Başlıca yatırımcı türleri. PAMM hesaplarına yatırım yapma taktikleri - karlılık nasıl artırılır ve riskler nasıl azaltılır? Muhafazakar yatırım

Böylece eğitim kursunun ana kısmı sona eriyor. Bu derste hem pratik hem de teorik açıdan oldukça ilginç bir konu hakkında konuşacağız: yatırımcının özellikleri.

Bu materyal, gelecekteki veya hali hazırda kurulmuş bir yatırımcı olarak kendinizi daha iyi tanımanıza olanak tanıyacaktır. kişisel özellikler Karakterinizin kendi yatırım faaliyetlerinizi ayarlaması ve yürütmesi doğrudur, ancak her şeyden önce.

Yatırımcı türleri nelerdir?

Yatırımcı tipi, yatırımcının davranışını şekillendiren bir özelliktir.
Yatırımcı davranışı birçok faktörün birleşiminden oluşur. Örneğin risk iştahı, kârlılık gereksinimleri, yatırım ufku, belirli bir yatırım aracına, belirli bir şirkete, sektöre, ülkeye vb. ilişkin subjektif görüş. Genel olarak gördüğünüz gibi yatırımcı davranışının temelini oluşturan çok sayıda faktör vardır.
Peki, ne tür yatırımcıların var olduğuna bakalım. Yatırımcılar aşağıdaki faktörlere göre sınıflandırılabilir:

• Risk iştahı/getiri gereklilikleri
• Uygulama son tarihi yatırım faaliyetleri
• Kullanılan yatırım stratejisi türü
• Seviye finansal okuryazarlık

1. Risk iştahı ve getiri gereksinimine göre

Bu faktör, yatırım faaliyetlerini gerçekleştirirken yatırımcıya hangi risk/getiri oranının uygun olacağını belirler.

Bu faktöre dayanarak yatırımcılar 3 türe ayrılabilir:

Muhafazakar yatırımcılar
Orta Düzey Yatırımcılar
Agresif yatırımcılar

Muhafazakar yatırımcı

Volatilite riskinden, yani yatırımların değerindeki dalgalanmalardan ve ayrıca yatırım faaliyetinin şu veya bu şekilde ilişkili olduğu diğer risk türlerinden mümkün olan her şekilde kaçınmaya çalışması açısından özeldir. Bazı "örnekler" zarar görmekten o kadar korkuyor ki, yatırım portföyündeki herhangi bir dalgalanma sağlık sorunlarına yol açıyor.

Riski azaltmak için böyle bir yatırımcı, yatırılan sermayenin düşük getirisini kabul eder.

Orta yatırımcı

Riski mümkün olduğu kadar azaltmak için yatırılan sermayeden asgari getiriyi almaya hazır değilim. Bu tür yatırımcıların yatırım portföyünün değerindeki dalgalanmalara tepkisi muhafazakar yatırımcılarınki kadar keskin değildir.

Ilımlı bir yatırımcı hem özsermaye hem de borç gibi çeşitli varlık kategorilerine yatırım yapar. Bu, muhafazakar bir yatırımcının yatırım portföyüne kıyasla daha yüksek getiri elde etmenizi sağlar.

Agresif yatırımcı

Riske karşı toleransı yüksektir. Yani bunlar, mizaçları gereği belirli sonuçlara ulaşmak için risk almayı seven insanlardır ve bu her faaliyet alanı için geçerlidir. İÇİNDE yatırım alanı onlar da aynı şeyi yapıyorlar; yüksek getiri elde etmek için daha fazla risk üstleniyorlar. Pasif yatırım stratejisi söz konusu olduğunda agresif yatırımcıların portföyü ağırlıklı olarak öz sermaye araçlarından oluşur. Aktif bir yatırım stratejisinden bahsediyorsak çeşitli araçlar kullanılır ( kaldıraç, türevler vb.).

1. Yatırım ufkuna göre

Kısa vadeli yatırımcılar
Orta vadeli yatırımcılar
Uzun vadeli yatırımcılar

Kısa vadeli

Bu tür yatırımcılar karakterize edilir kısa vadeli mallar, varlıklar. Yatırım faaliyetlerini en fazla 5 yıl önceden planlıyorlar.

Siyasi ve ticari nedenlerden dolayı Rusya'da yaygın bir yatırımcı türü ekonomik istikrarsızlık. Bu, özellikle kitlesel işsizlik ve hem devletin hem de özel şirketlerin yükümlülüklerini yerine getirmemesi koşullarında, çoğu durumda meselenin yatırımla değil, hayatta kalmakla ilgili olduğu 90'lar için geçerlidir.

Orta vadeli

Uzun vadeli

Bu tür yatırımcıların sayısı en az olanıdır, özellikle de Rusya'da. piyasa ekonomisi Sadece gelişim yolculuğundan geçiyor. Yatırım varlıklarının kullanım süresi 10 yıldan itibarendir. Bu yatırımcı kategorisinin yaygın olmamasının nedenleri yukarıda belirtilmiştir.

1. Kullanılan yatırım stratejisine göre

Burada sınıflandırma, kullanılan yatırım stratejisinin türüne göre yapılacaktır. ve çeşitlerine daha önce bakmıştık.

Yani, yatırım stratejilerine göre:

Aktif yatırımcılar
Pasif yatırımcılar

Aktif yatırımcı

Daha önce yatırım stratejileriyle ilgili bir ders vardı. İçinde hem pasif hem de aktif olarak yeterince ayrıntılı olarak inceledim yatırım stratejisi, her stratejinin avantajları ve dezavantajları ve özellikleri, ancak yine de kısaca kendimi tekrarlayacağım.

Aktif bir yatırımcı buna ikna olmuş durumda. borsaÇoğu piyasa katılımcısının herhangi bir şirkete değer verirken yanıldığı gerçeğinin yanı sıra her zaman anormallikler vardır. Bu tür bir yatırımcı, bir şirketin potansiyelini doğru bir şekilde değerlendirebileceğini ve gelecek vaat eden hisseleri doğru zamanda düşük bir fiyata satın alabileceğini umuyor. Buna göre aktif yatırımcılar yukarıda açıklanan durumlardan sürekli olarak ek kâr elde etmeyi beklemektedir.

Aktif bir yatırımcının temel amacı, uzun bir süre boyunca piyasa ortalamasının üzerinde getiri elde etmektir. Bu hedefe gelecek vaat eden bir ülke, sektör ve son olarak düşük değerli hisseler arayarak ulaşacaktır. düşük fiyatlar ve yüksek fiyatlarla daha fazla satış. Elbette planlarını gerçekleştirmek için aktif bir yatırımcının diğer piyasa katılımcılarından daha iyi performans göstermesi gerekir.

Pasif yatırımcı

Aynı fikirde ortalama getiri piyasa bunu gösteriyor. Pasif bir yatırımcı profesyonelleri yenmeye çalışmaz. "Kaybedilen bir oyunu" kazanmanın tek yolunun onu oynamamak olduğuna inanıyor. Yatırım faaliyetlerinde endeksleme ilkesini kullanır. Bu prensip, bir hisse senedi endeksinde yer alan menkul kıymetlerin satın alınmasını içerir. Yani pasif bir yatırımcı çeşitlendirmeyi kendi avantajına kullanır ve bunu en üst düzeye çıkarmaya çalışır. Yatırım varlıklarına mümkün olduğu kadar uzun süre sahip olur (kullanım süresi yatırımcının kişisel özelliklerine bağlıdır).

1. Finansal okuryazarlık düzeyine göre

Yatırımcıların yatırım alanında farklı bilgi düzeyleri olabilir, dolayısıyla bunlar aşağıdaki gibi dağıtılabilir:

Düşük bilgi seviyesi
Ortalama bilgi düzeyi
İleri düzeyde bilgi

Düşük bilgi seviyesi

Yatırım bilgisi düşük olan yatırımcılar yaygın bir seçenektir; olumlu bir yatırım sonucu elde etmek için çoğunlukla bir yatırım danışmanı veya komisyoncunun hizmetlerine başvururlar.

Ortalama bilgi düzeyi

Ortalama bilgi düzeyine sahip yatırımcıların danışmanlara başvurma olasılıkları azalıyor ve finansal aracıların (yatırım fonu, banka, komisyoncu vb.) yardımıyla giderek daha fazla kendi başlarına yatırım yapıyorlar.

İleri düzeyde bilgi

İleri düzeyde bilgi sahibi yatırımcılar, kendilerinin sağlayabileceği bir yatırım portföyü oluşturma konusunda doğal olarak danışmanlara başvurmazlar; benzer hizmetler. Yatırım stratejilerini uygulamak için mevcut tüm yatırım araçlarını kullanın.

Böylece yatırımcıların çeşitli faktörlere göre sınıflandırılması tamamlanabilir. Yukarıda yatırımcı davranışının birçok faktörün bir araya gelmesiyle oluştuğundan bahsetmiştim ve bu faktörlerin sayısı oldukça fazla olduğundan yatırımcı davranışları da oldukça değişkenlik göstermektedir.

Mesela bir yatırımcı yatırım alanında ortalama düzeyde bilgiye sahip olabilir, muhafazakar, uzun vadeli ve pasif olabilir.

Veya agresif, kısa vadeli, aktif ve etkileyici miktarda bilgi birikimine sahip olabilir.

Şimdi daha önce tartıştığımız yatırımcı türleri için bazı tavsiyeler vereceğim. Tavsiyeler pasif bir yatırımcının portföyündeki varlıkların dağıtımına ilişkin pratik nitelikte olacaktır. Yatırım faaliyetlerinde borç ve özsermaye araçları arasındaki oranın seçimi esastır ve bunun öncelikle yapılması gerekir.

Muhafazakar yatırımcı

Bu tip yatırımcılara şunu tavsiye edebilirim: Eğer kendinizi kontrol edemiyorsanız ve risk alamıyorsanız, fonları şu şekilde ayırmalısınız: yatırım portföyü doğal olarak sabit getirili araçlarda. Evrak çantasının klasik versiyonu düşük seviye risk bir kombinasyondur banka mevduatı ve tahviller. Çoğu yatırımcı uygun seçenek yatırım fonlarını kullanarak tahvil satın almak.

Duygularınızı bir dereceye kadar kontrol edebilir ve kontrolü ele alabilirseniz az risk, o zaman portföydeki hisselerin% 10'unu dahil etmeye değer. Ayrıca endeks yatırım fonlarını kullanarak bunları satın almaya değer.

Orta yatırımcı

Bu tür yatırımcılara fonları borç ve özsermaye arasında dağıtmalarını önerebilirim. yatırım araçlarıörneğin borç/özsermaye kombinasyonu - 70/30. Bu bir örnektir ve eğer yatırımcı portföyün riskini bir miktar artırabilirse o zaman hisse senetlerinin payı da arttırılabilir. Aksi bir durumun ortaya çıkması durumunda ise hisse payının azaltılması gerekmektedir.

Agresif yatırımcı

Burada tavsiye şu: Yatırımcı hisse senedi yatırımlarına yoğunlaşmalı çünkü bunlar en çok getiri sağlayanlar. yüksek karlılık uzun vadede. Elbette yatırım portföyünüzü %100 hisse senedinden oluşturamazsınız, içinde sabit getirili araçların olması gerekir. Borçlanma araçlarının payının %10 ile %20 arasında olması gerekmektedir.

Kısa vadeli yatırımcı

Yatırım süresi 1-5 yıl ise en iyi çözüm Borç yatırımları olacak. Gerekçe: Hisse senedi yatırım araçlarının değerinde kısa vadede önemli dalgalanmalar yaşanmaktadır. Genel olarak, yatırım döneminin tam olarak aynı zamana denk gelmesi durumunda bir seçenek mümkündür. ekonomik kriz ve yatırım maliyeti keskin bir şekilde düşecek. Enflasyonun yatırılan sermaye üzerindeki etkisine gelince, kısa vadede etkisi o kadar önemli değil. Ayrıca hisse senetleri kısa vadede istikrarlı getiri sağlayamamaktadır.

Orta vadeli yatırımcı

Yatırım süresi 5 ila 10 yıl ise denge özsermaye yatırımlarına doğru kaymaya başlar. yani En iyi seçenek orta vadede borç ve özsermaye araçları arasında 50/50 fon dağılımı olacaktır. Bu oran, portföyün borç bileşeninden oldukça iyi bir cari gelir elde etmenize ve öz sermaye bileşeninden ılımlı sermaye büyümesi elde etmenize olanak sağlayacaktır. Portföydeki hisse payı artışını da şu şekilde açıklayabilirim. Yatırım süresi arttıkça özkaynak araçlarının yatırımları enflasyondan koruma yeteneği de artmaktadır.

Uzun vadeli yatırımcı

Yatırım süresi 10 yıldan başlıyor. Burada tek bir tavsiye olabilir; portföyün mümkün olduğu kadar çok kısmı hisse olmalıdır. Nitekim uzun vadede sermayenin enflasyonun zararlı etkilerinden korunmasına yardımcı olacak ve önemli miktarda sermaye artışı sağlayacak olan da hisse senetleridir. Ayrıca zamanla hisse senedi sahibi olma riskinin azaldığını (kısa vadeli dalgalanmaların zamanla düzeldiğini) ve tam tersine borç yatırım araçlarının, fonları enflasyondan gerektiği gibi koruyamadığı için daha riskli hale geldiğini de belirtmek isterim.

Bu nedenle portföydeki hisse senetlerinin payının mümkün olduğu kadar büyük olması gerekmektedir. Her şey riske karşı tutumunuza bağlıdır. Sen bile muhafazakar yatırımcı, payları büyük olmasa da örneğin %5-10 gibi portföyünüzde mutlaka hisse bulunmalıdır. Ilımlı bir yatırımcı %40-60'ı, agresif bir yatırımcı ise %80'ini karşılayabilir.

Pasif yatırımcı

Aktif yatırımcı

Size herhangi bir spesifik tavsiyede bulunmayacağımın nedenleri, yatırım stratejileri dersinde zaten belirtilmişti.

Finansal okuryazarlıkla ilgili olarak evrensel bir tavsiyede bulunabilirim: Her zaman onu geliştirmeye çalışın, çünkü finansal okuryazarlık düzeyiniz ne kadar yüksek olursa yatırımcı olarak o kadar etkili olursunuz. Bu hem aktif hem de pasif yatırım için geçerlidir. Her iki durumda da yatırım getirisini artırma fırsatları vardır. Doğru, aktif bir yatırımcının ihtiyaç duyacağı bilgi miktarı, pasif bir yatırımcının ihtiyaç duyacağı bilgi miktarından çok daha fazladır. Ve şunu unutma en çok en iyi yatırım kendi kendine eğitime yapılan bir yatırımdır.

Sonuçlar

Amacım materyali kompakt bir şekilde sunmak olmasına rağmen bu ders oldukça kapsamlı çıktı. Bu derste, hem pratik hem de teorik açıdan bir yatırımcının özelliklerine, davranışını etkileyen faktörlere bakabilir ve ayrıca farklı yatırımcı türleri için bazı öneriler alabilirsiniz. Bu dersi alan herkesin edindiği bilgileri pratikte uygulayabileceğini ve yatırım faaliyetlerinin sonuçlarını iyileştirebileceğini düşünüyorum.

": kavramın tanımı, temel bilgiler

Agresif yatırımcılar “demir” sinirlere sahip insanlardır. Birçok profesyonel tarafından kıskanılıyorlar; hem putlaştırılıyorlar hem de korkuluyorlar. Bu tür yatırımcılar yatırımların güvenilirliğini önemsemiyor. Genellikle bu noktayı göz ardı ediyorlar. Ve onlar yalnızca maksimuma sıkıştırılması gereken faydalarla ilgileniyorlar. Ve elbette bu tanım spekülatörleri de tanımlayabilir. Onların inancı: Demir sıcakken vur!

Agresif yatırımcılar kısa vadeli yatırımlar genellikle bir veya iki dakikayı geçmez. Yatırım aralığı: 1 dakikadan 2-3 güne kadar. Menkul kıymetlerin alım ve satımı verimlilik ile karakterize edilir. Böyle bir "politikaya" sahip bir yatırımcı, günde yüz veya daha fazla işlem gerçekleştirebilir. Saldırganların karlılığı genellikle %400'e kadar çıkıyor net kar. Üstelik bu tür gerçekçi olmayan rakamlar saf gerçektir.

Bu yaklaşımın dezavantajı nedir? Dezavantajı açıktır; bunlar çok büyük risklerdir. Bir anda tüm servetini kaybedebilir. Yatırımlardaki saldırganlığın en açık örneğidir.

Agresif yatırımcıların ilkelerini anlamak için diğer yatırımcı türlerini tanımanız gerekir. Sonuçta, olup bitenlerin genel resmi olmadan küçük şeyleri bilmek imkansızdır.

Muhafazakar yatırımcı

Bu tür yatırımcıların gereksiz risklere ihtiyacı yoktur. Onlar için güvenilirlik ve istikrar büyümenin bir işaretidir. Bu bağlamda muhafazakarlık göreceli olarak almayı ima eder küçük kar Prensip olarak etkileyici bir alma olasılığıyla. Çok basit: Makara küçük ama pahalı...

Muhafazakar yatırımcılar en güvenilir varlıkları satın alma eğilimindedir ve uzun bir süreyi seçerler. “Muhafazakârların” temel stratejisi budur. Güvenilir varlıklardan bahsetmişken, VTB24, Sberbank ve Majesteleri Gazprom gibi devlerin hisselerinden bahsetmeden geçemeyeceğiz.

Muhafazakar yatırımcılar nadiren 2 yıldan az veya 20 yıldan fazla bir süre için yatırım yaparlar. Onlar için istikrarın anlamı uzun vadeliliktir. Dedikleri gibi, ne kadar yavaş sürerseniz o kadar ileri gidersiniz... Bizim durumumuzda daha zengin olursunuz. Bu doğrudur, çünkü yatırım süresinin yüksek olduğu yerlerde neredeyse her zaman düşük yüzde risk.

En ünlü muhafazakar yatırımcılardan biri Warren Buffett'tır. Yatırımları her zaman karakterize edilir uzun vadeliÇünkü bu yatırımcının felsefesi şu: Menkul kıymetlere sahip olmaktan birkaç ay içinde değer elde etmenin gerçekçi olmadığına inanıyor. Warren Buffett'ın ortalama yatırım süresi 10-12 yıldır.

Orta-agresif yatırım politikasına sahip yatırımcılar

Burada saldırgan bir strateji ile muhafazakarlık arasında bir şey görüyoruz. Bu tür yatırımcılar mümkün olduğu kadar yatırımlarını korumaya çalışırlar ancak getirisi de onlar için önemlidir. Ne kadar büyük olursa o kadar iyidir.

Buradaki yatırım süresi muhafazakarlara göre çok daha kısa, altı ay ile 2 yıl arasında değişiyor. Bu yaklaşım hem orta düzeyde riskleri hem de olası orta derecede büyük karları garanti edebilir.

Deneyimli yatırımcılar ve onlar hakkındaki tüm gerçekler!

Deneyimli bir yatırımcı tecrübeli bir kurt gibidir; piyasa hakkında her şeyi bilir ve çoğu zaman muhafazakar bir yatırımcı kisvesi altında saklanır. Deneyimli bir "savaşçı" riskleri tercih eder, ancak bunların haklı gösterilmesi gerekir. Bu tür yatırımcıların amacı en likit varlıkları ve menkul kıymetleri seçmektir.

Gelişmiş oyuncu: Amfibi bir adam mı yoksa sinirleri olmayan bir makine mi?

Ah, bu sofistike yatırımcılar! Amfibiler gibi onlar da dönüşümlü olarak muhafazakarların ve saldırganların pelerinlerini giyerler. Açık bir sermaye kaybı tehdidine rağmen yine de mümkün olan en yüksek karı elde etmek istiyorlar. Dışarıdan bakıldığında bilgili yatırımcıların hiçbir fikri yokmuş gibi görünebilir. sinir sistemi. Duruma göre farklı hızlarda çalışan makineler gibidirler. Bu arada, bu tür yatırımcılar hiç de nadir değil...

United Traders'ın tüm önemli etkinliklerinden haberdar olun - abone olun

Nasılsın mali hedefler , zamanla değişir, yatırım tarzı stratejilere göre de değişebilir.

Strateji stili risk toleransınıza, hedeflerinize ve bunları gerçekleştirmek için zaman çerçevenize bağlıdır.

Yatırım tarzınız nedir?

Hedefleri ve risk toleransını uyumlu hale getirmek başarı için kritik öneme sahiptir.

Etkili bir yatırımcı olmak için, yatırım seçimlerinizi, nasıl satın alacağınızı, bir yatırımı portföyünüzde ne kadar süre tutacağınızı ve ne zaman satacağınızı yönlendirecek bir plan geliştirmeniz gerekir.

Buna denir yatırım stratejisi seçimi.

Bir strateji olmadan, yatırımlarınızın getiri ve büyüme elde etmek için birlikte nasıl çalışabileceğini anlamadan, muhtemelen gelişigüzel yatırımlar yaparsınız.

Ayrıca, herhangi bir yatırım portföyünün uzun vadeli başarısının önemli bir kısmı, varlık tahsisi yöntemine ve bilinçli yatırım kararlarına bağlıdır.

Strateji geliştirme

İyi haber şu ki, oluşturmanıza gerek yok yatırım stratejileri.

Yıllar geçtikçe diğer yatırımcılar da gelişti. etkili yöntemler varlıkları seçmek, satın almak ve satmak.

Bu yöntemlerin nasıl çalıştığını anladıktan sonra en alakalı olanları seçip bunları kendi ihtiyaçlarınıza göre uyarlayabilirsiniz. yatırım hedefleri ve stilleri.

Herkesin kendi tarzı vardır

Bazı insanlar dışa dönük, bazıları ise içe dönüktür. Bazıları iyimser, diğerleri soğukkanlı. Aynı durum yatırım için de geçerlidir.

Yatırımcıların kendi yatırım stilleri: Bazıları doğası gereği keskin bir risk duygusuna sahiptir ve son derece spekülatif yatırımlarda daha büyük miktarlarda parayla oynamaya isteklidir.

Diğerleri mutlak güvenliği tercih ediyor peşin bir kavanozun içinde (veya bir yatağın altında), bu gerçek anlamına gelse bile satın alma gücü Enflasyon nedeniyle paraları giderek azalıyor.

Çoğu insan bu uç noktalar arasında yer alır ve daha yüksek getirilerle ödüllendirilecekleri umuduyla bir miktar risk almaya isteklidir.

Kabul etmeye hazır olduğunuz risk miktarı yatırım tarzınızdır.

Senin yatırım tarzı bir dizi faktörden kaynaklanır: yaşınız, kişiliğiniz, kişisel deneyim ve mali koşullar.

Örneğin, emekliliğe yaklaşıyorsanız, bazı külfetli durumlar vardır. mali yükümlülükler ya da büyük bir durgunluk ya da para birimindeki devalüasyon gibi ciddi bir ekonomik çalkantı yaşadıysanız, risk iştahı geliştirmeniz pek olası değildir. Büyük ihtimalle sen olacaksın muhafazakar yatırımcı.

Öte yandan, eğer gençseniz, yüksek gelir, çok az mali sorumluluğunuz varsa ve yol boyunca çok az ekonomik zorlukla karşılaştıysanız, daha fazla risk alma eğiliminde olabilirsiniz.

Pek çok yatırım tarzı olmasına rağmen çoğu insan az ya da çok bunlardan birine giriyor dört kategori: muhafazakar, ılımlı, saldırgan ve muhalif.

Muhafazakar yatırımcılar

Kural olarak, muhafazakar yatırımcılar Kazandıklarını ve yatırdıklarını korumanın öncelikleri olduğuna inanırlar.

Daha resmi olarak bu yaklaşıma sermayenin korunması denir.

Bu yatırımcılar risklerden, özellikle de kaybetme riskinden kaçınmak isterler. ana varlık- bu çok mütevazı bir kârı kabul etmeleri gerektiği anlamına gelse bile.

Muhafazakar yatırımcılar portföylerinin büyük bir kısmını Hazine veya daha yüksek notlu belediye tahvili, bono gibi tahvillere tahsis etmek para piyasası. Özellikle kısa vadede değer kaybedebilecek hisse senetlerine yatırım yapma konusunda genellikle isteksizdirler.

İçin muhafazakar girişim yatırımcıları Hisse senetlerine yatırım yapmak, diğer hisse türlerine göre daha yavaş değer değiştirme eğiliminde olmaları ve aynı zamanda temettü ödemesinde daha güvenilir olmaları nedeniyle, en az AAA sınıfı ülkelerin şirketlerinin hisseleri olan blue chip'leri seçmek anlamına gelir.

Muhafazakar yatırımcılar Kural olarak, yatırımlarda aşağıdakileri sağlayabilecek mütevazı bir artış lehine bir seçim yapmak gerekir: uzun vadeli hedefler Emekli olduktan sonra yeterli gelire sahip olmak gibi.

Ama bazı durumlarda girişim muhafazakar yaklaşımı pratik olmayabilir. Örneğin, önemli mali yükümlülükleriniz varsa, büyük meblağlarİşletmenize yatırılan para ya da hasta ya da yaşlı akrabalarınızın bakımından sorumluysanız, yatırımınızda daha az risk almak mantıklı olabilir.

Ve eğer yakında emekli olacaksanız ya da emekli olacaksanız, varlıklarınızın çoğunu değişken bir duruma koymak akıllıca olmayabilir. menkul kıymetler. Bu süre zarfında portföyünüz piyasadaki gerilemeden sonra toparlanamayabilir.

Orta Düzey Yatırımcılar

Orta Düzey Yatırımcılar Portföylerinin değerini artırmak isterken aynı zamanda varlıklarını da büyük kayıp riskinden korumak istiyorlar.

Tipik olarak yatırım büyümesine bir dalgalanma tamponu ayırırlar ve portföylerinin önemli bir kısmını düzenli gelir elde etmeye ve dayanak varlığı korumaya ayırırlar.

Örneğin, ılımlı yatırımcı aşağıdakilerden oluşan bir dağıtım modeli kullanabilir: aşağıdaki noktalar: %60 hisse senedi, %30 tahvil ve %10 nakit.

Her ne kadar mavi çipleri ve diğer derin varlıkları hedefleme eğiliminde olsalar da, daha yüksek getiri elde etmek için sermaye varlıklarının mütevazı bir kısmını yüksek riskli menkul kıymetlere yatırmaya istekli olabilirler.

Doğanız gereği risk alan biri değilseniz, ılımlı bir yatırım tarzı her koşulda veya finansal durumda uygun olabilir.

Agresif yatırımcılar

Agresif yatırımcıÖnemli büyüme potansiyeli olan yatırımlara odaklanıyor.

Daha fazla kar getirecekleri umuduyla bazı ana varlıklarını kaybetme riskini almaya hazır.

Agresif yatırımcılar portföylerinin %75 ila 95'ini gayrimenkulün yanı sıra hisse senedi, türev ve çeşitli yatırım fonlarına ayırabilmektedir.

Yalnızca varlık büyümesine odaklanırlar ve riskleri düşünmezler.

Büyümeye odaklanırlar ve varlıklarını tahvillere ve düşük getirili büyüme veya önceden belirlenmiş ödemelere sahip diğer varlıklara kaydırma konusunda genellikle daha az isteklidirler. Ancak portföylerindeki oynaklığı azaltmak için tahvillerde pozisyon alabilirler.

Agresif yatırımcı ayrıca diğer yatırımlar için kısa vadeli nakit benzerlerine tahsis edilen varlıklarının bir kısmını da elinde tutabilir.

Agresif yatırım tarzı, kesinlikle kalbi zayıf olanlar için değil.

Uzun vadeli bir taahhütte bulunmaya istekli, 15 yıl veya daha uzun vadeli bir yatırım ufku olan yatırımcılar için en uygunudur.

Ancak tarih, yatırıma yönelik agresif bir yaklaşımın, iyi çeşitlendirilmiş bir portföy ve güçlü bir bağlılıkla birleştiğini gösteriyor. uzun vadeli strateji Piyasanın gerilediği dönemlerde varlık satmaktan kaçınmak uzun vadede en faydalısı olabilir.

Yatırımcılara karşı çıkmak

Yatırım dünyasının şüphecileridirler ve her zaman ileriye dönük bilgelikten yoksundurlar.

Yatırımcılara karşı çıkmak diğer yatırımcıların lehine olmayan veya bir bütün olarak piyasada farklı yönlere giden yatırımları satın almaya isteklidirler ve tam tersine, şu anda popüler olan yatırımlardan kaçınırlar.

Bu yaklaşım her ne kadar kulağa saçma gelse de “karşı-çılgınlık” diye bir yöntem var. Buradaki fikir şu anda piyasada değeri düşük olan hisse senetlerinin talep görebileceğidir.

Bu işe yaklaşımla, işler daha da kötüye gitse veya varlığı iade etme süresi uzun sürse bile dayanmaya hazırlıklı olmalısınız.

Bu riskli bir yöntem olduğundan ve değeri düşük şirketleri tespit etmek önemli deneyim ve dikkatli araştırma gerektirdiğinden, bu tarzın uygulayıcılarının çoğu portföylerinin yalnızca küçük bir kısmına bu şekilde yatırım yapar.

Eğer yine de bu şekilde yatırım yapmak istiyorsanız o zaman aşağıdaki noktaları dikkate almanız gerekir.

Aylık raporları analiz ettikten sonra paylaşmak yatırım fonları Bir fonun veya fon yöneticisinin yatırım tarzını tanımlamak için kullanılan büyüme terimlerini ve değerlerini duyabilirsiniz. güven yönetimi. Burada sahip olan şirketlerin hisselerini aramanız gerekir. mali sorunlar Potansiyeli zayıf olan veya yatırımcıların gözünden düşenler. Fonlar bu varlıkların değerini düşürmeye çalışır çünkü ihraç eden şirket iyi bir performansa dönerse fiyatları cazip hale gelebilir.

Öte yandan halihazırda güçlü bir yükseliş ivmesi yakalamış yeni veya küçük şirketlerin hisse senedi verilerine odaklanan bir yatırım yöntemi de var.

Bu strateji yüksek büyüme oranlarına sahip şirketlere yatırım yapmaktır. gelir, büyümeye devam etmeleri ümidiyle.

Ancak varlıklar nette keskin bir artışla varlıklar, pahalı olma eğiliminde olduklarından genellikle yatırım fonlarından daha riskli kabul edilirler. Fon değerleri de daha az patlayıcıdır.

Tipik olarak, hisse senedi fiyatlarının derin bir düşüş yaşadığı ayı piyasalarında satın alırsanız, bir yatırımın maliyeti kendini amorti eder.

Bu stratejiyi kullanırken adının “karşı-çılgınlık” olduğunun farkına varmak çok önemlidir ve bu sadece çok önemlidir. deneyimli yatırımcılar Bilgisi finansal okuryazarlığın çok ötesine geçen kişiler bu şekilde para kazanabiliyor.

Size iyi şanslar ve Scrooge bizimle olsun!

Makalelerinizi ve materyallerinizi atıf yaparak yayınlamaktan mutluluk duyacağız.
Bilgileri e-postayla gönder

Üç tür yatırım vardır: agresif, muhafazakar ve ılımlı.

Muhafazakar yatırımlar sermayenizin neredeyse %100 güvenliğini ve hatta bazılarının gelirinizin küçük bir yüzdesini garanti eder. Bu tür yatırımlar risksiz kabul edilir. Bunlar şunları içerir: sigorta tasarruf programları, emeklilik sermayesi birikiminin ürünleri, devlet tahvilleri ve genellikle devlet katılımının payının yüksek olduğu bazı büyük ihraççıların ürünleri, gayrimenkul. Aslında bu araçların her biri, fonlarınızın güvenliğini ve hatta biraz artmasını garanti eder.

Yani sigorta programları kapsamında gelirinizde %3'ten %5'e kadar, belki daha fazla bir artış garanti edilir, ancak kesinlikle 3-5 garantilidir. Çünkü sigorta şirketleri Oldukça muhafazakar yatırım politikaları kullanıyorlar. Genel olarak mevduata dair her şey şeffaf ve anlaşılırdır. Başlangıçta bir sözleşme imzalarken karlılığınızı bilirsiniz ve çıkışta ne kadar alacağınızı bilirsiniz. Aynı zamanda devlet, bankanıza bir şey olması durumunda 700.000 ruble tutarındaki mevduatın iadesini garanti ediyor.

Kontrol emeklilik fonları vatandaşlar devlet tarafından kontrol edilmektedir ve düzenleyici otoritelerin yönetim şirketlerinin emeklilik sermayenizi kaybetmesine izin vermeyeceğine güvenebilirsiniz.

Muhafazakar yatırımın dezavantajı, düşük karlılığıdır ve bu, büyük bir avantajla - sermaye güvenliği garantisiyle - dengelenir.

İÇİNDE agresif yatırım . Sermayenizin bir kısmını, hatta tamamını kaybetme riski çok yüksektir. Bu tür enstrümanların oynaklığı çok yüksektir. Ancak bu tür araçların karlılığı kural olarak oldukça önemlidir.

Bu tür araçlar arasında menkul kıymetler (hisse senetleri, küçük, orta ve bazı tahviller) yer alır. büyük şirketler ve türev menkul kıymetler - vadeli işlemler ve opsiyonlar, .

Hisse yatırım fonları, özellikle küçük ve orta ölçekli işletmelerin hisseleri - sözde ikinci kademe hisseler ve endüstri yatırım fonları - agresif olarak da adlandırılabilir.

Orta düzeyde yatırım – bu agresif ve muhafazakar yatırım araçları arasında bir şeydir. Bu tür yatırımların getirisi genellikle muhafazakar olanlardan daha yüksektir. Agresif enstrümanların karlılığına ulaşabilir ancak riskleri de muhafazakar enstrümanlara göre çok daha yüksektir. Agresif olanlar olarak kayıp olasılığı da vardır.

Bu tür yatırımlar, karma yatırımlardan oluşan yatırım fonlarını içerir; burada ismin kendisi şunu belirtir: yatırım politikası Bu yatırım fonu hem agresif hem de muhafazakar enstrümanlar içeriyor.

Büyük ihraççıların tahvilleri ve tahvil yatırım fonları devlet dışı şirketler. Kural olarak, bu tür tahvillerin tahvil getirisi benzer geliri aşar devlet tahvili aynı zaman diliminde. Bu tür tahvillerin seçimi, ihraççının iflası durumunda kaybeden yatırımcılar arasında yer almamak için ihraççının borç ödeme gücünün değerlendirilmesiyle ilişkilidir. Ayrıca en büyük şirketlerin hisselerinin yakın gelecekte iflas olasılığı da düşük.

Riskleri dağıttığınız ve en aza indirdiğiniz PAMM hesapları.

Unutmayın: garanti ne kadar uzun olursa, o kadar güvenilir olur finansal ürün veya teklif edenin faiz geliri o kadar az olacaktır.

Buna göre, ne kadar az garanti olursa, gelir o kadar yüksek olur.

Ne tür bir yatırım seçersiniz? Peki neden? Lütfen fikrinizi paylaşın!

Bir finansal yatırımcı fiziksel veya tüzel kişilik Menkul kıymetlere yatırım yapanlar mali piyasalar. Başka bir deyişle, yatırım yapan bir yatırımcı.

Daha önce de öğrendiğimiz gibi, finansal yatırımcılar Menkul kıymetlere yatırım yaparak para kazanın. Kullandıkları araç .

Yatırım portföyü, aşağıdaki görevleri yerine getirmenize olanak tanıyan bir dizi menkul kıymettir. finansal yatırımcıÖnüme koydum.

Şunu belirtmekte yarar var ki her mali kendi kullanıyor yatırım stratejisi bireysel hedefleri takip eder ve bu nedenle her yatırımcının yatırım portföyünde farklı bir menkul kıymet seti bulunur. Portföydeki tüm menkul kıymetler, likiditenin yanı sıra kârlılık ve risklilik düzeyleri açısından da farklılık gösterir. Portföydeki menkul kıymetlerin optimal oranı azalır finansal yatırımcı ve istikrarlı bir kar elde etmenizi sağlar.

Bir yatırıma başlamadan önce herkes finansal yatırımcı bir stratejiye karar vermelidir. Yatırımların başarısı doğrudan seçilen stratejiye uyulmasına bağlıdır.

Seçilen stratejiye dayanarak, aşağıdaki finansal yatırımcı türleri ayırt edilir:

• agresif finansal yatırımcı
• muhafazakar finansal yatırımcı
• ılımlı finansal yatırımcı.

Agresif yatırımcı

Agresif yatırımcı Kural olarak, elde etme hedefiyle motive edilir. maksimum gelir.

Öncelikle hisse senetleri, vadeli işlemler ve diğer yüksek getirili menkul kıymetler ve artan risk taşıyan araçlarla ticaret yapar. Agresif finansal yatırımcılar

Kendi yatırımları için yüksek düzeyde risk üstlenirler ve agresif bir yatırımcının portföyü genellikle yüksek düzeyde güvenilirliğe sahip menkul kıymetler içermez. Bu tür yatırımcılar yenilikçi ve taze fikir ve çözümlerden korkmuyorlar. Aktif olarak yeni pazarlar keşfediyorlar, yeni yatırım projeleri Ve yatırım fikirleri

. Başka bir deyişle, yüksek kârlı yeni yatırım kaynakları arayışına aktif olarak katılıyorlar. Bu yatırım stratejisi şu ülkelerde çok iyi performans gösteriyor: kısa vadeli . Bu tür yatırımların amacı hızlı makbuz

Muhafazakar yatırımcı

Muhafazakar yatırımcı kâr.

Tam tersine asıl amacı kendi yatırımlarının güvenilirliğidir. Büyük bir gelirin peşinde değil çünkü muhafazakar finansal yatırımcı

Sermayenizi korumak daha önemlidir.

Bu durumda yatırımın amacı en likit ve güvenilir varlıklardır. Örneğin, devlet tahvilleri, tahviller ve büyük istikrarlı şirketlerin hisseleri vb. Çoğu durumda muhafazakar yatırımcı

yatırımlarını uzun vadeli yapıyor olması da yatırım risklerini azaltan faktörlerden biridir.

Orta yatırımcı

Orta yatırımcı farklı derecelerde güvenilirlik ve karlılığa sahip çeşitli menkul kıymetleri birleştirerek yatırım portföyünde dengeyi korumaya çalışır.

Yatırımın amacı devlet tahvilleri veya büyük, tanınmış ve istikrarlı şirket ve şirketlerin hisseleridir.

Bu, yatırımcıya iflastan kaçınma ve risklerini mümkün olduğunca azaltma fırsatı verir.