Что такое фондовый рынок. Что продается, кто работает на фондовом рынке. Фондовый рынок группы "московская биржа" Все о фондовом рынке
Фондовый рынок (или рынок ценных бумаг) – это совокупность экономических отношений по поводу выпуска и обращения ценных бумаг между участниками рынка. Это важная составная часть финансовой сферы деятельности, обеспечивающая накопление и получение необходимых финансовых ресурсов, т.е. фондовый рынок является сегментом финансового рынка.
Строго говоря, фондовый рынок и рынок ценных бумаг не являются полностью совпадающими понятиями. Та часть рынка ценных бумаг, которая основывается на денежном капитале, называется фондовым рынком. Последний образует преимущественную (подавляющую) часть рынка ценных бумаг. Поэтому на практике указанные понятия считаются синонимами.
Роль фондового рынка (рынка ценных бумаг) заключается, с одной стороны, в привлечении денежных средств из разных источников, а, с другой, – в эффективном вложении денежных средств в один из видов финансового рынка.
Функции фондового рынка (рынка ценных бумаг) можно разделить на две группы: общерыночные (присущие любому рынку) и специфические (отличающие его от др. рынков). К общерыночным функциям относятся:
получение прибыли;
формирование цен;
сбор и систематизация информации об объектах торговли и ее участниках;
создание правил торговли, порядок разрешения споров между участниками и др.
Специфические функции фондового рынка (рынка ценных бумаг) – это:
перевод сбережений населения из непроизводительной в производительную сферы;
перераспределение денежных средств между отраслями и сферами деятельности;
финансирование дефицита государственного бюджета на неинфляционной основе;
страхование валютных и инфляционных рисков (хеджирование) через производные ценные бумаги.
По структуре фондовые рынки (рынки ценных бумаг) классифицируются в зависимости от различных признаков. Различают:
международные и национальные рынки ценных бумаг;
национальные и региональные рынки ценных бумаг;
рынки конкретных видов ценных бумаг:
рынки государственных и корпоративных ценных бумаг;
рынки первичных и производных ценных бумаг (производных финансовых инструментов);
первичные и вторичные;
организованные и неорганизованные;
биржевые и внебиржевые;
кассовые и срочные.
Первичный рынок – это приобретение ценных бумаг их первыми владельцами; вторичный рынок представляет собой обращение ранее выпущенных ценных бумаг, совокупность всех форм перехода ценных бумаг от одного владельца др. в течение всего срока их существования.
Организованный рынок ценных бумаг означает обращение ценных бумаг на основе твердых устойчивых правил между лицензированными профессиональными участниками фондового рынка (рынка ценных бумаг). Неорганизованный рынок – обращение ценных бумагх без соблюдения единых правил.
Биржевой рынок представляет собой торговлю ценными бумагами на фондовых биржах, а внебиржевой рынок – торговлю ценными бумагами вне фондовых институтов.
Кассовый рынок (КЭШ или СПОТ ) – это рынок с немедленным исполнением сделок в течение одного - двух рабочих дней. Срочный рынок объединяет разнообразные сделки со сроком исполнения более 2 дней (в пределах 3 месяцев).
Фондовый рынок (рынок ценных бумаг) характеризуется значительным числом участников. Основными из них являются:
Эмитенты, которые выпускают ценные бумаги в первичное обращение. По российскому законодательству они представляют собой юридические лица, группу лиц, органы государственной власти. Действия эмитента определяются установленными правилами:
эмиссия ценных бумаг должна быть адресной, направленной на определенного инвестора;
время появления на первичном рынке ценных бумаг требует тщательной проработки;
в эмиссии должны быть показаны инвестиционные, финансовые и экономические преимущества эмитента;
чем ниже экономический статус эмитента, тем весомее должны быть гаранты.
В настоящее время в России ведущим корпоративным эмитентом являются банки.
Инвесторы покупают ценные бумаги, выпущенные в обращение. Ценные бумаги принадлежат им на праве собственности или ином вещном владении. Инвесторы группируются на:
индивидуальных;
институциональных (коллективных);
профессионалов рынка ценных бумаг.
В зависимости от цели инвестирования инвесторы бывают стратегические и портфельные. Стратегические инвесторы предполагают получить собственность и право управления ею, контроль над компанией. Портфельные инвесторы рассчитывают только на доход от принадлежащих им ценных бумаг.
Фондовые посредники – это торговцы ценными бумагами, обеспечивающие связь между эмитентом и инвестором. Брокеры (физические и юридические лица) действуют как посредники по договору поручения или комиссии, получают, соответственно, комиссионные. Дилеры покупают и продают ценные бумаги от своего имени и за свой счет; их доходы – разница между ценой купли и ценой продажи, т.е. маржа.
Организации, обслуживающие рынок ценных бумаг, включают:
компании, управляющие ценными бумагами, переданными их владельцами, с целью обеспечения необходимой прибыли;
коммерческие банки, которые по законодательству России на основе общей банковской лицензии, наряду с основной банковской деятельностью, имеют право выступать в роли профессиональных дилеров, обычных инвесторов на рынке ценных бумаг;
регистраторы – организации, которые по договору с эмитентами ведут реестр ценных бумаг, принадлежащих эмитенту;
депозитарии – организации, оказывающие услуги по хранению сертификатов ценных бумаг, учету прав собственности на ценные бумаги;
расчетно-клиринговые организации банковского типа – осуществляют обслуживание участников рынка ценных бумаг, ведут расчетные операции между ними, зачет взаимных требований между участниками расчетов; осуществляют сверку и корректировку информации по сделкам; гарантируют исполнение заключенных сделок;
инвестиционные фонды – выступают как юридические лица, продающие свои акции и вкладывающие полученные средства в ценные бумаги других корпораций, дивиденды по которым обеспечивают им необходимые доходы.
Добрый день, уважаемые читатели финансового журнала «сайт»! Сегодняшняя публикация посвящена фондовому рынку (рынку ценных бумаг) и фондовой бирже . Вопреки мнению многих это не то же самое, что Форекс. О том , мы писали в прошлом выпуске.
Из сегодняшней статьи читатели узнают:
- Что такое фондовый рынок и фондовая биржа;
- Какие мировые биржи являются крупнейшими;
- Чем торгуют на фондовой бирже;
- Способы заработка на фондовом рынке;
- Как новичку начать торговать на рынке ценных бумаг;
- Какие брокеры в России являются лучшими.
В конце публикации приведены советы профессионалов , которые помогут торговать успешно начинающим трейдерам. Также читателям будет нелишним ознакомиться с ответами на самые популярные вопросы.
Публикация будет интересна как новичкам на фондовой бирже, так и тем, кто уже имеет некоторые знания в этой области. Помните: время – деньги! Так что не теряйте ни минуты, скорее приступайте к чтению статьи!
Что такое фондовый рынок (или рынок ценных бумаг), какие бывают фондовые биржи, как и с чего начать торговлю на фондовом рынке новичку — об этом и не только читайте в этой статье
Фондовый рынок иначе называют рынком ценных бумаг . Он является важнейшей частью финансового рынка, ведь именно здесь обращаются все существующие виды ценных бумаг.
В ходе активной деятельности компании, когда происходит ее развитие, неизбежно наступает момент, когда собственных средств уже недостаточно. Чтобы не останавливаться на достигнутом, руководству придется найти варианты привлечения дополнительных денег.
Обычно для этих целей используют:
- Банковский кредит – наиболее популярный способ получения денег.
- Выпуск акций. Они относятся к долевым ценным бумагам. Когда акции будут проданы, компания, выпустившая их, получит денежные средства. В то же время инвестор, купивший акции, получает небольшую часть компании. Они не вызывают обязательства вернуть деньги. Но инвестор может получить от акций пользу в качестве дивидендов , а также возможности участвовать в жизни компании. Кроме того, существует возможность продать акции, когда их стоимость станет выше той, которая была во время покупки, получив тем самым доход.
- Эмиссия облигаций – долговых ценных бумаг. Иными словами, организация занимает у инвесторов средства, которые впоследствии она обязуется вернуть с процентами.
Варианты привлечения финансов, связанные с выпуском ценных бумаг , проводятся посредством фондового рынка . Получается, что он является местом, где происходит привлечение и перераспределение денег среди компаний, экономических сфер, участников рынка и прочих субъектов рынка ценных бумаг.
1.1. Участники рынка ценных бумаг
Основу фондового рынка составляют его участники. Их можно классифицировать на основании различных признаков. Рассмотрим подробнее, какими они бывают.
1) Межрыночные участники фондового рынка
Межрыночными называют тех участников, занимающихся обслуживанием либо работающих одновременно на различных рынках, один из которых – фондовый .
К таким участникам можно отнести владельцев средств, инвестирующих их в разнообразные активы: не только в бумаги, но и в объекты недвижимости, валюты и прочие.
Кроме того межрыночными участниками являются агентства, которые предоставляют информацию, дают консультации, составляют рейтинги, и прочих профессионалов, работающих сразу на нескольких различных рынках.
2) Внутрирыночные участники
Что касается внутрирыночных , такие участники, напротив, используют в деятельности исключительно или преимущественно ценные бумаги.
Внутрирыночные участники бывают профессиональными и непрофессиональными .
Непрофессиональные участники – это эмитенты, а также инвесторы, которые вкладывают все деньги, предназначенные для инвестиций или их часть в ценные бумаги.
Профессиональные участники рынка ценных бумаг осуществляют на фондовом рынке определенные функции. Эти виды деятельности могут вестись исключительно после получения лицензии .
Среди профессиональных участников выделяют:
- трейдеров, ведущих торговлю на профессиональном уровне;
- организации, создающие инфраструктуру.
Последние осуществляют на рынке ценных бумаг определенные виды деятельности:
- брокеры занимаются сделками с ценными бумагами (покупкой и продажей) за счет и в интересах своих клиентов;
- дилеры заключают сделки с инструментами фондового рынка за свой счет и от собственного имени;
- управляющие компании занимаются размещением денежных средств, переданных им клиентами, ради получения прибыли;
- регистраторы ведут перечень лиц, владеющих ценными бумагами (так называемый реестр);
- депозитарии осуществляют хранение и учет;
- клиринговые компании ведут расчеты;
- организаторы создают условия, благоприятные для осуществления операций (например , биржа ).
1.2. Структура рынка ценных бумаг
Кстати, торговать финансовыми активами (валютой, акциями, криптовалютой) напрямую можно на бирже. Главное - выбрать надежного брокера. Одной из лучших является эта брокерская компания .
Фондовый рынок представляет собой сложную структуру, обладающую большим количеством различных качеств. Именно поэтому следует изучать рынок ценных бумаг с различных сторон.
Для удобства восприятия различные структуры сведены в таблицу:
| № Признак сравнения | Тип рынка | Описание |
| 1. Этап обращения | Первичный рынок ценных бумаг | Это рынок, где осуществляется эмиссия (то есть выпуск) |
| Вторичный | Представляет собой сферу обращения ранее эмитированных инструментов | |
| 2. Регулируемость | Организованный | Существуют четко прописанные правила обращения |
| Неорганизованный | Обращение осуществляется на основании договоренностей участников | |
| 3. Место заключения сделок | Биржевой | Торговля ведется на фондовых биржах |
| Внебиржевой | Операции осуществляются без участия бирж | |
| 4. Тип торговли | Публичный | Стороны сделки физически встречаются. Бывает публичная торговля либо закрытые переговоры |
| Компьютеризированный | Представляет собой различные формы проведения операций с использованием сетей, а также современных средств связи | |
| 5. Срок заключения сделки | Кассовый (спот или кэш) | Сделки исполняются немедленно, может быть небольшой разрыв во времени (до 3 дней), если планируется физическая поставка ценной бумаги |
| Срочный | Сделка исполняется через определенный промежуток времени, который может быть равен нескольким неделям или даже месяцам |
Все представленные типы рынков взаимосвязаны между собой. Так, обращение большинства бумаг осуществляется на биржевом рынке . Он всегда относится к организованным . В противоположность этому, внебиржевой бывает как организованным, так и неорганизованным.
В современных развитых странах неорганизованного рынка не бывает
. Организованный же представлен биржами
, а также различными электронными торговыми системами, которые представляют собой внебиржевой рынок.
✏ Что такое фондовая биржа?
Фондовая биржа — это организация, создающая необходимые условия для заключения сделок на рынке ценных бумаг.
Можно выделить несколько отличительных характеристик компьютеризированного рынка:
- Торговый процесс автоматизирован и непрерывен;
- Ценообразование не является публичным;
- Торговые места расположены там, где находятся покупатель и продавец;
- Стороны сделки физически нигде не встречаются.
Рынок спот занимает большую часть рынка ценных бумаг. На срочном чаще всего реализуют производные инструменты. Он подразделяется на:
- денежный – срок обращающихся здесь инструментов не превышает года, используются чеки, векселя, а также краткосрочные облигации;
- инвестиционный или рынок капиталов – инструменты обращаются больше года (акции, средне и долгосрочные облигации).
1.3. Функции рынка ценных бумаг
Фондовый рынок выполняет в экономике ряд важных функций. Их разделяют на 2 большие группы – общерыночные и специфические .
Общерыночные функции характерны для любого рынка. К ним относят:
- Ценообразование – благодаря взаимодействию достаточно большого количества участников формируются спрос и предложение на ценные бумаги. Когда устанавливается равновесие между ними, формируется стоимость.
- Учетная заключается в обязательном отражении обращающихся ценных бумаг в реестрах; профессиональные участники должны обязательно регистрироваться, иметь лицензию, пройти аттестацию; операции отражаются в протоколах, а также договорах. Более того, благодаря учетной функции у государства есть возможность осуществлять контроль над деятельностью на фондовом рынке.
- Коммерческая представляет собой возможность извлекать из операций с ценными бумагами прибыль.
- Информационная функция означает, что рынок действует по принципу максимальной открытости информации. Участники операций могут получить всю необходимую информацию.
- Регулирующая – операции помогают влиять на экономику стран, а также различные процессы в обществе.
Специфические функции фондового рынка:
- Хеджирование или, проще говоря, страхование рисков , происходит благодаря возможности распределять риски. Дело в том, что на рынке обращаются различные инструменты, уровень риска и потенциальная прибыльность которых неодинакова. В результате как консервативные, так и агрессивные инвесторы могут подобрать подходящий именно им инструмент. Первые предпочитают низкорисковые, но доход от инвестирования в них гораздо ниже. Агрессивные же инвесторы выбирают инструменты, которые позволяют получить максимальную прибыль. Естественно, что тем самым они берут на себя больший риск. Более того, разнообразие инструментов позволяет для каждого инвестора распределять риски подходящим ему образом.
- Перераспределительная функция имеет отношение, прежде всего, к первичному рынку. Здесь финансовые средства направляются на приобретение ценных бумаг. Результатом становится перевод денег из области накопления в производственную сферу. Тем не менее, в распределении участвует и вторичный рынок. Здесь ценные бумаги, продолжая обращение, перепродаются. Естественно, что цена на самые популярные из них растет, от неперспективных инвесторы избавляются. В итоге происходит приток денежных средств в одни отрасли и изъятие из других. Это позволяет распределять деньги в зависимости от потребностей экономики.
Таким образом, фондовый рынок является незаменимой частью экономики. Он отличается многообразием, включает большое число участников и выполняет целый ряд важнейших функций.
Крупнейшие фондовые биржи мира (по капитализации) — Лондонская, Нью-Йоркская (американская), Токийская и другие
2. Фондовые биржи мира — обзор ТОП-7 крупнейших торговых площадок 📊
В современном мире действует огромное количество фондовых бирж. Их количество достигает нескольких сотен . Однако далеко не все из них являются популярными среди инвесторов.
Чтобы заработать хорошую репутацию, биржа должна быть не только надежным посредником, но и обслуживать клиентов на самом высоком уровне, а также предоставлять максимальное количество инструментов.
Специалисты выделяют несколько мировых бирж, которые благодаря максимальной эффективности деятельности в течение многих лет заслужили авторитет среди огромного количества участников рынка.
1) Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE Euronext)
Она популярна во всем мире. На сегодняшний день эта биржа является одной из самых влиятельных в мире и находится на первых местах мировых рейтингов. Образовалась эта биржа не так давно – в 2007 году. Но создание было осуществлено посредством слияния двух крупных мировых бирж – NYSE с Euronext . Получившаяся в конечном итоге биржа переняла всю мощь и репутацию двух бирж.
О влиятельности Нью-Йоркской биржи можно судить по некоторым данным:
- на ней обращаются бумаги огромного количества эмитентов – на сегодняшний день их больше 3 000;
- капитализация равна почти шестнадцать триллионов долларов;
- Нью-Йоркская биржа управляет биржами многих крупных мировых городов, в том числе Лиссабона, Лондона, Парижа.
2) Американская фондовая биржа NASDAQ (Насдак)
Стремится быть максимально близко к лидеру. На сегодняшний день капитализация NASDAQ находится на втором месте среди мировых бирж. Официально работа биржи началась в 1971 году, однако фактически история ее началась раньше – после подписания «Акта Мэлони» . Именно в это время впервые в мире была образована ассоциация дилеров.
Особенность данной биржи состоит в уникальности системы ведения торгов. За исполнение сделок здесь происходит некое соревнование. При этом у каждого маркетмейкера имеется определенное количество ценных бумаг. В их функции входит помогать поддержанию ликвидности своих акций, а также устанавливать их стоимость.
С целью увеличения влияния NASDAQ два раза пыталась приобрести Лондонскую биржу , но безуспешно. Чтобы выйти на рынок Европы, бирже пришлось купить свыше семидесяти процентов акций OMX Group – крупнейшего объединения предприятий в Швеции.
3) Токийская фондовая биржа (Tokyo Stock Exchange, TSE)
Эта биржа – одна из старейших и крупнейших. Годом ее образования считается 1878 . За то время, которое прошло с этого момента, биржа сумела выйти на третье место по уровню капитализации.
На данный момент в Токио обращаются ценные бумаги японских компаний, банков, а также иностранных эмитентов. Количество их сейчас превышает 2 300. При этом больше восьмидесяти процентов оборота японских бирж проходит через Токийскую.
В торгах принимает участие 3 типа участников:
- посредники, которых называют сайтори ;
- регулярные компании;
- связующие (специальные) компании.
4) Лондонская фондовая биржа (London Stock Exchange, LSE)
В 1570 году королевский советник по имени Томас Грешем основал Лондонскую биржу. Она представляет собой акционерное общество.
По большей части здесь торгуются местные акции. Их делят на несколько групп, основными из которых являются:
- основная;
- альтернативная;
- рынок ценных бумаг (здесь торговля ведется акциями высокотехнологичных компаний).
Важной особенностью Лондонской биржи является то, что она открыта для международных фирм. Более того, свыше 50 % торгующихся здесь акций принадлежат иностранным компаниям. Помимо акций здесь продаются также опционы и фьючерсы. Капитализация биржи на сегодняшний день больше двух триллионов.
Регулярно на бирже производится расчет собственного индекса – FTSE100 . Его анализ позволяет оценить, насколько успешна английская экономика.
5) Шанхайская Фондовая биржа (Shanghai Stock Exchange, SSE)
Сегодня это самая крупная из бирж, находящихся в Китае. По уровню капитализации специалисты обычно определяют ей пятое место.
Создана шанхайская биржа еще в девятнадцатом веке. Тогда иностранцам было запрещено приобретать акции китайских компаний. Чтобы каким-то образом обойти это ограничение, китайские бизнесмены организовали шанхайскую ассоциацию брокеров.
В итоге через 10 лет правительство разрешило торговать китайскими акциями. Это позволило бирже нормально функционировать и развиваться.
На современной шанхайской бирже обращаются акции компаний, биржевых инвестиционных фондов, облигации.
Главным требованием, которое предъявляется к компаниям для выхода на биржу, является ведение деятельности не меньше 3 лет .
С использовании всех обращающихся на бирже инструментов производится расчет индекса SSE Composite . За базу берется его значение на уровне 100 . В зависимости от ситуации на рынке индекс изменяется в меньшую или большую сторону.
6) Гонконгская фондовая биржа (Hong Kong Stock Exchange, HKSE)
Среди азиатских бирж Гонконгская занимает третье место.
Неофициальная деятельность началась с 1861 года. При этом официальное основание произошло в 1891 году.
С 1964 года осуществляется расчет индекса, который называется Hang Sang . В расчет принимаются десятки крупнейших компаний Гонконга.
7) Фондовая биржа Торонто (Toronto Stock Exchange, TSX)
Эта биржа является самой крупной в Канаде и по праву входит в семерку самых популярных мировых бирж. Ее создали несколько канадских брокеров в 1852 году. Меньше чем через четверть века биржу Торонто признало государство. С этого момента она начала зарабатывать свою мировую известность.
Сегодня здесь обращаются акции нескольких тысяч промышленных организаций. При этом большая часть рынка принадлежит компаниям, деятельность которых связана с природными богатствами .
На сегодняшний день капитализация биржи Торонто превышает триллион долларов США.
3. Чем торгуют на фондовом рынке — обзор ТОП-4 популярных финансовых инструментов 📋
Целей, выполняемых фондовом рынком довольно много. Работая здесь, трейдеры и инвесторы в обязательном порядке должны выбрать для себя оптимальный инструмент, тем более, что количество их велико. Рассмотрим подробнее, чем торгуют на фондовом рынке.
1) Акции
Акция – это долевая ценная бумага. Она позволяет владельцу получать часть прибыли компании в виде дивидендов , а также является доказательством владения долей компании.
Если одному инвестору удастся приобрести больше 50 % акций, у него появится возможность оказывать влияние на деятельность компании.
Можно выделить ряд преимуществ и недостатков , которые присущи торговле акциями.
Из плюсов можно выделить:
- возможность получить прибыль за небольшой промежуток времени;
- возможность отслеживать состояние рынка из любой точки мира, где есть интернет.
Главный недостаток торговли акциями заключается в том, что отсутствуют гарантии получения прибыли. Далеко не всегда стоимость движется в нужном направлении, а значит, есть риск потери вложенных средств.
2) Облигации
Облигации являются долговыми бумагами, то есть подтверждают, что купивший их дал компании займ. В качестве платы за оказанную услугу организация выплачивает дивиденды .
Доход по облигациям обычно ниже, чем по акциям. Риск при этом также на порядок ниже. Но он есть , так как компания может обанкротиться, тогда инвестор, скорее всего, потеряет вложенные в ее облигации деньги.
3) Фьючерсы
Фьючерсы представляют собой срочный контракт, связанный со сделкой заложенного в него актива, в будущем сделка должна быть заключена по той цене, которая зафиксирована в момент заключения соглашения.
Чаще всего в качестве базовых активов выступают:
- сырье, например, газ или нефть;
- продукция сельского хозяйства – кукуруза, соя, пшеница;
- валюты различных государств.
Прибыль от фьючерсов зависит от роста стоимости этого контракта.
4) Опционы
Опцион – это срочный контракт. Самыми популярными среди них являются те, в которых в качестве базового актива используются валюты и драгметаллы .
Чтобы получить прибыль, торгуя опционами, достаточно угадать, как изменится со временем его стоимость. Кстати, про мы уже рассказали в одной из наших публикаций.
Важно понимать, что приведенный выше список ценных бумаг не является исчерпывающим. Существуют также и другие инструменты, например, чеки , свопы , векселя . Но среди трейдеров они популярностью не пользуются.
Основные способы заработка на бирже ценных бумаг
4. Как заработать на фондовом рынке — ТОП-3 варианта заработка на фондовой бирже 💰
В современном мире крупнейшей отраслью является деятельность на фондовых рынках. Общая капитализация их в мире приравнивается к совокупному ВВП всех стран и достигает семидесяти триллионов долларов.
Ежедневно количество людей, задействованных в этой отрасли, возрастает, сегодня оно уже достигло нескольких миллионов. Их привлекают потенциальные возможности, которые дает фондовый рынок. Тем более, что существует несколько способов заработка здесь, среди которых каждый может выбрать подходящий именно ему.
Вполне естественно, что каждый вариант заработок имеет свои преимущества и недостатки . Рассмотрим основные способы , а также плюсы (+) и минусы (-) присущие им.
Вариант 1. Трейдинг (торговля) на фондовом рынке
Этот способ заработка является одним из наиболее популярных. Он привлекает своими потенциальными возможностями, а также по сути ничем не ограниченной прибылью.
Цель трейдера, как в любой другой торговле одна – купить дешевле, продать дороже. Сделки при этом можно совершать на разных временных промежутках:
- торговля на сверхкраткосрочном периоде или скальпинг – позиция закрывается через несколько минут или даже секунд, прибыль может не превышать нескольких центов, результат складывается благодаря большому числу сделок;
- краткосрочный или свинг-трейдинг – закрытие сделок обычно осуществляется в течение дня, при этом появляется возможность заработать несколько процентов прибыли;
- долгосрочные – сделка может держаться открытой несколько месяцев или даже лет, прибыль может составлять сотни процентов.
Шаг 2. Установить программное обеспечение на компьютер
Вся торговля будет происходить при помощи специальной программы, которая позволяет в режиме онлайн выходить на биржу и проводить сделки, — терминала . Устанавливать на компьютер его следует после выбора брокера, используя ссылку на скачивание, представленную на сайте брокерской компании.
После установки терминал следует настроить, установив удобные параметры графиков, добавив на них используемые индикаторы и инструменты.
Шаг 3. Потренироваться на демо-счете
Демо-счет позволяет психологически подготовиться к началу работы, проверить предполагаемую к использованию торговую стратегию .
Шаг 4. Открыть реальный счет
После того, как в ходе торгов на демо-счете появится уверенность в собственных силах, а также в выбранной стратегии, получится добиться устойчивой прибыли, можно открыть реальный счет .
Важно понимать , что если при торговле на учебном счете положительного результата добиться не удается, не стоит начинать работать с реальными деньгами.
Профессиональные трейдеры советуют перейти к реальной торговле только тогда, когда получится удвоить сумму на учебном счете. Дело в том, что даже при успешной торговле в течение нескольких дней, нельзя быть уверенным, что и в будущем получится работать в плюс.
Рынок непредсказуем, нередко его движения абсолютно неожиданны. Получение же сто процентного дохода позволяет быть уверенным в том, что удастся выдержать даже значительную просадку счета.
Шаг 5. Реальная торговля
Когда все предыдущие шаги будут пройдены, можно начать покупать и продавать ценные бумаги, руководствуясь выбранной стратегией.
Возможно в первое время просадки будут довольно существенными, так как страх потерять реальные и игровые деньги существенно отличаются.
Таким образом, начиная работать на фондовом рынке, новичок должен быть готов к тому, что от него потребуется максимум терпения и дисциплины. Нельзя полагаться исключительно на везение и интуицию, не стоит отходить от намеченного плана.
Если же в какой-то момент выбранная стратегия перестанет приносить прибыль, лучше всего на время прекратить торговлю. После этого стоит проанализировать результаты и, возможно, поменять некоторые правила торговли.
6. Рейтинг брокеров фондового рынка России — обзор ТОП-4 лучших компаний 💎
Сегодня на рынке работает большое количество компаний, которые предлагают услуги посредничества между трейдером и биржей. Поэтому новичку бывает непросто выбрать действительно надежного брокера.
Чтобы не ошибиться, лучше всего на первых порах воспользоваться рейтингом, составленным профессионалами.
№1. БКС Брокер
Многие считают, что эта компания является лучшим брокером на российском фондовом рынке.
Здесь предлагают трейдинг большим количеством инструментов:
- акциями;
- облигациями;
- опционами;
- фьючерсами;
- валютой.
Новичкам рекомендуют воспользоваться тарифом Start . В течение первого месяца работы брокер будет взимать комиссию, равную 0,0177 % от внесенной суммы. Впоследствии вознаграждение компании будет определяться в соответствии с оборотом по счету.
БКС своим клиентам предоставляет возможность пользоваться качественной аналитикой. Для обучения здесь предлагают вебинары и семинары. Желающие могут также воспользоваться услугой индивидуальных занятий.
№2. Финам
Дело в том, что минимальный депозит в Финам составляет 30 000 рублей, при этом максимальное кредитное плечо – всего 1:50 .
Несмотря на не очень комфортные условия брокер пользуется популярностью. Объясняется это его надежностью . В отличие от большинства действующих российских компаний, Финам имеет лицензию, выданную Центральным банком . Это является гарантией высочайшего качества предлагаемых услуг.
№3. Открытие-Брокер
Здесь предлагают три варианта сотрудничества:
- Самостоятельный трейдинг;
- Открытие позиций на основе аналитики от профессионалов;
- Инвестирование средств на индивидуально разработанных условиях.
Каждый вариант предусматривает большое количество возможных тарифов. Поэтому выбрать идеальный вариант у этого брокера сможет каждый.
Профессионалы рекомендуют новичкам использовать торговлю по аналитическим сигналам. Комиссия здесь не очень высокая – всего 0,24 % от оборота на счете, при этом есть возможность совершать сделки, просто позвонив брокеру.
№4.
Альпари
Чаще всего Альпари используют для работы на Форексе. Однако сегодня здесь предлагают для трейдинга несколько вариантов фьючерса. Планируется дальнейшее увеличение количества инструментов.
Несомненным плюсом брокера является наличие качественных обучающих программ . Каждый день все желающие (в том числе незарегистрированные пользователи) могут просмотреть большое количество вебинаров.
Таким образом, выбирая оптимального брокера, нелишним будет воспользоваться советами профессионалов. Многие из них успели поработать с несколькими компаниями, поэтому рассказывают обо всех их особенностях со стороны клиента.
7. 10 полезных советов для успешной и прибыльной торговли на фондовом рынке 📌💰
Большинству трейдеров очень непросто начать получать доход на фондовом рынке, причем чаще всего трудности связаны с поведением самого участника торгов.
Дело в том, что многие люди совершают похожие ошибки, попадаются в одни и те же ловушки. Большинство из них становятся следствием отказа от четкой торговой стратегии.
Хаотичная торговля может привести к значительным убыткам. При этом большинства проблем можно избежать, если воспользоваться советами, которые дают профессионалы.
Совет 1. Разработайте торговую систему
Торговля должна вестись в соответствии с определенной системой. Каждому трейдеру следует разработать для себя свод правил открытия и закрытия позиций.
Далее нужно убедиться в их работоспособности, используя демо-счет . Если результат проверки окажется положительным , можно торговать с использованием системы на реальные деньги . При этом важно четко соблюдать разработанные правила.
Не стоит стараться обыграть рынок, открывая огромное количество позиций. Для получения прибыли достаточно одной, тщательно продуманной сделки . Поэтому среди огромного количества сигналов на открытие позиции стоит выбрать тот, который лучше всего соответствует используемой системе.
Если четкого сигнала нет, не стоит и вовсе входить в рынок. Иногда отсутствие открытых позиций – идеальная позиция.
Трейдер не должен забывать, что в ходе торговли убытки бывают неизбежны . Важно научиться грамотно ставить Стоп Лоссы (Stop Loss) , принимая на себя убытки.
Не стоит пугаться небольших минусов, так как это не потери, а неизбежные расходы. Только грамотное управление убытком, а значит, риском позволяет сделать трейдинг максимально эффективным.
Не стоит спешить получить огромную прибыль.
Позицию следует открывать максимально к уровню поддержки. Сразу же необходимо установить Stop Loss.
Если цена пойдет в ненужном направлении, убыток должен быть обязательно зафиксирован.
После входа на рынок следует дать позиции развиться, уйти в плюс (+) . Но в случае подхода к линии сопротивления следует сразу закрыть позицию.
Не стоит жадничать, иначе цена развернется и прибыль будет заметно меньше.
В моменты, когда был получен минус (-) , ошибочно закрыта нужная сделка, операция совершена не по правилам, начинающие трейдеры пытаются что-либо исправить, кидаясь открывать новые позиции. Делать этого не стоит , так как можно наломать дров.
Лучше выйти с рынка на несколько часов или даже дней, пока вновь не появится способность трезво оценивать ситуацию.
Трейдеру следует избавиться от азарта, проводить сделки рекомендуется спокойно, адекватно оценивая ситуацию.
Если трейдера охватывает азарт, он только создает видимость анализа, на деле игнорируя важнейшие сигналы. Сделки в этом случае открываются наспех, что неизбежно приводит к печальным последствиям.
Совет 8. Не используйте все виды анализа сразу
Тем, кто торгует, анализируя графики, нет необходимости просматривать новости. Следует помнить, что график учитывает и прошлые и будущие события.
Важно! Любые действия стоит совершать на основании торговой системы.
Обучение должно быть непрерывным . Многие трейдеры, решив, что они все знают, начинают терять деньги. Зачастую они ставят сделки, основываясь только на знаниях, пренебрегая анализом.
Помните: всегда есть возможность узнать что-либо новое. Даже если система работает, новые знания способны помочь увеличить прибыль и снизить убыток.
Не стоит целиком доверяться техническим индикаторам, советникам, а также непроверенным стратегиям.
Прежде чем использовать стратегию в торговле на финансовом рынке, важно убедиться в ее работоспособности на демо-счете .
Сегодня в интернете предлагается огромное количество вариантов беспроигрышного заработка, которые на деле оказываются банальным обманом. На нашем сайте есть статья, в которой подробно рассказывается, - в ней только реальные способы заработка в сети!
Таким образом, добиться успеха на фондовом рынке можно только в результате упорной и кропотливой работы.
Не нужно верить тому, кто обещает огромные заработки за короткое время. Трейдинг – это всегда ожидание (лучшего момента, выходы в плюс). Заработать быстро и гарантированно здесь не получится.
Следует отметить, что основная ликвидность приходится на Московскую и Санкт-Петербургскую биржи. Тем не менее, и другие площадки продолжают функционировать.
Вопрос 3. Как правильно выбрать брокера на фондовом рынке?
Первым шагом к трейдингу на фондовом рынке является выбор брокера .
При этом большинство новичков ориентируются на следующие критерии:
- функциональность;
- условия тарифного плана;
- надежность;
- качество технической поддержки;
- количество клиентов;
- обороты компании.
Все брокерские компании предлагают различные тарифные планы обслуживания клиентов. Обычно они определяются характером сделок.
Изучая надежность компании, следует обратить внимание на то, сколько она действует на рынке. Естественно, не стоит доверять брокерам, которые функционируют один-два года. Нелишним будет обратить внимание на то, кому принадлежат акции компании. Самыми надежными будут те брокеры, часть акций которых принадлежит государству .
Количество клиентов определяется показателем числа активных трейдерских счетов. Он позволяет оценить, насколько участники рынка доверяют тому или иному брокеру.
Выбирая брокера для сотрудничества, важно рассматривать все факторы в совокупности. Только так можно выбрать действительно надежного партнера и не оказаться затянутым в мошеннические схемы.
Вопрос 4. Что лучше работает — фундаментальный или технический анализ фондового рынка?
Среди трейдеров, работающих не только на рынке ценных бумаг, нередки попытки сравнить фундаментальный и технический анализ . Они стараются понять, какой из инструментов лучше и способен помочь получить большую прибыль.
Именно две названных группы методов позволяют проанализировать инвестиционную привлекательность акций . При этом они имеют существенные отличия, которые заключаются как в используемых инструментах, так и во временном периоде, на котором методика применяется.
Трейдеры, которые в ходе торговли опираются на фундаментальный анализ , фокусируют свое внимание на том, как соотносятся спрос и предложение товаров и услуг компании. При этом они анализируют следующие показатели:
- отчетность;
- позицию на рынке;
- соотношение цены акции к прибыли;
- темпы роста компании;
- рейтинги аналитиков.
Трейдеры, использующие фундаментальный анализ, чаще всего покупают ценные бумаги на длительный срок. Поэтому они не обращают внимания на то, как изменяется цена акции в конкретный день.
В ходе технического анализа , напротив, изучаются изменения стоимости инструмента, отраженные на графике, с течением времени. Замечено, что цена формирует на графике различные фигуры и модели , которые периодически повторяются. Поэтому, когда аналитики замечают на графике очередное формирование устоявшейся фигуры или модели, они делают выводы о дальнейшем изменении цены.
Фундаментальный анализ позволяет судить о силе, которая заложена в ту или иную ценную бумагу. Технический анализ позволяет судить, насколько изменчива их стоимость. При этом оба вида анализа имеют свои преимущества и недостатки .
Особенности фундаментального анализа
Преимущества (+) фундаментального анализа заключаются в том, что он позволяет судить о том, каковы тенденции на рынке, а также какие факторы оказывают влияние на него. Получается, что фундаментальный анализ позволяет понять, в чем причина сложившегося тренда.
Важным минусом (-) такого метода оценки рынка является отсутствие наглядности . Новичкам бывает непросто сопоставить результаты, полученные в ходе анализа, с графическими отображениями рынка. В результате зачастую возникают ошибки в торговле.
Трейдер, который использует фундаментальный анализ, вынужден быть в курсе всех событий . При этом важно отслеживать не только новости экономики, но и промышленности, мира, политики. Не обойтись в этом случае без базовых знаний всех этих секторов хозяйствования.
Особенности технического анализа
Технический анализ представляет собой работу с графическим отображением цены . Отсюда вытекает его основное преимущество (+) – наглядность . Многие считают, что этот вариант анализа гораздо легче освоить. Все необходимые инструменты уже встроены в терминал, поэтому тратить время на поиски информации не придется.
Среди минусов (-) технического анализа основным является субъективность – каждый трейдер по-своему трактует информацию, отраженную на графике. Более того, технический анализ не позволяет понять, почему происходит то или иное движение.
Изучив плюсы и минусы каждого метода анализа, каждый трейдер может определить для себя более предпочтительный. При этом профессионалы рекомендуют применять их в совокупности , ведь обычно они не противоречат друг другу.
Фундаментальный анализ позволяет определить основную тенденцию, подтверждение которой можно найти в техническом. Таким образом, сочетание двух видов анализа позволяет получить более полную картину рынка, использовать максимум шансов для получения прибыли.
Вопрос 5. Что выбрать — российский фондовый рынок (РФ) или американский (США) для трейдинга?
Развитие интернета позволило трейдерам торговать на рынке ценных бумаг фондовом рынке практически любого государства. В этой связи нередко они задаются вопросом, какой рынок выбрать .
Чаще всего российские трейдеры рассматривают две альтернативы – российский и американский рынки ценных бумаг . Чтобы определиться, следует рассмотреть преимущества каждого из них.
Плюсы российского фондового рынка:
- Небольшая сумма для входа. Торговать на российском рынке можно начать с 10 000 рублей, правда в этом случае будет достаточно высокая комиссия в процентном выражении. Прибыль можно начать получать, вложив пятьдесят тысяч рублей. При этом в брокерских компаниях, которые позволяют россиянам торговать на американской бирже, порог входа намного выше – 5-10 тысяч долларов.
- Быстрый старт. Для заключения договора, введения денег на счет и начала работы на российском рынке достаточно одного-двух дней. Для выхода на американский рынок потребуется потратить не менее недели. Примерно такие же сроки действуют и для вывода средств.
- Комиссии ниже. Если трейдер решает работать на российской бирже, с него будет взиматься комиссия российских брокера и биржи. Если есть желание торговать на американской бирже, потребуется оплачивать комиссии американской биржи и двух брокеров – отечественного и иностранного .
- Нет языкового барьера . Несмотря на то, что при работе с американской биржей трейдер взаимодействует только с российскими брокерами, ему придется искать информацию для анализа на англоязычных сайтах.
- Государственная поддержка. С 2015 года инвестирование на Московской бирже позволяет вернуть подоходный налог в размере 13 % от суммы инвестиций. Под льготу попадают вложения в размере четырехсот тысяч рублей.
Работа российских трейдеров на американском рынке также имеет ряд преимуществ:
- Возможности диверсификации безграничны. Капитализация американского рынка самая высокая в мире. Здесь торгуются десятки тысяч инструментов (для сравнения, в России их несколько сотен). Есть возможность вложить средства практически в любую отрасль.
- Американская экономика до сих пор сильнейшая в мире. На бирже этой страны торгуются ценные бумаги лидеров мировой экономики. Среди голубых фишек здесь представлены, например, Google и Apple .
- На американском рынке есть акции компаний, которые растут десятки лет. Пример такой организации – Walt Disney .
- Возможность совмещения трейдинга с основным рабочим местом. Основные американские биржи работают с 18:30 до 1:00 по московскому времени.
- Инфраструктура американского рынка лучше развита, чем российского. Уровень аналитики здесь гораздо выше, более развиты сервисы, позволяющие принять правильное решение.
Таким образом, на российские биржи больше подходят начинающим трейдерам, а также тем, капитал которых ограничен одним миллионом рублей.
После того, как основы работы бирж станут понятнее, а сумма вложений значительно возрастет, можно смело выходить на американский рынок. Более того, можно совмещать работу на двух рынках, чтобы диверсифицировать риски.
10. Заключение + видео по теме 🎥
В данной публикации мы постарались максимально осветить вопросы работы на фондовом рынке. Для удобства трейдеров мы рассказали, с чего начать торговлю на фондовой бирже, дали советы, которые помогут достичь стабильной прибыли.
Более того, мы сравнили самых популярных брокеров, а также виды анализа рынка ценных бумаг.
Чтобы вам не пришлось искать полезную информацию на других ресурсах, мы постарались ответить на вопросы, которые возникают чаще всего у трейдеров-новичков и начинающих инвесторов.
И видео на тему «Торговые платформы для трейдинга — что это такое и как работает + обзор самых распространенных терминалов»:
Команда журнала «РичПро.ru» надеется, что данный материал оказался полезен, расширил познания о рынке ценных бумаг и основах биржевой торговли. Желаем вам удачи во всех начинаниях!
P.S. Если у вас остались замечания или вопросы по теме, то задавайте их в комментариях ниже.
Или рынок ценных бумаг — это часть финансового рынка на котором обращаются ценные бумаги.
Когда компании для развития своего бизнеса не хватает собственных средств, она может их привлечь со стороны. Для этого компания может:
- взять кредит в банке — это самый простой и распространенный способ получить недостающие средства;
- выпустить — это долговые ценные бумаги, по сути компания берет деньги в долг у инвесторов, обязуясь потом вернуть их с процентами. Облигации выпускают не только компании, но и государства.
- выпустить — это долевые ценные бумаги. Продав акции, компания получает деньги, а инвесторы — долю в компании. Эти деньги компания возвращать инвесторам не обязана, но инвесторы могут получить с них доход в виде дивидендов, роста курсовой стоимости, а так же участвовать в управлении компанией.
Таким образом фондовый рынок — это место привлечения и перераспределения капитала между различными участниками, предприятиями, структурами и секторами экономики.Фондовый рынок — сложный и важный механизм, обеспечивающий функционирование экономики страны. В связи с этим существует строгая система допуска организаций к работе на фондовом рынке. Для работы на фондовом рынке организация должна получить лицензию участника рынка ценных бумаг. Ранее лицензии выдавались Федеральной службой по финансовым рынкам (ФСФР), но в 2013 году в связи с упразднением ФСФР эти функции были переданы Центральному Банку Российской Федерации в рамках создания так называемого мегарегулятора. ЦБ РФ не только выдает лицензии, но и осуществляет контроль за деятельностью участников рынка. Профессиональными участниками рынка ценных бумаг являются брокеры, дилеры, доверительные управляющие, депозитарии, реестродержатели, управляющие компании. Все они выполняют различные роли и функции на рынке и обладают соответствующими лицензиями. Только эти организации имеют непосредственный доступ к рынку ценных бумаг.
Так же на рынке работают институциональные инвесторы — это крупные организации, к которым относятся банки, страховые компании, негосударственные пенсионные фонды.
Первичный и вторичный фондовый рынок.
Когда компания впервые продает свои ценные бумаги, их размещение происходит на первичном рынке. На этом этапе компания получает деньги на развитие, а инвесторы — ценные бумаги. Потом инвесторы вправе перепродать купленные ценные бумаги другим инвесторам на вторичном рынке . К этим сделкам между инвесторами компания уже не имеет отношения и ничего с них не получает. Таким образом на первичном рынке происходит первичная продажа ценных бумаг инвесторам, а на вторичном их дальнейшее обращение. Вторичный рынок не менее важен, чем первичный. Если бы у инвесторов не было возможности перепродать свои бумаги на вторичном рынке, они не так охотно покупали бы их на первичном.
Первичный и вторичный фондовый рынок
Биржевой и внебиржевой фондовый рынок.
Биржевой — это организованный рынок ценных бумаг, торги на котором проходят в соответствии с установленными правилами. На биржевой рынок допускаются ценные бумаги только крупных компаний, прошедших строгий отбор. Ценные бумаги мелких компаний, которые не могут или не хотят проходить отбор на бирже, торгуются на внебиржевом рынке. Что на биржевом, что на внебиржевом рынке торги проходят с помощью электронных систем. В России биржевые торги проходят на Московский бирже. На ней торгуются ценные бумаги таких известных компаний как Газпром, Сбербанк, Лукойл, ГМК Норникель, ВТБ, Роснефть и другие. Внебиржевой рынок представлен торговой системой RTS Board. На ней торгуются бумаги малоизвестных небольших компаний, торги проходят редко, так как бумаг в свободном обращении мало и не всегда удается сразу найти продавца или покупателя.
По типу торгуемых ценных бумаг рынки делятся на долговой рынок (рынок облигаций и векселей), и рынок производных финансовых инструментов (фьючерсы и опционы).
Частные инвесторы не имеют прямого доступа к фондовому рынку. Торговля осуществляется через профессионального участника рынка ценных бумаг — брокера.
Секция фондового рынка Московской Биржи включает в себя два крупных рынка, которые условно можно разделить по технологиям и видам допущенных к торгам инструментов:
Рынок акций и паев . На рынке проводятся торги российскими и иностранными акциями, депозитарными расписками, инвестиционными паями ПИФов, ИСУ, ETF. Основной режим торгов - "Стакан Т+2" (Режим основных торгов Т+). Торги проводятся по технологии с центральным контрагентом, частичным обеспечением и отложенным исполнением. Расчеты и поставка осуществляются на второй день с момента заключения сделки (расчетный цикл - Т+2).
Долговой рынок . На рынке проводятся торги ОФЗ, региональными и муниципальными облигациями, российскими корпоративными (в т.ч. биржевыми) облигациями, номинированными в рублях и иностранной валюте, корпоративными еврооблигациями и суверенными еврооблигациями РФ.
Торги ОФЗ проводятся по технологии с центральным контрагентом, частичным обеспечением и отложенным исполнением. Основной режим торгов для ОФЗ - "Стакан Т+1" (Режим основных торгов Т+). Расчеты и поставка осуществляются на следующий день с момента заключения сделки (расчетный цикл - Т+1).
Основной режим торгов для облигаций, номинированных в долларах США, - "Стакан Т+2" (Режим основных торгов Т+). Расчеты и поставка осуществляются на второй день с момента заключения сделки (расчетный цикл - Т+2).
Основной режим торгов для региональных и муниципальных облигаций, российских корпоративных облигаций, еврооблигаций МинФина, еврооблигаций, номинированных не в долларах США, - "Стакан Т0" (Режим основных торгов). Торги проводятся с полным (100%) предварительным обеспечением. Расчеты в Режиме основных торгов ("стакан Т0") осуществляются в день заключения сделки (расчетный цикл Т+0).
Расчетно-клиринговая инфраструктура фондового рынка Московской Биржи
| Рынок Т+ | Рынок Т0 | |
|---|---|---|
| Организатор торгов | ПАО Московская Биржа | |
| Клиринговая организация | ||
| Центральный контрагент | Небанковская кредитная организация-центральный контрагент "Национальный Клиринговый Центр" (Акционерное общество) (для Рынка Т0 - в Режиме основных торгов ("стакане Т+0") и РПС) |
|
| Депонирование денежных средств в российских рублях и иностранной валюте |
на клиринговых счетах Небанковская кредитная организация-центральный контрагент "Национальный Клиринговый Центр" (Акционерное общество) |
на торговых банковских счетах в НКО АО НРД и на клиринговых счетах Небанковская кредитная организация-центральный контрагент "Национальный Клиринговый Центр" (Акционерное общество) |
| Депонирование ценных бумаг | на 36 разделах в НКО АО НРД | на 36 и 31 разделах в НКО АО НРД |
Расчеты
|
НКО АО НРД | |
| Система отчета внебиржевых сделок | ОТС-монитор (ЭДО Московской Биржи; торговый шлюз Плаза2; FIX-шлюз; web-интерфейс в Личном Кабинете Участника) | |
Здравствуйте! В этой статье мы расскажем про фондовый рынок.
Сегодня вы узнаете:
- Что такое фондовый рынок;
- Кто работает на фондовом рынке;
- Как проходят торги на фондовом рынке;
- Как самому начать торговать на фондовом рынке.
Фондовый рынок с одной стороны – область для безграничного заработка, привлечения средств, грамотных и приумножения капитала. С другой – возможность потерять все за одно импульсивное и неверное решение. Для того чтобы изучить все аспекты фондового рынка, потребуется очень много времени. Разберемся, стоит ли оно того.
Что такое фондовый рынок
Фондовый рынок – это совокупность механизмов, которые позволяют физическим или совершать операции с ценными бумагами.
Кто-то считает что фондовый рынок отвечает только за ценные бумаги, но это далеко не так. Достаточно посмотреть на то, чем торгуют на фондовых биржах и все станет понятно. Там есть валюта, сырье, ценные бумаги и производные финансовые инструменты, которые облегчают финансовые торги.
При этом с Английским названием все тоже не так однозначно. Словосочетание stock market
ранее тоже трактовалось как рынок ценных бумаг. Но сейчас, с развитием современных технологий мы выходим на понимание того, что нельзя разделять три составляющих одного рынка на отдельные сферы, поэтому в понятии фондового рынка определяются большинство «товаров» для инвестирования.
Теперь разберемся, чем торгуют на фондовом рынке. Если дело касается ценных бумаг, то основными товарами будут акции и облигации. Еще обращаются на рынке вексели и сертификаты, но гораздо реже. Разберемся с тем, что такое акция и облигация, рассмотрим их основные отличия и выгоды от той или иной ценной бумаги.
Акция – долевая ценная бумага, которая дает владельцу право на часть имущества организации при ликвидации, а также получение дивидендов.
Акции бывают непривилегированными и привилегированными. Их главное отличие в том, что доход по первым колеблется в зависимости от финансового результата, а доход по вторым стабилен, но их владелец не имеет права голоса в совете директоров. Более распространены непривилегированные акции.
Облигация – долговая ценная бумага, которая гарантирует владельцу право получить от эмитента номинальную цену этой бумаги.
Более консервативный финансовый инструмент, который позволяет получать прибыль с большим шансом.
Производные инструменты – фьючерсы и опционы.
Участники фондового рынка
Участников фондового рынка можно разделить на несколько категорий:
- Эмитенты – лица, которые выпускают ценные бумаги;
- Инвесторы – лица, которые покупают ценные бумаги.
Помимо этих двух категорий, есть те, кто отвечают за работу биржи: депозитарии, управляющий реестром, клиринговая палата и пр. Эти органы отвечают за функционирование всей системы. Благодаря им осуществляется связь между всеми участниками, ежесекундно происходят продажи. За свою работу они берут небольшую комиссию.
Также есть еще две особых категории участников:
Брокер – лицо, осуществляющее операции по купле/продаже ценных бумаг от имени и за счет клиента.
Это могут быть как кредитные организации, так и специальные компании, которые осуществляют брокерскую деятельность. Сейчас в их компетенцию еще входит доверительное управление (использование средств клиента для получения его прибыли), консультации, обучение и т. д.
Дилер – лицо, осуществляющее операции купли/продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цены покупки/продажи.
Это профессиональные участники рынка, которым требуется лицензия на осуществление своих операций. Регулированием условий для получения таких лицензий является банк. На начальном этапе, при минимальных оборотах по торговому счету можно использовать лишь базовые инструменты, что не позволяет разогнаться до хороших денежных средств в короткие сроки.
Функции фондового рынка
Теперь поговорим о глобальной функции фондового рынка. Она позволит понять сущность этого явления, что приблизит к получению прибыли еще на один шаг.
Итак, главная функция фондового рынка – перераспределение средств. Все то же самое, что в термине «инвестирование». Люди, у которых есть избыток денежных средств отдают свои деньги тем, у кого есть недостаток денежных средств.
Зачастую бывает так: компания нуждается в свободных средствах для развития -> выпускает акции -> привлекает средства -> развивается -> выплачивает дивиденды (прибыль).
В Америке и на Западе экономическую важность фондового рынка сложно переоценить. К примеру, в Америке настолько сильно развит неорганизованный рынок ценных бумаг, что акции компаний, которые только создались можно было купить буквально в гараже.
Этим пользовались как биржевые брокеры (продавали бесполезные ценные бумаги незнающим инвесторам) так и трейдеры, которые надеялись получить выгоду с этих бумаг, если они вдруг пойдут вверх. Сейчас все обстоит несколько иначе.
На Западе задачей перераспределения очень активно занимаются банки. Они привлекают денежные ресурсы от населения, увеличивая свои денежные возможности до максимума, и перенаправляют их на фондовый рынок.
Покупая акции или облигации компаний или даже государств, они дают тем денежные средства, в которых заемщики нуждаются. И после этого получают прибыль как от кредитов, так и от операций с ценными бумагами, и снова перенаправляют денежные средства на покупку ценных бумаг.
Замкнутый круг, благодаря которому можно успешно стимулировать развитие экономики, бизнеса любых масштабов и, что самое главное, сокращать разрыв между классами.
А что же сейчас с фондовым рынком в России? Ответ на этот вопрос не настолько однозначен. С одной стороны, мы имеем слабое развитие культуры инвестиций среди обычного населения, а с другой – разговоры Центробанка о переходе на инвестиционную модель экономики. С такими заявлениями можно смело рассчитывать на то, что уже через 10-15 лет, культура покупки ценных бумаг в России значительно вырастет, и знание фондового рынка, а также механизмов его работы, будет чрезвычайно цениться.
Из этой функции вытекает и другая – управление государственным бюджетом. Можно увеличить гос. бюджет за счет средств населения – путем выпуска облигаций федерального займа. Таким образом, привлекаются свободные денежные средства населения и с их помощью погашаются основные дыры в бюджете.
Деятельность фондового рынкав России регулируется Центральным Банком.
Как происходит торговля на фондовом рынке
Самостоятельная торговля на фондовом рынке для частного инвестора просто нереальна, особенно в реалиях современной Российской экономики.
Для того чтобы напрямую купить акции на бирже, потребуется:
- Получить лицензию;
- Внести вступительный взнос. На ММВБ – 3 миллиона рублей;
- Купить специальный софт, который стоит от 100 тысяч рублей.
Именно поэтому весь механизм торговли для новичков и трейдеров, не имеющих огромных капиталов, упирается в брокеров. Как уже говорилось ранее, это юридические лица, которые осуществляют сделки по поручению клиентов. За свои услуги они получают комиссию, зарабатывая таким образом.
Если вы не планируете заниматься торговлей на бирже самостоятельно, или у вас нет больших свободных денежных средств, рекомендуется использовать услуги брокера. Но если есть возможность самостоятельно получить лицензию биржевого игрока, то настоятельно рекомендуется это сделать, ведь брокер взимает комиссию, что существенно уменьшает прибыль по каждой сделке.
Как начать торговлю на фондовом рынке
Именно поэтому чтобы начать торговлю на фондовом рынке, нужно осуществить следующие операции:
Шаг 1. Выбор брокера . Это один из самых важных этапов, благодаря которому можно либо начать получать прибыль (первое время играть в убыток или в ноль) или в один момент обанкротиться. Для того чтобы подобрать хорошего брокера, первое на что нужно смотреть – стабильность выплат. Неважно сколько вы заработали, важно то, сколько вы можете забрать.
Один из известных игроков в покер говорил:
Тогда было не проблемой выиграть деньги в покер. Главной проблемой было уйти с выигрышем.
Конечно, сейчас стало меньше нечестных брокеров, но тем не менее они есть. После этого – стоимость услуг, комиссионные, программное обеспечение и прочие прикладные параметры.
Шаг 2. Установка программного обеспечения на компьютер пользователя и его базовая настройка . Один из самых легких этапов, потому что у большинства брокеров есть своя служба поддержки, которая сможет помочь при решении всех технических вопросов.
Гораздо сложнее – узнать обо всех функциях терминала. Зачастую они достаточно сложные в освоении, и для того, чтобы понять, за что каждая из кнопок отвечает, может уйти несколько дней. После этого можно сказать что терминал освоен, теперь можно спокойно начинать торговать.
Шаг 3. Открытие демо-счета . На этом этапе мы не учимся и даже не тестируем стратегию. Просто проверка функционала трейдерского терминала. Игра на демо-счете и на реальном иногда очень сильно отличаются, прежде всего из-за психологии и давления реальных денег.
Для начинающихтакие счета опасны тем, что они могут дать ложное мнение о том, что они что-то умеют и могут сразу выходить в плюс. Просто протестируйте способности терминала, немного поторгуйте, поймите, когда нужно применять вашу стратегию и теперь открывайте реальный счет.
Шаг 4. Открытие реального счета и внесения первого депозита . С этого момента начинается долгий путь становления от трейдера-новичка до матерого волка на фондовом рынке. Этот путь зачастую занимает не один и не два года, но начинается он именно с этого шага.
Шаг 5. Начало игры на бирже по уже разработанной стратегии . С этого момента трейдер получает прибыли, убытки, закрывает доходные позиции, или проигрывает все свои деньги на счете. Все зависит только от торгующего.
Шаг 6. Сбор информации, предварительный анализ, получение знаний и подготовка стратегии . Это будет нулевой этап, который каждый должен пройти еще до того, как перейти к первому шагу – выбор брокера.
Как заработать на фондовом рынке
Есть два главных способа заработка на бирже – инвестиционная деятельность и спекулятивная. Их главное отличие в том, что инвестиции – среднесрочное и долгосрочное с целью получения прибыли от реализации, дивидендов, погашения ценных бумаг. Спекулятивная же деятельность предполагает куплю-продажу ценных бумаг с целью перепродажи и заработка на колебании цен.
Более доходный способ – спекулятивный. Более надежный – инвестиционный.
Теперь о том, как можно заработать инвестируя:
- Покупать акции . Самый рискованный вид ценных бумаг. Он позволяет получать ежегодные дивиденды, которые зависят от финансового результата деятельности предприятия. Рекомендуется покупать акции достаточно надежных эмитентов – Google, Apple, Samsung и т. д.
- Покупать облигации . Более надежный способ вложения денежных средств. Проценты по некоторым облигациям сравнимы с банковскими депозитами, но тем не менее они являются довольно прибыльным инструментом, если уметь сочетать доходность и риски. Ведь всем известно, что чем выше доходность ценной бумаги, тем выше по ней риски неуплаты – компании-эмитента. При этом развивающиеся компании, наоборот, ставят цену ниже среднерыночной, чтобы таким образом компенсировать риски инвесторов и привлечь к ним внимание.
- Покупать сертификаты . Один из самых неоднозначных способов. Сертификат – один из финансовых инструментов, своеобразный аналог банковского вклада. С несколькими отличиями – сумму сертификата можно поставить абсолютно любую, сертификат можно передать, реализовать без потерь процентов и т. д.
Спекулянты имеют более узкий круг способов заработка:
- Перепродажа акций . Один из самых главных способов заработка. Он может принести доходность до 20-30% в день, но и убытки могут быть огромными. Очень рискованный способ, требующий хороших знаний от трейдера;
- Использование фьючерсов и опционов . Они позволяют перенести покупку на будущий период по текущим ценам.
В зависимости от способа заработка, варьируется прибыль, риски и финансовые инструменты, которыми добывается доходность. Каждый трейдер должен сам выбрать, в каких объемах он собирается торговать, с помощью чего и на какую прибыль рассчитывает, и уже от этого следует выбирать финансовый инструмент.
Что такое голубые фишки
Голубыми фишками признаются самые стабильные компании, которые гарантированно выплатят своим инвесторам денежные средства, обладают колоссальной стабильностью и как следствие низкими рисками и низкой доходностью. Голубые фишки – основа для консервативного инвестирования.
В России в роли голубых фишек выступают сырьевые компании, Сбербанк, ВТБ, Московская биржа и другие крупные компании. Они отличаются более высокой стабильностью на протяжении последних нескольких лет, гарантированно приносят инвесторам деньги и ежегодно привлекают дополнительные денежные средства путем дополнительного выпуска акций и облигаций.
А теперь пять реальных советов, которые могут помочь инвесторам получать гарантированную прибыль:
- Постоянно изучайте фондовый рынок . Рынок ценных бумаг – это почти то же самое, что и IT-технологии. Он постоянно развивается, постоянно в движении. Он изменчив, текуч и благодаря этому нет определенного способа победить и обогатиться. Внимательно изучайте тенденции, изменения, просматривайте новости, новые стратегии, ищите способы усовершенствовать ваши навыки. Все это пригодится и все это сделает доступным игру в плюс.
- Помните, что вы играете не только против других трейдеров, но и брокера . Многие забывают этот факт и часто на длинной дистанции уходят в минус, несмотря на то, что вроде бы играли в плюс. Те несколько процентов, которые удерживаются брокером и всем биржевым аппаратом, очень сильно бьют по карману обычного трейдера.
- Имейте четкую стратегию . Каждый должен подобрать и адаптировать стратегию торговли под себя. Сочетание манеры игры на бирже с чертами характера, склонностью к рискам, требованиям к прибыли и множеством психологических факторов позволяет добиваться высоких результатов просто следуя одному «стилю игры». Но при этом стратегия должна быть достаточно гибкой, чтобы адаптироваться под изменения рынка.
- Эмоциональный контроль . Это не значит полный отказ от импульсивных сделок «по интуиции». Это означает анализ всех торгов и поиск оптимального метода. Даже если трейдер будет совершать большинство прибыльных сделок, которые он открыл благодаря своей интуиции – так и нужно продолжать. Но если эмоциональные решения приносили только убытки, то рекомендуется пересмотреть подход к открытию сделок. Анализ и только анализ.
- Ведение дневника сделок . Наверное, один из самых важных советов. Дневник сделок – место, куда записывается вся информация: когда была открыта сделка, суть операции, какая стратегия, что ожидалось, что получилось, прибыль или убыток, почему была открыта сделка. И после каждого дня проводится анализ, который позволяет выявить, что оказалось прибыльным, а что убыточным. Со временем такой дневник вырастает в полноценную аналитическую тетрадь трейдера, благодаря которой он может отслеживать свой прогресс, а также получает возможность проанализировать, какой из подходов приносит ему больший доход.
Эти несложные советы действительно могут помочь торговать на фондовой бирже еще успешнее, чем ранее.
Основные ошибки начинающих инвесторов
Теперь о пяти основных ошибках начинающих инвесторов:
- Слишком раннее фиксирование прибыли . Новички стараются фиксировать прибыль, как только она появляется. Это очень ошибочный подход. В идеале фиксировать прибыль нужно либо на момент пика цен, либо на момент спада, но такая ситуация достигается очень редко. Лучше переждать и на первых признаках противоположного тренда сразу же продавать или покупать;
- Эмоциональная игра . Как уже говорилось ранее – отсутствие эмоционального контроля может привести к нежелательным сделкам. Лучше лишний раз проконтролировать свои эмоции. Ведь по лицу опытного трейдера не поймешь, потерял ли он 2 000$ сейчас или выиграл;
- Отсутствие дневника . Как говорилось выше: дневник – один самых важных элементов для самоанализа;
- Постоянная смена стратегий . Поиск оптимальной стратегии – одна из особенностей фондового рынка в целом, но при этом постоянная смена стратегий ни к чему хорошему привести не может. Ведь нельзя быстро понять всех подводных камней той или иной стратегии не поиграв с ней на практике. Именно поэтому нужно потратить некоторые время на изучение стратегии, научиться ею играть и только потом менять, если она не подходит для фондового рынка.
- Отсутствие механизма фиксирования убытков . Это одна из самых главных ошибок, которая при торговле с плечом брокера может привести к полному обнулению банковского счета. Стоп–лосс – это опция, при которой фиксируются убытки. Она обычно ставится ниже текущей цены, если вы покупаете, и выше, если продаете. Такой инструмент есть в каждом торговом терминале, и он позволяет минимизировать риски. Грамотное его использование оградит от ненужных убытков.
Суть фондового рынка емко можно отразить одной фразой – я выигрываю только тогда, когда проигрывают другие. И это самое эффективное определение игры на бирже.
Действительно, когда какой-то игрок совершает неверное решение, другой выигрывает. Именно этим и хорош фондовый рынок. Он позволяет играть против таких же трейдеров, обычных людей.
Фондовый рынок – важный инструмент как для государства, так и для обычных людей. Он позволяет эффективнее перераспределять денежные ресурсы как между секторами экономики, так и между отдельными юридическими и физическими лицами.
Фондовый рынок – место, где нельзя останавливаться в своем развитии. Можно только идти вперед в погоне за новыми навыками, тенденциями, изменениями и прибылью. Без этого нельзя добиться выдающихся результатов.
Есть несколько книг, которые обязательны к прочтению каждому, кто хочет сколько-нибудь ознакомиться с техникой биржевой игры и биржевых инвестиций:
- Александр Элдер – Основы биржевой торговли . Теоретически устаревший в плане торговых стратегий справочник, который позволяет понять психологию игры на фондовой бирже, осознать, что влияет на цены. Если говорить совсем грубо – справочник биржевой прикладной психологии;
- Бенджамин Грэхем – Разумный инвестор . Книга, которая нужна прежде всего тем, кто хочет сделать качественный пассивный доход с помощью ценных бумаг. Искать нужно последнюю редакцию, так как в ней содержатся действительно практические советы, на основе текущих биржевых ситуаций. Подойдет как новичкам, так и профессионалам.
Эти две книги – фундамент понимания биржевой игры и инвестирования. С их помощью можно создать некую базу, от которой можно будет отталкиваться при изучении дополнительных материалов.