صندوق رايفايزن المشترك. أسرار التداول في البورصة - كيف تتعلم التداول في البورصة. مميزات الاستثمار في صندوق Raiffeisenbank المشترك
تعد صناديق الاستثمار المشتركة أداة استثمارية شائعة إلى حد ما اليوم، والتي يتم تقديمها بشكل نشط من قبل البنوك في أي فرصة، وRaiffeisenBank ليس استثناءً.
بالنسبة لأولئك الذين لا يعرفون أي نوع من "الوحش" هو، قمنا بإعداد برنامج تعليمي صغير.
صندوق الاستثمار المشترك - حصة صندوق الاستثمار- غَيْرُ مَأْلُوف " هيكل مالي"، والتي لا علاقة لها بـ "الأهرامات" وغيرها من الاختراعات في عصر "التسعينيات المحطمة". في الأساس هذا هو شركة خدمات، وهو، مثل البنك، مستثمر محترف. يمكن لأي شخص المساهمة في صندوق استثمار مشترك بأقل جهد. نقدي. وفي المقابل يحصل على "تأمين" أو سهم يؤكد مبلغ الوديعة. ويقوم الصندوق بدوره، حسب تخصصه، باستثمار الأموال الواردة في القطاع الحقيقي للاقتصاد والمعادن الثمينة والأوراق المالية الأخرى، وما إلى ذلك. عادة ما يشار إلى تخصص الصندوق مباشرة باسمه.
تتم "إدارة" الصندوق المشترك من قبل شركة إدارة ("المدير العام")، هدفها زيادة ممتلكات الصندوق، وبالتالي إثراء مستثمريه. حسب الأداء" المدير العام» يمكن للمستثمر الحصول على الدخل والخسائر.
وبطبيعة الحال، لا أحد يوزع أي أرباح في نهاية العام. يحصل المساهم على دخل فعلي في حال بيع حصته بسعر أعلى من سعر شراء هذا السهم، بالإضافة إلى العمولات شركة الإدارة(لو اي). نوصي بشدة بالتعرف على حجم هذه العمولات مسبقًا.
مقارنة ب وديعة بنكيةومن ثم، فإن صناديق الاستثمار المشتركة هي بطبيعة الحال أداة استثمارية أكثر خطورة. ومع ذلك، كما هو الحال في أي الشؤون المالية، "المخاطرة تكلف أموالاً"، لذلك، كقاعدة عامة، يمكن أن تكون ربحية صندوق الاستثمار المشترك أعلى بكثير من المساهمة في ظل مجموعة ناجحة من الظروف.
وفي الوقت نفسه، يعتبر الصندوق المشترك أكثر مرونة: حيث يمكن للمساهم في أي وقت زيادة أو تقليل حصته عن طريق الشراء/البيع بالسعر الحالي. القيمة السوقيةيشارك.
ومع ذلك، تذكر أنه عند التواصل مع مستشار صندوق الاستثمار المشترك، من المهم جدًا فهم جميع تفاصيل أنشطة الصندوق (التفاصيل، والاستراتيجية، والمحفظة، وشروط الاتفاقية مع شركة الإدارة، وما إلى ذلك). تذكر أنه لا توجد أسئلة غبية! لكن أخطاء غبية بسبب الجهل وخسارة حقيقية يملك المال- التهديد في هذه الحالة محدد تمامًا.
"ماذا وأين ومتى" - نظرة عامة وديناميكيات
دعونا نرى كيف كانت الأمور تسير بالنسبة لصناديق الاستثمار المشتركة التي تديرها شركة Raiffeisen Capital في عام 2015، والذي كان صعبًا للغاية ومليئًا بالأحداث. سنقوم بتجميع تصنيف نجاح صناديق الاستثمار المشتركة بناءً على مستوى نمو الربحية مقارنة بعام 2014. وهكذا تم توزيع الأماكن:
- رايفايزن - أسهم . ويتخصص الصندوق في أسهم الشركات الروسية الرائدة التي تشكل التنمية على المدى الطويل اقتصاد وطني(هذه ليست فقط شركات في قطاع التعدين، ولكن أيضًا في القطاعين المالي والاستهلاكي). خيار متنوع إلى حد ما من حيث المخاطر. رغم الصعوبات السياسية و العلاقات الاقتصاديةفي العالم، أظهرت صناديق الاستثمار المشتركة في هذا المجال أعلى نمو - 36.8٪.
- رايفايزن - قطاع المواد الخام. وتتكون هذه الحزمة من الشركات الرائدة في مجال استخراج ومعالجة النفط والغاز، وكذلك الشركات العاملة في مجال التعدين والأسمدة المعدنية. قد يكون هذا هو السبب في أن الزيادة في الربحية أقل قليلاً - 36.3٪ (المحفظة أكثر تخصصًا).
- رايفايزن - تكنولوجيا المعلومات. وفي عصر تطور الفضاء الإلكتروني والاتصالات، يمكن اعتبار خيار الاستثمار هذا مربحًا للجانبين، لأنه يفترض نسبة المخاطرة إلى العائد الأكثر ملاءمة حتى في بيئة غامضة. الوضع الاقتصادي. وتبين أن هذا صحيح في عام 2015 – نمو بنسبة 33.48٪.
- رايفايزن - السندات. ويعتبر صندوق الاستثمار المشترك الأكثر تحفظا، لأنه يعتمد على سندات الدين للشركات ذات الحصة العالية من مشاركة الدولة. على الأرجح، بفضل استراتيجية "القيادة بشكل أبطأ، ستستمر في التحرك"، من حيث الربحية، يكون هذا الصندوق المشترك دائمًا من بين القادة - نمو بنسبة 29.04٪.
- رايفايزن – صندوق الإدارة النشطة. تتضمن المحفظة أسهمًا في أكبر الشركات الروسية و شركات اجنبيةوكذلك أصول الشركات الأجنبية الواعدة من «الدرجة الثانية». أيضًا الفوزمع التنويع المناسب للاستثمارات - 27.35%.
- رايفايزن - الولايات المتحدة الأمريكية. لقد أظهر صندوق المستثمرين الذين لا يشككون في نجاح وصمود أكبر اقتصاد في العالم نتائج جيدة للغاية. الحالة عندما "يعمل دفتر السجل للطالب" - زيادة بنسبة 27.34%.
- رايفايزن - الصناعية. تعتمد المحفظة على شركات في قطاع المعادن، بالإضافة إلى شركات في الصناعات ذات الصلة: البناء والهندسة الميكانيكية و الصناعة الكيميائية. نتيجة جيدة بشكل غير متوقع في ظروف «الأزمة» – 24.41%.
- رايفايزن - قطاع المستهلك. وحتى على الرغم من الأزمة التي تؤثر بالدرجة الأولى على الشركات في القطاع الاستهلاكي بسبب التراجع قوة شرائيةالسكان، أظهرت صناديق الاستثمار المشتركة زيادة قدرها 23.08٪.
- رايفايزن – مؤشر بورصة موسكو للأسهم القيادية. ويندرج الصندوق في فئة "الإدارة السلبية"، لأنه يتبع ديناميكيات مؤشر بورصة موسكو. النمو – 23.07%.
- رايفايزن – أسواق الديون الدول المتقدمة. تتكون المحفظة من أصول ديون الشركات لأكبر الشركات الأمريكية والأوروبية ذات القيمة العالية جودة الائتمان – 19,99%.
- رايفايزن - أوروبا. وينتمي صندوق الاستثمار المشترك أيضًا إلى الفئة "السلبية"، لأنه يتبع ديناميكيات مؤشر MSCI EMU (الذي يتكون من الأسهم أكبر الشركاتأوروبا (أعضاء الاتحاد الاقتصادي والنقدي) - 18.35٪.
- رايفايزن - متوازن. كما يوحي الاسم، فإن استراتيجية صناديق الاستثمار المشتركة هي مزيج من الديون والأوراق المالية العقارية الأكبر الشركات العالمية – 14,17%.
- رايفايزن - الذهب. تاريخيا، يعتبر الاستثمار الأكثر استقرارا، خاصة خلال فترة انخفاض قيمة الروبل - 12.86٪.
- رايفايزن - الخزانة. وتتكون حصة الأسد من الأوراق المالية الحكومية للاتحاد الروسي. مثل الذهب، يعد هذا أيضًا استثمارًا يتمتع بأقل درجة من المخاطرة، وبالتالي لا ينبغي للمرء أن يتوقع مستوى عائد مرتفع - 11.42٪.
- رايفايزن - صناعة الطاقة الكهربائية. يمكن اعتبار الرهان على الشركات في قطاع الكهرباء في عام 2015 غير ناجح للغاية - نمو بنسبة 10.28٪ فقط.
رايفايزن - الأسواق الناشئة. ولم تحقق الاستثمارات في الاقتصادات النامية هذا العام التوقعات - حيث بلغ النمو السنوي 7.23% فقط. - رايفايزن - المعادن الثمينة. دخيل واضح، إذ كان الوحيد الذي «وصل إلى خط النهاية» بنتيجة سلبية:- 6.04%.
بشكل عام، يمكن وصف عام 2015 بأنه ناجح للغاية: فقد أظهر أكثر من نصف صناديق الاستثمار المشتركة في شركة Raiffeisen Capital نموًا سنويًا يزيد عن 20٪، أي أن مخاطر التضخم قد تم تسويتها. ومع ذلك، كما هو الحال مع التنبؤ بالطقس، أي توقعات نجاح ماديهذا الصندوق المشترك أو ذاك لعام 2016 محكوم عليه بالفشل مقدمًا. المتفائلون، كما هو الحال دائما، سوف يؤمنون بمستقبل مشرق، وسيحاول المتشائمون التخلص من صناديق الاستثمار المشتركة في أسرع وقت ممكن لإصلاح الربحية الحالية. قرر بنفسك من تصنف نفسك.
مراجعة صناديق الاستثمار المشتركة (UIFs) التي تقدمها شركة Raiffeisen Capital Management Company: وصف موجز ل، الربحية، مخاطر تقلبات الأسعار، استراتيجيات الاستثمار.
شركة الإدارة : .
العنوان: 119002، موسكو، ساحة سمولينسكايا-سينايا، 28.
تاريخ إصدار الترخيص: 21/04/2009.
رقم الترخيص: 21-000-1-00640.
صناديق الاستثمار المشتركة المفتوحة (UIFs) التي تقدمها شركة Raiffeisen Capital Management Company:
- رايفايزن - أسهم
- رايفايزن - السندات
- رايفايزن - متوازن
- رايفايزن - الولايات المتحدة الأمريكية
- رايفايزن - القطاع الابتدائي
- رايفايزن - تكنولوجيا المعلومات
- رايفايزن - صناعة الطاقة الكهربائية
- رايفايزن - الصناعية
- رايفايزن - أوروبا
- رايفايزن - الخزانة
- رايفايزن -
| مصدر | تقييم | تاريخ تأكيد التصنيف | ملحوظات |
|---|---|---|---|
| RAEX ("خبير RA") | أ++ "مستوى عالٍ/أعلى بشكل استثنائي من الموثوقية وجودة الخدمات" |
09/06/2016 | تم السحب بسبب انتهاء صلاحية التصنيف |
| وكالة التصنيف الوطنية | AAA. صباحا "أقصى درجة من الموثوقية وجودة الخدمات" |
04/06/2017 | الأرصاد: مستقر |
| Investfunds.ru | المركز الثاني في التكلفة صافي الموجودات(صافي الملاحة) | 31/08/2017 | — |
| Investfunds.ru | المركز الرابع من حيث حجم الأموال المجمعة | 31/08/2017 | — |
وصف موجز لشركة إدارة صناديق الاستثمار المشتركة "Raiffeisen Capital"
الحد الأدنى لمبلغ الشراء الأولي لأسهم أي صندوق مشترك هو 50000 روبل، للمشتريات اللاحقة - 10000 روبل.
لا يتم فرض أي رسوم إضافية أو خصومات عند استبدال الوحدات.
يتم توفير إمكانية شراء / بيع الأسهم عن بعد (Raiffeisen CONNECT).
| اسم صندوق الاستثمار المشترك | تكلفة إضافية | تخفيض | مكافآت شركة الإدارة | كائنات الاستثمار |
|---|---|---|---|---|
| مخزون | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
3,9% | أسهم المصدرين الروس من المستويين الأول والثاني |
| سندات | 0% | حتى اليوم 91: 3% من 91 إلى 365 يومًا: 2% أكثر من 365 يومًا: 0% |
1,8% | سندات الشركات في الاتحاد الروسي والبلديات و السندات الحكوميةالترددات اللاسلكية |
| متوازن | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
3,9% | أسهم الشركات الروسية والأجنبية (على شكل صناديق استثمار متداولة)، والسندات الحكومية للاتحاد الروسي، وسندات الشركات الروسية والأجنبية |
| الولايات المتحدة الأمريكية | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
2,4% | صندوق الاستثمار المتداول ( صندوق مؤشر، التي يتم تداول أسهمها في البورصة)، والتي يتوافق هيكلها مع هيكل مؤشر الأسهم الأمريكية S&P500 |
| القطاع الاستهلاكي | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
3,9% | أسهم شبكات تجارة التجزئة والشركات العاملة في إنتاج السلع الاستهلاكية وتقديم الخدمات المالية وغيرها من الخدمات |
| القطاع الأولي | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
3,9% | أسهم الشركات في قطاعات النفط والغاز والمعادن في الاقتصاد الروسي |
| تكنولوجيا المعلومات | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
3,9% | وأسهم شركات التكنولوجيا الفائقة الأمريكية، وكذلك شركات من روسيا والصين والهند وتايوان. |
| صناعة الطاقة الكهربائية | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
3,9% | مخزون الشركات الروسيةصناعة الطاقة الكهربائية |
| مؤشر بورصة موسكو للأسهم الزرقاء | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
1,7% | أسهم الشركات المدرجة في مؤشر بورصة موسكو للأسهم القيادية |
| صناعي | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
3,9% | أسهم شركات التعدين والهندسة الميكانيكية والصناعات الكيماوية وشركات البناء |
| تطوير الأسواق | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
3,9% | أسهم شركات من روسيا والبرازيل والهند والصين، كوريا الجنوبيةوتايوان والمكسيك، بالإضافة إلى صناديق الاستثمار المتداولة المقابلة لهيكل مؤشرات الأسهم في هذه البلدان. |
| أوروبا | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
2,4% | مؤشر MSCI EMU هو مؤشر للشركات الأوروبية الرائدة المنتمية إلى الاتحاد الاقتصادي والنقدي. |
| ذهب | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
2,4% | مؤسسة استثمارية متداولة تتوافق ديناميكياتها مع التغيرات في القيمة السوقية للذهب. |
| خزينة | 0% | حتى اليوم 91: 3% من 91 إلى 365 يومًا: 2% أكثر من 365 يومًا: 0% |
1,5% | الودائع و السنداتجهات الإصدار الموثوقة (OFZ) |
| صندوق الإدارة النشطة | 0% | حتى سنتين: 3% تصل إلى 3 سنوات شاملة: 1% أكثر من 3 سنوات: 0% |
3,9% | أسهم الشركات الروسية والأجنبية في مختلف الصناعات - التكنولوجيا العاليةوالأدوية والتأمين وأكثر من ذلك |
| أسواق الديون في البلدان المتقدمة | 0% | حتى اليوم 91: 3% من 91 إلى 365 يومًا: 2% أكثر من 365 يومًا: 0% |
1,6% | ETF، التي تتبع ديناميكياتها مؤشر Markit iBoxx USD للاستثمار السائل، والذي يمثل هيكله سندات الشركات الأمريكية والأوروبية |
ربحية شركة إدارة الصناديق المشتركة "Raiffeisen Capital"
| اسم صندوق الاستثمار المشترك | الربحية % | ||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2005 | 2006 | 2007 | 2008 | 2009 | 2010 | 2011 | 2012 | 2013 | 2014 | 2015 | 2016 | 2017 | |
| مخزون | 30,4 | 44,3 | 15,9 | -22,4 | -24,2 | 20,2 | 8,5 | -1,8 | 3,5 | -1,8 | 25,4 | 25,5 | -8,6 |
| سندات | — | 7,2 | 6,7 | 5,5 | -12,8 | 18,4 | 6,3 | 4,9 | 9,3 | 5,8 | 9,0 | 11,6 | 9,5 |
| متوازن | — | 34,1 | 11,0 | -14,1 | -19,2 | 24,2 | 7,9 | 1,7 | 3,2 | -0,7 | 8,8 | 5,0 | 0,9 |
| الولايات المتحدة الأمريكية | — | — | — | -15,3 | -27,6 | 31,5 | 15,1 | 28,1 | 16,3 | 31,8 | 63,6 | 10,1 | -1,9 |
| القطاع الاستهلاكي | — | — | — | — | -22,1 | 56,5 | -6,5 | 5,2 | 19,6 | 0,0 | 6,0 | 30,5 | 15,6 |
| القطاع الأولي | — | — | — | — | -11,0 | 28,1 | 17,5 | -4,8 | -11,5 | 9,7 | 66,9 | 11,8 | 6,9 |
| تكنولوجيا المعلومات | — | — | — | — | -11,4 | 64,0 | 11,4 | -11,6 | 13,9 | 3,0 | -4,2 | 20,9 | 15,9 |
| صناعة الطاقة الكهربائية | — | — | — | — | -17,7 | 59,4 | -23,7 | -27,5 | -29,8 | -19,0 | -2,7 | 66,8 | 38,9 |
| مؤشر بورصة موسكو للأسهم الزرقاء | — | — | — | — | -16,9 | 23,7 | 13,5 | -6,0 | -3,0 | 3,4 | 24,9 | 15,2 | 3,5 |
| صناعي | — | — | — | — | -43,4 | 6,5 | -20,7 | -27,5 | -19,7 | 7,1 | 50,0 | 18,0 | 22,1 |
| تطوير الأسواق | — | — | — | — | — | — | — | 4,9 | 2,3 | 19,7 | 18,4 | 17,9 | 1,4 |
| أوروبا | — | — | — | — | — | — | — | -0,4 | -5,0 | 9,3 | 47,4 | -4,1 | 4,9 |
| ذهب | — | — | — | — | — | — | — | — | -19,5 | -0,2 | 48,4 | 8,9 | -15,8 |
| خزينة | — | — | — | — | — | — | — | — | 6,4 | 3,4 | 5,7 | 7,2 | 6,0 |
| صندوق الإدارة النشطة | — | — | — | — | — | — | — | — | 3,1 | 14,3 | 48,8 | 6,8 | 7,6 |
| أسواق الديون في البلدان المتقدمة | — | — | — | — | — | — | — | — | -0,7 | 8,5 | 61,8 | -4,4 | -13,9 |
ويحسب العائد على أنه الزيادة في قيمة السهم في بداية شهر سبتمبر من كل عام.
يظهر الرسم البياني متوسط العائد السنوي لصندوق رايفايزن لإدارة رأس المال.
يتم احتساب متوسط العائد السنوي على أنه الزيادة في قيمة السهم منذ لحظة إنشاء الصندوق حتى سبتمبر 2017، معبرا عنها سنويا.
مخاطر التقلبات في قيمة الوحدات والارتباط بين صناديق الاستثمار المشتركة
لإجراء تقييم موضوعي لفعالية الاستثمار في صندوق استثمار مشترك، لا يكفي تحديد ربحية الأداة، بل يجب أيضًا مراعاة مخاطر التقلبات في قيمة الأسهم.
يتم حساب المخاطر على أنها الانحراف المعياري للعائد الشهري كنسبة مئوية. كلما زاد الخطر، كلما أصبح التنبؤ به أكثر صعوبة القيمة المستقبليةيشارك. للمحافظين و استراتيجيات طويلة المدىصناديق الاستثمار المشتركة عالية المخاطر غير مرغوب فيها لإدراجها في المحفظة.
لتحديد العلاقة بين صناديق الاستثمار المشتركة، سنقوم بإنشاء مصفوفة الارتباط.
وكلما ارتفعت النسبة، زاد الاعتماد على ديناميكيات قيمة الأسهم في زوج من الصناديق. سأسلط الضوء على المجموعات الأكثر وضوحًا لصناديق الاستثمار المشتركة المترابطة:
- المجموعة تستثمر بشكل أساسي في سوق الأوراق المالية الروسية:
- رايفايزن - أسهم
- رايفايزن - مؤشر بورصة موسكو للأسهم القيادية
- رايفايزن - الصناعية
- رايفايزن - الخزانة
- رايفايزن - السندات
- رايفايزن - القطاع الابتدائي
- رايفايزن - قطاع المستهلك
- الاستثمار الجماعي في الشركات الأجنبية:
- رايفايزن - صندوق الإدارة النشطة
- رايفايزن - الولايات المتحدة الأمريكية
- رايفايزن - أوروبا
- رايفايزن - الأسواق الناشئة
- رايفايزن - أسواق الديون
بغض النظر عن الآخرين صناديق الاستثماررايفايزن - الذهب و رايفايزن - تتصرف الكهرباء. ولا يمكن تصنيف الصناديق المتوازنة وصناديق تكنولوجيا المعلومات ضمن المجموعات، حيث أن اتجاه استثماراتها يشمل الأصول الروسية والأجنبية.
يبلغ متوسط معامل الارتباط بين الصناديق المشتركة لشركة الإدارة 75.1٪. وأستشهد بهذا المؤشر على وجه التحديد لأنه كلما انخفض، زاد تنوع الأموال المقدمة. اسمحوا لي أن أشرح، يمكن لشركة الإدارة إنشاء عشرات الصناديق الاستثمارية في نفس الشيء الأصول المالية. ويتم ذلك لأغراض تسويقية، ولكن بالنسبة لنا كمستثمرين، فإن هذا النطاق لا يهمنا. لأنه، أولاً، ستكون ربحية جميع الصناديق من نفس النوع هي نفسها تقريبًا، وثانيًا، ستكون ديناميكيات قيمتها دائمًا أحادية الاتجاه، مما يخلق مخاطر إضافية. وبالتالي، من خلال استثمار الأموال في وقت واحد في العديد من الصناديق المترابطة، لن نحصل على زيادة كبيرة في الربحية، ولكن مخاطر تقلبات الأسعار تزيد بشكل كبير.
استراتيجيات الاستثمار في الصناديق المشتركة لشركة Raiffeisen Capital Management Company
1. استراتيجية الشراء والاحتفاظ
تعتبر استراتيجية "الشراء والاحتفاظ" مناسبة للمدى المتوسط والطويل الاستثمار على المدى الطويلالأموال، عادة عدة مئات الآلاف من الروبل، إلى واحدة من صناديق الاستثمار المشتركة الأكثر ربحية وفي نفس الوقت الأقل خطورة لمدة تزيد عن 3 سنوات. لهذه الأغراض، الأموال التالية هي الأمثل:
- رايفايزن - صندوق مُدار بشكل نشط بمتوسط عائد سنوي يبلغ 15.1% ومخاطر تبلغ 4.3%
- رايفايزن - الأسواق الناشئة بعائد 10.5% ومخاطر 4.4%
- رايفايزن - الولايات المتحدة الأمريكية بعائد 12.4% وخطر 6.5%.
2. استراتيجية المضاربة
إن القدرة على تنفيذ معاملات الشراء/البيع وتبادل الأسهم عن بعد، فضلاً عن عدم وجود علاوات وخصومات للتبادل، تسمح باستخدام استراتيجية استثمار المضاربة. يمكنك قراءة المزيد في المقال. مجموعة واسعة من الأموال التي تمثلها شركة الإدارة تمنح حرية العمل. الصناديق ذات الفائدة الأكبر هي:
- Raiffeisen - Shares وRaiffeisen - مؤشر بورصة موسكو للأسهم الممتازة، حيث يقومان بنسخ ديناميكيات بورصة موسكو؛
- رايفايزن - السندات ورايفايزن - الخزانة.
3. استراتيجية المحفظة
تتضمن استراتيجية المحفظة توزيع المبلغ المستثمر بين عدة صناديق من أجل الحصول عليه أقصى ربحعند مستوى معين من المخاطر. تقليديا، يتم تقسيم المحفظة إلى محافظة ومتوازنة وعدوانية على أساس مستوى المخاطر. هذه الإستراتيجية مناسبة لاستثمار مبالغ مالية تزيد عن مليون روبل طويل الأمد. دعونا نطبق نظرية محفظة ماركويتز لإنشاء محفظة.
1) محافظ— عائد يقدر بـ 9-12% سنويًا مع الحد الأدنى من المخاطر.
2) متوازن— عائد يقدر بـ 12-15% سنويًا مع مخاطر معتدلة.
3) عنيف- الربحية المقدرة بـ 15-20% سنويا.
4. استخدام صناديق الاستثمار المشتركة لتأمين مخاطر العملة
إن تنوع صناديق الاستثمار المشتركة التي تقدمها Raiffeisen Capital يجعل من الممكن استخدامها للتأمين مخاطر العملة. تشمل الصناديق التي تستثمر في الأصول الأجنبية ما يلي:
- رايفايزن - الولايات المتحدة الأمريكية
- رايفايزن - الأسواق الناشئة
- رايفايزن - أوروبا
بالإضافة إلى ذلك، هناك عدد من الصناديق التي تتوزع أصولها بين الأدوات المالية الروسية والأجنبية.
يتم أخذ البيانات الأولية لحساب ربحية ومخاطر صناديق الاستثمار المشتركة من الموقع الرسمي لشركة الإدارة.