدمات في الأسواق الجديدة،
• بيع النماذج التجريبية وعينات السلع لتعريف المستهلكين بها.

من حيث المبدأ، يمكن أن يكون كل شرط من هذه الشروط بدرجة أو بأخرى أساسًا لبيع منتج ما بسعر أقل من التكلفة.

ومع ذلك، ليست جميع حالات البيع بخسارة مشمولة بالظروف المحددة في الفقرة 3 من الفن. 40. وهي تتعلق فقط بالحالات التالية:

أ) البيع بخسارة سيؤدي إلى دخل في المستقبل - (ترويج البضائع، بيع النماذج الأولية والعينات)،

ب) البيع بسعر منخفض يكون قصير الأجل بطبيعته - (تقلبات الطلب، فقدان الجودة، انتهاء صلاحية المنتج).

ومن غير المرجح أن يتم تصنيف انخفاض الطلب أثناء الأزمة بشكل لا لبس فيه على أنه تقلبات موسمية أو تقلبات أخرى في طلب المستهلكين. وهذا الموقف، على أقل تقدير، موضع شك إلى حد كبير، وبالتالي يرتبط بمخاطر ضريبية كبيرة.

وفي هذا الصدد، لا يمكن التوصية باستخدام الخصومات باعتبارها الآلية الرئيسية لتحديد أسعار منخفضة وغير مربحة في أوقات الأزمات وتراجع الطلب. وينبغي تأكيد ذلك في المقام الأول من خلال تقرير أبحاث السوق والوثائق الأخرى المذكورة أعلاه. تساعد الخصومات فقط في تسهيل تبرير السعر المنخفض.

يتم تضمين الخصومات التي لا تقلل من السعر وفقًا للبند. 19.1 البند 1 الفن. 265 من قانون الضرائب للاتحاد الروسي النفقات غير التشغيلية، تؤخذ في الاعتبار لأغراض ضريبة الأرباح كخصومات للوفاء بشروط معينة من العقد. أنها ليست جزءا من قواعد الفن. 40 من قانون الضرائب للاتحاد الروسي لا تنطبق. وفي الوقت نفسه، يتم فحصها من قبل السلطات الضريبية لتحديد ما إذا كانت مدرجة في النفقات. -وفقا للقوانين، المنصوص عليها في الفقرة 1 من الفن. 252 من قانون الضرائب للاتحاد الروسي.

لتجنب التناقضات، من المستحسن أن تستخدم الشركة مصطلح "الخصم" في مستنداتها فقط فيما يتعلق بتخفيض سعر المنتج، وأن تطلق على المبالغ التي يتم دفعها للمشتري مقابل استيفاء شروط معينة من العقد. العقد أو تخفيض دينه قسطا. وبالتالي، سيتم مراعاة قواعد التشريع، وفي الوقت نفسه، من الناحية الاقتصاديةخصومات.

في العقد (أو اتفاقية اضافيةلذلك) يجب صياغة الشروط التي يمنح الوفاء بها المشتري الحق في الحصول على مكافأة، على سبيل المثال، حجم المشتريات، والدفع المبكر، وما إلى ذلك.

من المستحسن تسجيل استيفاء هذه الشروط في اتفاقية ثنائية، حيث يكون من الضروري ليس فقط ذكر حقيقة استيفاء الشروط، بل الإشارة إلى متى وما هي الشروط التي تم استيفاؤها، وبماذا تم استيفاء هذه الشروط؟ الوثائق الأولية(الفواتير، وما إلى ذلك) يتم تأكيد ذلك متى وبأي مبلغ سيتم تقديم المكافأة. القانون يسمح في حالة التدقيق الضريبيتبرر بشكل واضح وأكثر الجدوى الاقتصادية من تقديم مبالغ مكافآت محددة.

يمكن دفع القسط أو تقديمه بدون دفع، وذلك عن طريق تقليل متأخرات السداد على المشتري. في الحالة الأخيرة، بدلاً من التصرف الثنائي، يمكنك قصر نفسك على مذكرة ائتمان من المورد. جاء ذلك في خطاب دائرة الضرائب الفيدرالية الروسية لموسكو بتاريخ 21 مارس 2007 رقم 19-11/25335.

على عكس الخصومات، فيما يتعلق بأقساط التأمين قانون الضرائبلا يوجد ذكر لسياسة التسويق. ومع ذلك، ينبغي اعتبار توحيد منهجية المكافأة فيه أمرًا مناسبًا. وتشير السلطات الضريبية أيضًا إلى هذا (رسالة من دائرة الضرائب الفيدرالية الروسية لموسكو بتاريخ 3 يوليو 2006 رقم 19-11/58863).

وفيما يتعلق بإمكانية تطبيق العلاوة كأداة رئيسية لتحديد السعر المنخفض الخاسر، فلا بد من مراعاة ما يلي: الغرض من نشاط ريادة الأعمال هو تحقيق الربح. يتم تقديم المكافآت في إطار هذا النشاط وبالتالي لا ينبغي أن تتعارض مع هذا الغرض. ومن المشكوك فيه أن يكون قسط التغطية منافع اقتصاديةمن بيع البضائع، يتوافق مع هدف تحقيق الربح. قد يكون الاستثناء الوحيد هو العلاقة بين تقديم المكافأة والدخل المخطط من العلاقة مع مشتري معين، على سبيل المثال، تكون المكافأة مشروطة بعمليات شراء مضادة بسعر منخفض. ولكن في حالات أخرى، فإن العلاوة كآلية لتحديد سعر الخسارة لا تكاد تكون مقبولة. علاوة على ذلك، فإن طريقة تقديم المكافأة - الدفع أو تخفيض الديون - لا تتناسب بشكل جيد مع عدم ربحية المعاملة.

إن خسارة الصفقات بالنسبة للمتداولين المحترفين لا تقل عن الثمن الذي يدفعونه مقابل ممارسة الأعمال التجارية. يخرج المتداولون المحترفون من الصفقات الخاسرة دون أي قلق، مع التركيز بشكل كامل على الامتثال لقواعد إدارة المخاطر الخاصة بهم، وأنظمة التداول وإدارة الأموال الخاصة بهم.

إن معرفة كيفية الخروج من الصفقات الخاسرة بشكل صحيح لا يقل أهمية عن جزء من تداول الأسهم مثل الصفقات الرابحة نفسها. يمكن أن تتحول الصفقات الخاسرة من الفشل إلى الكارثة في غمضة عين، لذلك من مصلحتك أن تتعلم كيفية التعامل مع مثل هذه المواقف بسرعة وهدوء، مما يمنع أي ضرر جسيم لحساب التداول الخاص بك.

أدناه نقدم ثلاثة قوية استراتيجيات الخروج من الصفقات الخاسرة. في معظم الحالات، ستساعدك هذه التقنيات على تجاوز الأمر الحد الأدنى من الخسائر، حفظ الخاص بك رأس المال التجاريللصفقة القادمة.

الإستراتيجية رقم 1: الخروج من الصفقة بعد الإغلاق خارج خط الاتجاه المحدد

تجمع بيتكوينفي الفترة من أكتوبر إلى ديسمبر 2017، فتحت العديد من نقاط الدخول الآمنة للمتداولين المتمرسين في الرسم البياني. يوضح الرسم البياني أدناه الفرصة الأخيرة للمتداولين لتحقيق ربح جيد قبل أن يصل السعر إلى القاع حتى 18 ديسمبر 2018.

يرجى الانتباه إلى متطلبات الإعداد قبل الشراء:

• سلسلة طويلة من أدنى مستوياته وأعلى مستوياته (HH، HL)، مما يشير إلى وجود اتجاه تصاعدي.
• ارتفع المتوسط ​​المتحرك البسيط (SMA) - وهو مؤشر خطير على الاتجاه الصعودي.
• انخفض السعر قليلاً، ولامس خط الاتجاه الصعودي المنقط (السهم الأزرق)، ثم قفز بسرعة، مخترقًا أعلى مستوى من الترسيخ السابق.
• في اليوم التالي للاختراق بيتكوينارتفع بما يقرب من 2000 دولار، ثم تلاشى بسرعة وانخفض إلى ما دون خط الاتجاه الصعودي حتى 19 ديسمبر 2018

كان على أي شخص يعتبر هذا الاختراق بمثابة إشارة شراء أن يتصرف بأسرع ما يمكن وبقوة ليخرج منتصراً. ومع ذلك، حتى عن طريق الخروج من التداول فورًا بعد انخفاض السعر إلى ما دون خط الاتجاه، كان من الممكن التعامل مع الحد الأدنى من الخسائر.

تذكر دائمًا أن الإغلاق خارج خط الاتجاه طويل المدى هو أحد أوضح مؤشرات انعكاس الاتجاه. في مثل هذه الحالات، يلمح لك السوق بوضوح إلى أنك إعداد التداولفشلت وتحتاج إلى الخروج من التجارة في أقرب وقت ممكن.

الاستنتاجات الرئيسية

• خطوط الاتجاه الثابتة، خاصة تلك التي تبلغ زاوية هجومها 45 درجة أو أعلى، غالبًا ما تكون بمثابة خطوط دعم (أو مقاومة) قوية.
• عندما ينعكس السعر ويغلق خارج خط الاتجاه هذا، فهذا يعني على الأرجح انعكاس الاتجاه السابق وبداية اتجاه جديد.
• إذا فشل مركزك الطويل أو القصير في الإغلاق على الجانب الآخر من خط الاتجاه هذا، فاخرج من التداول على الفور لتجنب المخاطرة بخسائر أكبر.

الإستراتيجية رقم 2: إغلاق الصفقة عند الوصول إلى مستوى وقف الخسارة

التداول ضد الاتجاه– استراتيجية شائعة إلى حد ما بين المضاربين (الهواة كسب المال السريععلى العملات المشفرة التي تتقدم قليلاً على نفسها). عادة، تكون أرباح الصفقات الرابحة مماثلة تقريبًا (أو أقل قليلاً) للخسائر في الصفقات الخاسرة، لذا لكي تكون هذه الإستراتيجية قابلة للتطبيق، يجب أن تكون 70٪ على الأقل من الصفقات رابحة.

في المثال الموضح أدناه، انخفض زوج البيتكوين/الدولار الأمريكي على مدى أربع جلسات متتالية مع فارق كبير بين أعلى وأدنى سعر لكل شريط. تشير هذه العلامات إلى وجود ضغوط كبيرة للبيع. ومع ذلك، فإن بعض متداولي الاتجاه المعاكس ينظرون إلى هذا الوضع باعتباره إعدادًا مثاليًا للشراء، خاصة عندما يغلق مؤشر القوة النسبية للفترة الثالثة، مؤشر القوة النسبية (3)، تحت علامة 10.00 على الشريط السفلي الرابع. في هذه الحالة، الشريط الذي تسبب في الإغلاق مؤشر القوة النسبيةأقل من 10.00 هو شريط الإعداد وأي ارتفاع فوق هذا الشريط يعتبر إشارة لدخول شراء.

انعكاس الاتجاه هو إشارة للعمل

في هذه الحالة، لا تكتسب التجارة الكثير من الزخم وبدلاً من ذلك تؤدي إلى خسائر أقل. يرجى ملاحظة أنك تحتاج إلى الخروج من الصفقة فور الوصول إلى مستوى وقف الخسارة، وليس مستوى الإغلاق. بالنسبة للمتداول في الاتجاه المعاكس، من المهم الخروج من صفقة خاسرة على الفور بدلاً من انتظار إغلاق الشريط. تؤمن لك هذه الطريقة ضد الحالات التي يستمر فيها السعر في التحرك في الاتجاه الخاطئ، مما قد يؤدي إلى خسائر أكبر.

يجب ألا تأمل أبدًا أن تغير التجارة الخاسرة مسارها فجأة وتصبح مربحة مرة أخرى. بدلاً من ذلك، تقبل خسائرك بمجرد أن تشير قواعد التداول إلى نتيجة غير مرغوب فيها. بهذه الطريقة ستوفر رأس مال التداول الشخصي الخاص بك وسلامتك العقلية.

النتائج الرئيسية

• يعد التداول عكس الاتجاه استراتيجية جيدة، ولكن من المهم تجنب الخسائر الكبيرة
• احتفظ دائمًا بوقف الخسارة الأولي الخاص بك بعيدًا قليلاً عن إعداد التداول المتطرف الخاص بك
• عند التداول عكس الاتجاه، من المهم الخروج من التداول بمجرد الوصول إلى وقف الخسارة في الوقت الفعلي، وعدم الانتظار حتى الوصول إلى شريط الإغلاق.
• احترم دائمًا نقطة وقف الخسارة الخاصة بك إذا كنت لا ترغب في تحويل الخسائر المتواضعة إلى خسائر فادحة.

الإستراتيجية رقم 3: إغلاق الصفقة بعد عدد معين من الأشرطة

عاجلاً أم آجلاً، قد يجد كل متداول نفسه في موقف لا يعطي فيه المركز على عملته المفضلة أي إشارات على الإطلاق. السعر في وضع "بطيء"، حيث يرتفع وينخفض ​​في نطاق صغير ولا يوضح على الإطلاق نواياه الإضافية. ما يجب القيام به في مثل هذه الحالة عندما لا علامة الربح المستهدفة، ولا علامة وقف الخسارة?

أحد الحلول لهذه المعضلة هو باستخدام توقف الوقت. من خلال تحليل السلوك التاريخي لسعر عملة معينة، يمكنك أن تفهم تقريبًا المدة التي سيتعين عليك الانتظار فيها حتى الاختراق التالي بعد هذا الركود. على سبيل المثال، إذا كانت عمليات توحيد التقلبات المنخفضة عادة ما تحل أكثر من 12 شريطًا أو أقل، فقد ترغب في جدولة خروجك من صفقة ميتة عند إغلاق الشريط الثالث عشر بعد الدخول في التجارة في البداية. بهذه الطريقة، ستحرر رأس مال التداول الخاص بك لاستخدامه في إعداد آخر أكثر جاذبية.

في المثال أعلاه، تم تشكيل BTC/USD نمط ثلاثي(1B، 2B، 3B)، مما يدل على زخم MACD الإيجابي / انحراف السعر، ثم اخترق بسرعة فوق خط الاتجاه الرئيسي. تشير كل هذه السمات إلى فرصة مثالية للدخول في مركز طويل. لكن عند هذه النقطة توقفت الأسهم عن الحركة، ولم تصل إلى الربح المستهدف وفي نفس الوقت لم تهبط تحت نقطة وقف الخسارة. استمرت التقلبات في الانخفاض، ومع إغلاق النطاق السعري عند الشريط العاشر، ستكون الخطوة المثالية هي الخروج من التداول عبر التوقف الزمني.

من خلال إغلاق الصفقة بهذه الطريقة، يمكن للمتداول حماية نفسه من القاع الرابع (النقطة 4B على الرسم البياني). علاوة على ذلك، سيكون رأس ماله مجانيًا للاستخدام في المزيد من الإعدادات الواعدة. حتى كتابة هذه السطور، لا يزال زوج BTC/USD في حالة هامدة مع تقلبات منخفضة للغاية في نطاق تداول مدته سبعة أسابيع، وقد بدأ للتو في إظهار بعض علامات الحياة.

النتائج الرئيسية

• حتى الإعداد المثالي قد لا يؤدي إلى النتائج المرجوة
• إذا لم تصل الصفقة، بعد فترة زمنية طويلة، إلى مستوى الربح المستهدف أو مستوى إيقاف الخسارة، فقم بإغلاق الصفقة.

خاتمة

إن معرفة كيف ومتى يتم إغلاق الصفقة الخاسرة يفصل بين متداولي العملات الرقمية الفائزين باستمرار والخاسرين الدائمين. إن نجاحك على المدى الطويل كمتداول عملات مشفرة سوف يتحدد إلى حد كبير من خلال قدرتك على تحقيق الحد الأدنى من الخسائر، بغض النظر عن عدد الصفقات الناجحة. ستساعدك التقنيات الثلاثة البسيطة الواردة في هذه المقالة على تطوير هذه المهارة المهمة.

تنصل : لا تعتبر هذه المقالة بمثابة نصيحة استثمارية. قم بإجراء تحليل شامل قبل الاستثمار في أي عملة مشفرة.

للتداول في سوق العملات المشفرة كرة جديلة أجشتوصي بالتبادل!

إن الرغبة في تجنب خسارة الصفقات تقلل في الواقع بشكل كبير من احتمالات الربح. دعونا نلقي نظرة على السبب.

للوهلة الأولى، هذا يتناقض الفطرة السليمة. كيف يمكن اعتبار رغبة المتداول في تجنب خسارة الصفقات خطأً؟ الخسائر تأخذ أموالنا وتقلل من حجمناولذلك، فمن الطبيعي أن يحاول الناس تجنب الخسائر. لكن العديد من جوانب التداول تبدو غير بديهية. هذا الاتجاه الطبيعي يضر بك كمتداول. دعونا نلقي نظرة على سبب ذلك وكيف يمكنك جعل تداولك أكثر ربحية من خلال قبول إمكانية خسارة الصفقات.

إحصائيات التداول والرغبة المضللة في تجنب خسارة الصفقات

تتضمن إحصائيات التداول المقاييس الأكثر شيوعًا، مثل النسبة المئوية للصفقات الفائزة (بالنسبة إلى إجمالي عدد الصفقات التي تجريها) ونسبة المكافأة/المخاطرة (مقدار الربح الذي تجنيه عادةً من التداول والمبلغ الذي تخسره عادةً ).

لنفترض أنه عُرضت عليك لعبة يمكنك الفوز فيها بنسبة 55% من الوقت، وستكون أرباحك تساوي 1.5 ضعف الخسارة المحتملة. ما هي الإستراتيجية التي ستختارها في هذه الحالة؟ أنت تعلم أنه إذا لعبت لفترة طويلة، فمن المرجح أن ينمو رأس مالك.

لقد راهنت بمبلغ 10 دولارات وخسرت. هل ستستمر في اللعب؟ هل تراهن بمبلغ 10 دولارات أخرى وتخسر ​​مرة أخرى؟ و الأن؟ 10 دولارات أخرى وتخسر ​​مرة أخرى. معظم الناس في مثل هذه الحالة سوف يشككون في الحكمة من مثل هذه اللعبة. لقد خسروا المال واعترفوا بالهزيمة وقرروا تجربة حظهم في مكان آخر. الخسائر التي تعرضوا لها ثبطتهم، وارتكبوا خطأ فادحا (طبعا نفترض أن الشخص الذي اقترح اللعبة لم يغش).

هذا الخطأ الفادح هو أنهم توقفوا عن اللعب أو تحولوا إلى لعبة أخرى (في حالة التداول، قاموا بتغيير إستراتيجيتهم). إذا واصلت اللعب، ثم كميات كبيرةالرهانات (أو مع عدد كبير من الصفقات على استراتيجية مع مثل هذه المعلمات الإحصائية) سيكون لديك ميزة احتمالية كبيرة. 55% من الصفقات الرابحة تعني أنه من بين كل 100 صفقة سوف تربح 55 مرة وتخسر ​​45 مرة. يمكن توزيع هذه المكاسب والخسائر بشكل مختلف. من الناحية النظرية، يمكنك الحصول على 55 فوزًا متتاليًا تليها 45 خسارة، أو بترتيب عكسي. لكن معامل الـ 55% سيبقى دون تغيير. لقد خسرت ثلاث مرات متتالية، لكن فاز شخص آخر ثلاث مرات متتالية. على الرغم من أنك تعرف احتمالاتك، إلا أنه قد يتم توزيع المكاسب والخسائر بشكل عشوائي ضمن هذه الحدود. في الأساس، التجارة الواحدة هي رمي العملة. تتجلى الميزة الإحصائية في عدد كبير من المعاملات.

يثق الناس في الإحصائيات عندما لا يلعبون. ولكن عندما يراهنون بأموال حقيقية، فإنهم يبدأون فجأة في الاعتقاد بأن الإحصائيات قد تكون خاطئة، أو أن هناك من يخدعهم، أو أنهم ببساطة لا يريدون تعريض أنفسهم لخطر خسارة المزيد (من الناحية النفسية، الخسارة أكثر أهمية من الخسارة). الفوز من نفس الحجم).

في بداية لعبتنا، اتفقنا على النسبة المئوية للصفقات المربحة ونسبة الربح/المخاطرة. كلا هذين المؤشرين كانا مناسبين لك. وهذا مشابه للمتداول الذي كان يمارس استراتيجيته لعدة أشهر لتحقيق الاستقرار، ويقوم بالتداولات كل يوم ويسجل نتائجها.

وبعد ستة أشهر من التداول المربح، يرى أن نسبة فوزه ونسبة المكافأة/المخاطرة على 756 صفقة (حجم عينة جيد يتكون من 6 صفقات في اليوم) تبلغ 55% و1.5:1 على التوالي.

الآن يعلم هذا المتداول أنه من المحتمل أن يخسر المال 45 مرة من كل 100 صفقة (تقريبًا). إذا تبين أن ثلاث صفقات متتالية غير مربحة، فهل ينبغي أن يكون هذا مدعاة للقلق؟ لا. في الواقع، يمكن النظر إلى الخسائر على أنها طريق إلى تجارة مربحة. يعرف هذا المتداول أنه إذا التزم بخطة التداول الخاصة به (والتي أثبتت نجاحها على مدار ستة أشهر من التداول)، فسوف يجني في النهاية فوائد الميزة الإحصائية المضمنة فيها.

في مثالنا، يمكن أن تؤدي هذه الميزة الإحصائية إلى النتائج التالية (بافتراض وجود رصيد حساب قدره 5000 دولار أمريكي، و126 عملية تداول شهريًا وخطر قدره 50 دولارًا أمريكيًا لكل عملية تداول (1%)):

126 × 0.55 = 69 صفقة مربحة × 75 دولارًا = 5175 دولارًا*

126 × 0.45 = 56 صفقة خاسرة × -50 دولارًا = -2800 دولارًا

صافي الربح = 5175 دولارًا - 2800 دولارًا = 2375 دولارًا

*حجم الصفقة المربحة هو 75 دولارًا، على أساس مخاطرة قدرها 50 دولارًا ونسبة ربح/مخاطرة تبلغ 1.5

2375 دولارًا أمريكيًا الربح الشهريلديه 5000 دولار في حسابه إذا التزم بخطة التداول (تحتاج أيضًا إلى مراعاة العمولات).

لا يمكننا أن نعرف مقدما أي الصفقات ستكون مربحة

يجب أن يؤخذ في الاعتبار أن المتداول لن يحقق ربحًا إلا إذا التزم بخطة التداول الخاصة به. وهذا يعني أنه سيتعين عليه خسارة المال في حوالي 56 صفقة كل شهر (على مستوى الاحتمال المفترض لدينا) مقابل 69 صفقة أخرى لتحقيق ربح قدره 2375 دولارًا.

من المستحيل أن نعرف مسبقًا أي الصفقات ستكون مربحة وأيها ستكون غير مربحة. لو عرفنا ذلك لأمكننا تحقيق المزيد احتمال كبيرنجاح. لكننا نعرف فقط الرقم المتوسط ​​وهو 55%.

سوف يخطئ المتداول إذا افترض أنه يستطيع تجنب أي تداولات خاسرة (إذا تم إجراؤها وفقًا للاستراتيجية التي يستخدمها). محاولًا عدم الخسارة، فمن المرجح أن يفوت بعض الصفقات المربحة عن غير قصد، وستكلفه 1.5 مرة أكثر من الصفقات غير المربحة.

تؤدي التجارة المربحة المفقودة إلى ضرر أكبر من التجارة المفقودة التي لم يتم حفظها. في مثالنا، محاولة تجنب خسارة 50 دولارًا أمريكيًا (أو ما يعادله بالعملة المحلية) يمكن أن تقلل من الربح المحتمل (2375 دولارًا أمريكيًا) بمقدار 75 دولارًا أمريكيًا (أو ما يعادله بالعملة المحلية). وبالتالي، فإن كل صفقة مربحة فائتة تلتهم جزءًا من المكافأة التي تنتظرك في نهاية الشهر. في مثالنا، مع احتمال 55٪، يمكن أن تكون كل صفقة فائتة مربحة. وهذا يعني أنه من المرجح أن تفوت صفقة تداول مربحة بدلاً من تجنب صفقة خاسرة. من الواضح أن مثل هذا السلوك للمتداول لن يؤدي إلا إلى تقليل فعالية تداوله.

ونتيجة لذلك، قد يصبح التداول غير مربح، لأنه من خلال فقدان بعض المعاملات، لن يقوم المتداول بالتداول وفقًا للطرق المثبتة. استراتيجية مربحة، الذي عمل عليه لفترة طويلة. لقد تغيرت المتغيرات، مما يعني أن النتيجة ستتغير بالكامل.

خاتمة

نأمل أنه من خلال أخذ هذه الأمثلة في الاعتبار، لن تعتبر خسارة التداولات أمرًا سيئًا. الخسائر هي جزء لا يتجزأ من أي استراتيجية التداول، والذي يحقق النتائج التي تتوقعها في نهاية الشهر - ولكن فقط إذا قمت بإجراء جميع التداولات التي يقترحها (إذا تم تأكيد ربحية استراتيجيتك مسبقًا). من المستحيل أن تعرف مقدمًا أي الصفقات ستكون مربحة أو غير مربحة، ولكن يمكنك ذلك.

تتغير ظروف السوق بمرور الوقت وستخضع إحصائيات التداول للتقلبات.لذلك، في مثالنا، قد يكون لدى المتداول أكثر من 126 صفقة في شهر ما، وأقل في شهر آخر، اعتمادًا على الفرص التي تظهر في السوق. وعليه فإن ربحه لهذا الشهر قد يكون أكثر أو أقل. ولكن في المتوسط، يمكنه أن يتوقع كسب 2375 دولارًا. وافترضنا أيضًا أن عينة اختبار مكونة من 756 صفقة كافية لاختبار الإستراتيجية. وربما هذا لن يكون كافيا. على أية حال، قم بالتداول لبضعة أشهر لمعرفة إحصائياتك والحصول على فرصة لتكون جزءًا من فريق المتداولين لدى United Traders، ثق بهذه الإحصائيات عندما تتحول إلى التداول المباشر.

ابق على اطلاع بكل الأحداث المهمة لـ United Traders - اشترك في قناتنا