Портфельные инвестиции плюсы и минусы. Преимущества и недостатки разных видов инвестирования — плюсы и минусы вложения денежных средств. Минусы зарубежного инвестирования

Всем привет! На написание «скелета» этой статьи у меня ушло чуть больше 25 часов. Честно скажу — писал запоем в два приема, и когда объемом материала стал зашкаливать за 25 тысяч знаков мне пришла идея разбить этот длиннопост на несколько частей. Сегодня перед вами первая вводная часть.

Почему так много?

Вообще, портфельные инвестиции Asset Allocation — настолько большая тема, что ей можно посвятить отдельный блог и наполнять его тематическими статьями бесконечно долго. Цель моей сегодняшней статьи — быстро ввести вас в курс дела и на примере своего инвестиционного портфеля показать, что это и как это работает.

Как-то раз в 1986 году Гари Бринсон, Рэндольф Худ и Гильберт Бибауэр решили провести исследование на примере крупных пенсионных фондов и выяснить, что больше всего влияет на инвестиционный успех: почему одни зарабатывают в инвестициях миллионы, а другие теряют все? В чем секрет: в правильном выборе бумаг и , в точно выверенном времени входа и выхода из позиции, в манименеджменте или может просто в удаче? Ответ на этот вопрос открывает глаза на загадочный мир фондового рынка и он прямо перед вами:

Что это значит? Конечный результат на 94% зависит от стратегии выбора активов, на 4% от выбора каких-то определенных бумаг, а выбор времени входа и выхода из позиции дает только 2% выхлопа. Результат впечатляющий! Теперь давайте разберемся что же такое «стратегия выбора активов».

Что такое Asset Allocation?

Asset Allocation (дословно с англ. «распределение активов») — это такой западный прогрессивный подход к созданию инвестиционных портфелей, который предполагает выбор между различными классами активов с целью поиска оптимальной точки баланса между прибылью и риском с заранее известным горизонтом инвестирования, риском или другими предпочтениями инвестора.

Прошу обратить особое внимание, что выбор происходит не между какими-то отдельными ценными бумагами (Газпромом, Лукойлом, Майкрософтом), а между классами активов: акциями, облигациями, товарными активами, драгметаллами (кстати не входят в классический Asset Allocation), недвижимостью и т.п.

Я думаю многие из вас слышали о том, как крупнейшие инвесторы мира, в т.ч. и Баффет советуют неискушенным инвесторам просто вкладываться в . Почему, как вы думаете?

В данном примере можно увидеть эффективный портфель, который при составе 80\20 показывает доходность выше и риск меньше чем при 100% вложениях в облигации. Как это возможно? Почему портфель с добавлением более рискованного класса активов становится даже более консервативным чем облигации?

Такая форма выпуклой кривой конечно же появляется не сама по себе. Весь трюк в предложенной Марковицем регулярной ребалансировке портфеля и низкой корреляции этих двух активов.

Под ребалансировкой здесь понимается выравнивание структуры портфеля по результатам некоторого промежутка времени. Обычно портфель рекомендуют ребалансировать разв в полгода-год. Как это? Разберем на примере.

На начало года у нас был портфель из акций и облигаций, каждых по 50%. Прошел год, за это время один актив вырос, а другой упал. Структура нашего порфтеля изменилась. Наша с вами задача привести ее к начальному соотношению. Для этого нужно продать выросший актив и докупить упавший.

На первый взгляд это безумие — продать растущий актив и купить тот, что убыточен. И так думает абсолютное большинство инвесторов. Именно поэтому они постоянно теряют деньги на фондовом рынке.

Все дело в том, что прошлые результаты никогда не повторяются. И если в этом году акции выросли, то это совсем не значит, что они будут расти и в следующем. Не согласны? Вот вам пример таблицы . Как часто лучший актив текущего года остается лучшим в следующем?

Как видите, почти каждый год лидеры роста и аутсайдеры разные. Именно поэтому ребалансировка играет нам на руку. В конце года мы продаем выросший актив и покупаем упавший. Таким образом мы продаем на хае и покупаем на дне. Не это ли главное правило любого спекулянта? Только в отличие от спекулянта, у которого всегда есть соблазн посидеть в растущем активе еще, и не покупать падающие, мы будем поступать ровно наоборот.

Именно такой подход сейчас называется современной портфельной теорией. Именно он является подходом №1 на западе и именно с его помощью заграничные курорты полны счастливых европейско-американских пенсионеров, живущих на полную катушку.

Да кстати, еще одна деталь. Такие портфели иногда даже позволяют обгонять индексы на длинной дистанции!

Однако есть в этой бочке меда и традиционная ложка дегтя. К сожалению (а может и к счастью) современная портфельная теория это не наука, а скорее даже искусство, поскольку жестких формул создания идеальных портфелей нет. Это что-то вроде рецепта, отклонения от которого уместны и в ряде случаев приводят к впечатляющим результатам.

Другое дело, захотите ли вы ставить такие эксперименты со своим собственным будущим, или предпочтете держаться инструкций и выйти на запланированный результат?

И еще один момент. Как я уже сказал выше, идеального портфеля не существует. Каким бы хорошим он ни был, временами он будет проигрывать индексам, отдельным активам, или даже всем вместе. Обратите внимание на графики модельных портфелей — с самого старта все 3 портфеля (агрессивных) почти 10 лет подряд проигрывали своему бенчмарку SP500.

Это факт, с которым придется смириться с самого начала.

Ваш портфель совершенно точно будет не самым прибыльным или самым безрисковым, даже на очень длинном промежутке времени. Но он будет оптимальным для вас.

Портфель, он как пошитый на заказ костюм — идеален только для того, на кого он рассчитан. Главное помнить это и не поддаваться искушению изменять его структуру в связи с событиями на рынке. Но об этом мы еще поговорим в следующих статьях этой серии.

Почему пассивный?

Потому, что на ведение такого портфеля требуется 10 минут в год и даже особых знаний на фондовом рынке вообще не потребуется. Достаточно будет чисто механически следовать плану и вы придете к своему результату. Согласитесь — идея тратить минимум времени и получать результат, который лучше чем у подавляющего большинства инвесторов — заманчивая затея.

Что нужно подготовить перед созданием такого портфеля?

Чтобы повысить шансы на успех и беспрепятственно следовать своему плану важно полноценно инвестировать. А для этого следует проделать «домашнюю работу».

И первое что у вас должно быть — . Обычно это накопления, которые позволят вам продержаться на плаву в течение полугода без каких-либо источников дохода. Я уже писал об этом раньше. Это очень важный шаг, без него не стоит даже и думать о создании портфеля!

Представьте что все ваши деньги находятся в портфеле, и у вас в жизни случилось что-то, что срочно требует финансовых вложений: допустим вы заболели или потеряли работу.

Рынок в текущий момент может находиться в упадке, а вам срочно нужны деньги. В итоге вы продадите часть своих активов внизу и зафиксируете убыток сейчас, плюс потеряете огромные суммы в будущем, когда рынок неизбежно восстановится.

Запомните — инвестиционный портфель ни в каком случае нельзя трогать. Он создается с одной единственной целью и кроме как на эту цель его нельзя трогать.

В случае если у вас будет резерв — за полгода вы наверняка найдете выход из сложившейся сложной финансовой ситуации и инвестиционный портфель останется нетронутым, а текущая просадка закроется огромными прибылями, которые вы не получили бы.

Что делать если есть кредиты?

Еще один момент: что делать если у вас есть незакрытые кредиты: ипотека, авто или образование?

Если у вас остаются свободные деньги, есть два варианта развития событий: направить эту сумму на досрочное погашение или начать параллельно вести инвестиционный портфель.

С психологической точки зрения многие выбрали бы досрочное погашение, но с практической, чаще всего начать вести портфель гораздо выгоднее. В зависимости от сумм, которыми вы располагаете, разница в выборе между этими вариантами может составлять сотни тысяч долларов на длинных дистанциях. Да-да, десятки и сотни тысяч!

При прочих равных всегда выгоднее начать инвестировать раньше. Об этом мы еще поговорим дальше в статье.

Начать сейчас или сначала подкопить?

Пожалуй самый главный вопрос, который нас с вами волнует — это как сколотить по настоящему огромный капитал, причем желательно без риска и с минимальными вложениями.

Разумно мыслящие люди считают что это невозможно, но они правы лишь отчасти. Инвестиции — это то место, где время работает на вас (ну или против вас, если вам уже много лет). И главный чудо-инструмент в этой затее — сложный процент и его магия. Поверьте, это действительно магия.

Главные факторы, которые влияют на скорость роста капитала:

1. Ваш возраст. Чем раньше вы начнете инвестировать — тем более высокого уровня вы достигните. Время начала, пожалуй, самое главное. Начав раньше со скромной суммы, со временем вы легко обгоните тех, кто начал позже, но сразу вложил солидный капитал. И я не шучу!
2. Ваш текущий капитал. Здесь я думаю все понятно — чем больше начальные вложения, тем больше будут суммы, которые вы будете зарабатывать
3. Регулярность вложений. На самом деле это пожалуй второй по значимости фактор после возраста. Регулярность вложений творит настоящие чудеса. Регулярно (раз в год или раз полгода) пополняя свой портфель даже крохотными суммами вы легко обгоните тех, кто начал раньше вас даже с гораздо большей суммы, но при этом ничего не довносит в копилку.

А теперь представьте что произойдет если соединить все 3 составляющие успеха. Рост вашего капитала станет по-настоящему экспоненциальным.

На этой приятной ноте я буду заканчивать. В следующей части серии я расскажу и покажу как будет выглядеть мой личный портфель.

Чтобы не пропустить свежие выпуски, очень рекомендую подписаться на рассылку или хотя бы присоединиться к официальным группам блога в соцсетях. До встречи!

Здравствуйте! Сегодня поговорим про инвестиции. Всех нас с детства приучили к тому, что для того, чтобы , нужно постоянно ходить на работу, отдавать ей свои физические и умственные силы. К сожалению, именно эта модель поведения является самой распространенной, типовой среди людей.

Но у человеческой трудоспособности тоже существует предел. К тому же, зачем человеку деньги, если у него просто нет времени на то, чтобы их потратить? Он же постоянно на работе. Вот именно в этом случае, когда деньги есть, а потратить их некуда, или когда нужно их преумножить, на помощь приходят инвестиции.

Что такое инвестиции

Инвестиции – это вложение денежных средств в различные финансовые инструменты с целью получения прибыли.

Давайте разберем на примерах , что такое инвестиции, какова суть инвестиций:

Пример 1: Допустим, вы купили курицу-несушку, а потом её продаете по примерно той же цене и получаете за неё деньги. Инвестиции это? Еще нет.

Пример 2: Если вы подождали некоторое время, пока цена на курицу возрастет, и продали её уже по новой, более высокой цене, получили прибыль, то это уже в некотором роде инвестиции.

Пример 3: В ы подождали, пока курица снесет яйца, и начинаете продавать уже не курицу, а сами яйца. Продаете их, продаете, и в какой-то момент доход, полученный от продажи яиц, начинает превышать те расходы, которые вы понесли для покупки курицы. Вы начинаете получать прибыль: курица несет яйца, вы их продаете, получаете денежку. Курица снова несет яйца, вы их продаете, снова получаете прибыль. Это уже инвестиции в чистом виде.

Пример 4: В ы купили курицу, она снесла вам яйца, вы их продали, снова купили курицу. Уже 2 курицы несут вам яйца, которые вы можете продавать и получать деньги. А можете приобретать все больше и больше куриц, они будут нести больше яиц, и вырученных денег вам хватит на то, чтобы реализовывать ваши потребности и желания, жить обеспечено, только лишь контролируя процесс приобретения куриц, продажи яиц и получения прибыли.

В рассмотренных примерах под курицей понимается источник дохода, то есть актив, а под яйцами – денежный доход, который актив генерирует. Все вместе взятые курицы – это капитал, или инвестиционный портфель.

Инвестирование предполагает, что вы вкладываете свободные средства в какой-либо актив, и этот актив через какое-либо время приносит вам единовременную или систематичную прибыль.

Первые шаги

Инвестировать просто так, без базовых знаний, не стоит. Инвестирование лишь потому, что «друг туда же деньги вкладывает, меня с собой зовет» или потому, что «по телевизору же показали и рассказали, как это выгодно, а телевизор не обманет!» ни к чему хорошему не приведет.

Для того чтобы разобраться, как правильно инвестировать, давайте разберемся, что за свободные средства вы можете вкладывать, куда их можно вкладывать (в какие инструменты), на какой срок, какая может быть прибыль от каждого вида инструмента и каков у этого всего риск.

Источники инвестиций

Начнем с того, что брать кредит, для того, чтобы инвестировать – плохая идея. Инвестиции бывают разные, и для того, чтобы инвестировать в , часто бывает нужно взять кредит.

Плюс надо учесть, а если бизнес, в который вкладывались деньги, не заработает, как нужно? Если ваши деньги прогорят? Чем будете кредит выплачивать? На все эти вопросы нужно знать четкие ответы, прежде чем брать на себя такую ношу.

Плюс такого источника инвестирования в том, что нужная сумма может сразу и в большом объеме оказаться на руках, а минус в том, что за неё, как и за все, придется платить, еще и с процентами. То же самое можно сказать и о займе денег у друзей или знакомых: инструмент, в который вы вкладываете, может не дать прибыли, а долг нужно отдавать в любом случае.

А вот если у вас есть свободные средства, накопления и т.д., и вы готовы их не тратить, а вкладывать – вперед! Плюс второго источника в том, что только вы отвечаете за свои собственные средства, хотите – тратите, хотите – инвестируете, никому за это платить не нужно. Минус в том, что для того чтобы собрать определенную сумму, нужно , что часто дается с большим трудом. Но и с малой суммой денег можно инвестировать.

Куда инвестировать

Существуют еще и спекулятивные финансовые инструменты, например, фьючерсы, опционы, индексы и др.
По целям инвестирования :

Прямые инвестиции – инвестиции, которые осуществляются с целью приобретения контроля над каким-либо предприятием, с помощью приобретения контрольного пакета акций этого предприятия.

Часто иностранные инвесторы осуществляют свои инвестиции именно с такой целью: у организации нет средств на существование, срочно необходим инвестор, в своей стране такого не находится, а вот иностранные инвесторы с радостью вложатся в какой-либо перспективный проект, но только с условием, что контрольный пакет акций останется именно у инвестора, и в дальнейшем уже он сможет принимать главные решения по компании.

Он её выкупает не полностью, но, по сути, получает полный контроль над предприятием. Привлечение иностранных инвестиций популярно в нашей стране из-за того, что в собственной казне денег на инвестирование перспективных проектов не находится.

Портфельные инвестиции – вложения в «набор» ценных бумаг, то есть в так называемый «портфель». Вы покупаете несколько видов ценных бумаг различных компаний, причем цели контролировать компании у вас нет, вы просто хотите заработать на росте стоимости этих ценных бумаг. Это так называемое пассивное владение ценными бумагами.

А почему бы не купить акции одной компании, надежной? Зачем вкладываться в несколько сразу? Ответить на этот вопрос можно так: почему многие хотят быть собственниками компаний? Правильно. Чтобы на собственника работали другие люди, которые своей работой приносили бы собственнику прибыль.

То же самое можно сказать и о портфельных инвестициях: вы – собственник компании ООО «Инвестиционный портфель», а ваши работники – это и есть ваши финансовые активы, которые работают на вас, и вы ими управляете. Работников (финансовые инструменты), которые не приносят вам прибыли, вы увольняете (убираете из портфеля), а тех, которые работают хорошо, оставляете, и подбираете новых для увеличения денежного потока. Вот зачем нужны портфельные инвестиции.

Нефинансовые инвестиции – связанные с покупкой патентов, лицензий, авторских прав и т.д.

По срокам :

• Краткосрочные инвестиции – инвестиции, которые окупятся и принесут прибыль в срок до 1 года;
• Среднесрочные инвестиции – инвестиции, которые окупятся и принесут прибыль в срок от года до трех лет;
• Долгосрочные инвестиции – инвестиции, которые окупятся и принесут прибыль в срок от трех лет и далее.

По степени риска :

• Агрессивные (высокая степень риска, высокая возможная доходность);
• Консервативные (средняя степень риска, средняя возможная доходность);
• Умеренные (низкая степень риска, низкая возможная доходность).

Обычно риск и доходность прямо пропорциональны друг другу: чем выше риск, тем выше может быть доходность инвестиционного инструмента, чем ниже риск, тем и доходность ниже.

Часто высокий риск отпугивает инвесторов, даже несмотря на высокую доходность. Решением этой проблемы может стать диверсификация, то есть разделение своего портфеля на высокорисковые, среднерисковые и низкорисковые активы.

Таким образом, у вас есть и те инструменты, по которым вы, скорее всего, получите прибыль, но небольшую, а есть и те инструменты, по которым вы можете получить большую прибыль, но не обязательно вы её вообще получите. Какую выбрать стратегию инвестирования и как диверсифицировать свой портфель, об этом мы обязательно расскажем на нашем сайте.

Самое важное, что нужно помнить при инвестировании и оценке возможного риска: представьте, что вы потеряли все вложенные деньги. Да-да, возьмите и представьте худший исход. А теперь подумайте и почувствуйте, готовы ли вы на это? Как вы переживете такой исход? На что будете жить? Что будете делать дальше? Вот если все эти вопросы не вызвали у вас тошноту, головную боль и колики – инвестируйте смело.

Плюсы и минусы инвестирования

Плюсы инвестирования:

• Вы можете получать стабильную и высокую прибыль, при этом не нужно работать на обычной работе 24 часа в сутки
• Главная ваша задача – правильно выбрать инструменты инвестирования, а зарабатывать за вас будут они.
• Вы можете за относительно небольшой период времени заработать достаточно большие деньги, правда, часто это зависит от изначальной суммы вложений.
• У инвестирования нет «потолка», инвестируйте сколько хотите и куда хотите.
• Возможность обойти инфляцию. В странах СНГ официальная инфляция в среднем по 10-15% в год, а неофициальная по 30-40% в год. Не обязательно с помощью инвестирования можно покрыть всю инфляцию, особенно неофициальную, но хоть какую-то часть своих денег вернуть возможно.
• Инвестиции защищают не только от инфляции, но и от прочих катаклизмов: падения курса рубля или доллара, безработицы и др.
• Инвестирование как таковое само собой повышает вашу финансовую грамотность. Этот фактор часто даже важнее, чем сами доходы. К примеру, если взять и заново запустить финансовую систему: взять и раздать всем людям по 10000$, то через год часть людей станет миллионерами, а часть – бедными. Причем миллионерами с большей вероятностью станут именно те, кто и до «перезапуска» финансовой системы был богат. А всё потому, что именно они финансово грамотны, именно они умеют управлять своими деньгами и приумножать их.

Минусы инвестирования:

• Инвестирование – это всегда риск. Не бывает безрисковых вложений. Тот, кто вам говорит обратное, видимо, очень хочет вас обмануть.
• Инвестиций «без ничего», без не существует. Изначально нужно иметь хотя бы небольшой запас денежных средств, чтобы инвестировать.
• Возможность заработать больше часто исходит не просто из наличия стартового капитала, но и из его размера. Чем больше вы инвестируете, чем больше шанс получить большую прибыль. Рисковать при этом всегда лучше только своими деньгами, а не заемными – вдруг вы проиграете?
• Часто инвестиции воспринимаются как плевое дело, как то, что не требует времени и подготовки. Это не так. Для того чтобы научиться грамотно инвестировать, нужны и время, и средства.
• Если у вас нет времени на то, чтобы учиться инвестированию, необходимо обратиться к специалисту, а это тоже стоит денег.

Заключение

Итак, в этой обзорной статье мы рассмотрели, что такое инвестиции и узнали, что для того, чтобы инвестировать, нужно иметь на это средства. А лучше – силы, знания и средства.

Инвестировать можно в самые различные виды инструментов, как в реальном секторе экономики (бизнес), так и в финансовом.

Инструментов для инвестирования в каждом из секторов – великое множество, а все инвестиции в зависимости от сроков вложения подразделяются на те, которые окупятся и дадут прибыль быстро, в среднем периоде, и на те, от которых прибыли придется подождать несколько лет. При этом обычно чем больше прибыль, которую можно получить от инструмента, тем выше и риск потерять все вложенные деньги, и наоборот.

Непростое это дело – инвестиции! Но если во всем разобраться – оно того стоит. Умение грамотно и правильно управлять своими денежными ресурсами переоценить сложно, ведь деньги в современном мире означают саму возможность жить.

Финансовые инвестиции портфельные – приобретение ценных бумаг для последующего получения прибыли в качестве дивидендов или разницы между покупкой и продажей. Для распределения рисков инвестору необходимо вкладывать в бумаги различных секторов.

Такого рода инвестирование дает возможность планировать, проводить анализ и давать оценку, а также вести контроль конечных результатов деятельности в различных секторах рынка.

Портфельным инвестированием называют вложения в различные инструменты финансового рынка с последующим получением прибыли. Чаще всего этими инструментами выступают акции каких-либо компаний.

Реальные инвестиции являются вложениями в основные средства компании с целью получения дополнительного дохода в будущем.

Инвестиции реальные и портфельные – это способы будущего генерирования прибыли. Но в первом случае инвестиции будут осязаемыми (так как идут на совершенствование производственных мощностей), а во втором – не всегда можно будет держать в руках купленные акции.

Прибыль появляется из-за разницы между приобретением и реализацией бумаги (если вы покупали), или между продажей и покупкой (если вы продавали). Прибыль также возникает в виде дивидендов по акциям.

Портфельные реальные инвестиции осуществляются на долгосрочный период, инвестор при этом напрямую заинтересован в дальнейшей успешной деятельности компании. Инвестиции в портфель ценных бумаг – это вложения в ликвидные ценные бумаги для получения прибыли.

Международные портфельные инвестиции – покупка ценных бумаг зарубежных компаний, торгующихся на международных биржах.

При портфельных инвестициях работают по следующим принципам:

• Консервативность. При грамотном подходе будет заключаться в получении небольшой суммы прибыли, а не в потере инвестированной суммы. Потери от акций с высокой степенью риска будут покрываться прибылью, получаемой от вложений в надежные акции.
• Необходимо часть портфеля отводить для высоколиквидных акций . Это важно для быстрого реагирования на действия рынка.
• Диверсификация . Портфельные финансовые инвестиции должны состоять из акций разных предприятий, действующих в различных секторах экономики.

Широко распространены портфельные международные инвестиции. Но для этого необходимо иметь выходы на международные рынки капитала.

Важно! Оптимальный портфель инвестиций – диверсифицированный портфель. Разбейте капитал и инвестируйте в разные сектора экономики, тем самым обезопасив себя от «проседания» той или иной акции, покрыв это за счет ликвидных акций.

Определяем виды

Рассмотрим портфельные инвестиции: характеристика по доходности выделяет такие виды:

• высокодоходные . Высокий уровень риска покрывается потенциально высокой прибылью;
• среднедоходные . Являются основой портфеля, так как приносят небольшую, но стабильную прибыль. Риски здесь ниже;
• комбинированные . Портфель формируется из бумаг разного уровня риска и разной доходностью.

Исходя из сроков, финансовые портфельные инвестиции бывают:

• Краткосрочные . Срок инвестирования от часа до полугода.
• Среднесрочные . Срок вложений: от полугода до года.
• Долгосрочные . Срок: более года.

Выделяем достоинства и недостатки

Рассмотрим портфельные инвестиции: плюсы и минусы. Большое преимущество такого рода инвестиций – выкуп части компании. Приобретение 50% акций одной компании дает право войти в совет директоров и оказывать влияние на ее развитие.

Недостатками называют следующее:

• Акция – это высоколиквидный актив. Ее стоимость может колебаться в течение одного дня. Соответственно, инвестор обязан отслеживать эти движения, чтобы при необходимости реализовать ее и сохранить вложенные средства.
• Страхование бумаг невозможно. При банкротстве компании инвестору выплачивают долю имущества в соответствии с процентным соотношением приобретенных акций. Всегда есть риски лишиться всего вложенного капитала.

Исходя из этого, выступает оптимальным решением. Суть – формировать портфель из бумаг разных предприятий, работающих в разных сферах.

Практически невозможна ситуация, когда все сферы экономики будут «падать», поэтому убытки от акций в одной отрасли перекроются прибылью от других, вложенных в акции прибыльных секторов экономики. В итоге баланс портфеля будет на одном уровне.

Также для минимизации рисков инвесторы имеют возможность передать свой портфель в доверительное управление. К примеру, УК «Регион» — портфельные инвестиции с оптимальным соотношением риска и прибыли. Компания более 20 лет работает во всех сферах финансового рынка. Брокерский сервис и управление активами являются для нее приоритетными направлениями деятельности.

Подводим итоги

Портфельные инвестиции – вид капиталовложений в ценные бумаги для получения дополнительного дохода. Портфельные инвестиции осуществляются в сфере ценных бумаг, облигаций и т.п. Доход от портфельных инвестиций – это получение дивидендов и разница между ценой приобретения и реализации в случае роста стоимости бумаги.

Важно! Портфельные инвестиции можно осуществить с помощью биржи или посредников. Прямые инвестиции идут напрямую предприятию, в чьи основные средства вкладывает инвестор.

Портфельные инвестиции можно пересматривать, продав акции одной компании и купив другой. Прямые инвестиции пересмотреть нельзя.

Портфельные инвестиции – направление, где есть возможность получить неплохую прибыль при грамотном подходе. Для минимизации убытков следует распределять риски, вкладываясь в бумаги разных секторов экономики. Этот вид инвестиций подходит для тех, у кого есть свободные средства, и кто готов пожертвовать их частью для получения прибыли.

Риски портфельных инвестиций:

• безграмотный подход при составлении портфеля. Это ведет к неоправданным потерям. Этот портфель будет неэффективным;
• покупка или продажа бумаг в неподходящий момент – прямой путь к потере средств;
• риски платежеспособности, связанные с возможностью убытков при продаже бумаг;
• инфляция. Ее рост негативно влияет на фондовый рынок;
• резкие скачки процентных ставок оказывают негативное влияние на стоимость бумаг инвестора;
• прочие виды рисков, отрицательно влияющие на доходность портфеля.

Портфельные инвестиции — инвестор проценты получает за счет курсов акций, начисленных дивидендов. Если выбор пал на портфельные инвестиции – «Регион», возможно, станет для вас оптимальным партнером на финансовом рынке.

Успешных инвестиционных идей!

Сегодня мы поговорим о том, что такое портфельные инвестиции, а также о том, в чем состоят ключевые особенности этого метода капиталовложения.

Чтобы инвестор мог рассчитывать на получение желаемого объема дохода, ему необходимо вложить имеющийся капитала в ту или иную промышленную отрасль, которая в состоянии эффективно развиваться и приносить прибыль. Чем более крупный капитал инвестор в состоянии использовать для инвестирования, тем на больший доход в он в состоянии рассчитывать в будущем.

Портфельные инвестиции представляют собой пакет акций/облигаций, обладающих определенной ценностью и находящихся в собственности одного инвестора. Этот пакет акций/облигаций может приобретаться инвестором как с целью получения дохода в форме дивидендов, так и для их дальнейшей перепродажи после того, как их стоимость возрастет.

Профессиональные инвесторы утверждают, что приобретение пакета акций/облигаций с целью получения дохода в форме дивидендов является более рискованным, так как предполагает длительное владение ценными бумагами. За это время стоимость ценных бумаг может существенного снизиться, а при неблагоприятном развитии ситуации их эмитенты могут просто обанкротиться.

Важным достоинством портфельных инвестиций является то, что инвестор получает право принимать непосредственное участие в процессе управления предприятиями, акциями которых он владеет. При этом, обладая небольшим пакетом акций, инвестор не может существенно влиять на процесс принятия решений и полностью контролировать работу предприятия.

Портфельные инвестиции. Состав портфеля

Портфельные инвестиции предполагают создание портфеля ценных бумаг, который может включать в себя акции/облигации предприятия, которые обладают разнообразным обеспечением и уровнем риска.

Стандартный инвестиционный портфель включает в себя ценные бумаги определенного типа, но при необходимости его структура может быть подвергнута корректировки, которая состоит в замене одних ценных бумаг другими.

При грамотном подходе портфельные инвестиции в состоянии не только снизить уровень рисков до приемлемых значений, но и обеспечить улучшенные условия капиталовложения. Совокупность акций/облигаций одного типа позволяют инвестору рассчитывать не только на стабильный доход, но и делают процесс капиталовложения более безопасным.

Риски портфельных инвестиций

Современный фондовый рынок является четко отлаженным механизмом, который в состоянии эффективно привлекать капитал в экономику того или иного государства. Руководство государства всеми силами старается обеспечить максимально выгодные условия для потенциальных инвесторов, чтобы обеспечить необходимый поток капитала в ту или иную отрасль экономики.

Несмотря на сказанное выше, портфельные инвестиции, как и любой другой тип капиталовложений, связаны с определенным уровнем риска, который состоит в уменьшении потенциальной прибыли.

Для снижения рисков, которые сопутствуют портфельным инвестициям, следует придерживаться довольно простых правил:

1. Для снижения уровня потенциальных рисков требуется грамотно выполненная .
2. Перед приобретением тех или иных акций/облигаций, необходимо собрать как можно больше информации об объектах инвестирования.
3. В качестве страховки необходимо создать источник резервного финансирования, объем которого будет достаточен для покрытия потенциальных убытков.
4. Также можно застраховать риски инвестора, связанные с изменением стоимости акций/облигаций в невыгодную для него сторону.
5. При выборе ценных бумаг следует отдавать предпочтение акциям/облигациям, обладающим высокой ликвидностью, даже если они обладают более низкой доходностью. Это связано с тем, что при возникновении необходимости вам будет значительно легче заменить одни ценные бумаги в портфеле на другие.

Согласно утверждениям опытных инвесторов основными причинами возникновения убытков при портфельном инвестировании являются:

1. Ошибочный выбор акций/облигаций при создании инвестиционного портфеля.
2. Некорректно выбранное время для покупки акций/облигаций.
3. Покупка ценных бумаг с низким уровнем ликвидности, из-за чего при необходимости их оперативно реализовать инвестор понесет определенные убытки.

Главным отличием портфельных инвестиций от прямых является то, что инвестор не принимает участие в управлении предприятием, а приобретает акции/облигации лишь для того, чтобы получать дивиденды.

Если вы являетесь начинающим трейдером и не обладаете достаточным капиталом для создания собственного инвестиционного портфеля, то у вас все равно есть возможность заняться портфельным инвестированием. Вы можете купить пай в е, который специализируется на портфельном инвестировании.

Инвестиции - это вложение денег на длительный период в различные финансовые инструменты. Основная цель - получение прибыли в будущем. Если в результате финансовой операции не предполагается получение дохода, это не относится к инвестированию. Такой , однако, для достижения ожидаемого результата потребуется эффективное управление, чтобы максимально возможно обезопасить свои вложения от рисков. Денежным средствам свойственно обесцениваться, так как ежегодно инфляция "съедает" примерно 10-15% от начальной суммы. не только сохраняет деньги, но и приумножает их.

Инвестирование: сущность и особенности

Инвестирование - один из наиболее прибыльных способов приумножения капитала. Иногда это понятие путают с другими, относящимися к экономической деятельности. Существует тонкая грань между терминами "спекуляция" и "инвестиции". Основной критерий отличия - срок вложения. Спекуляция - получение прибыли за счет покупки и последующей перепродажи. Такие вложения краткосрочные и прибыль формируется за счет разницы в стоимости.

Если рассматривать кредитование и инвестирование в контексте финансирования бизнеса, то первое означает передачу денежных средств с условием, что они будут возвращены через конкретный срок под определенный процент. В случае банкротства, изначально погашаются обязательства перед кредиторами. Что касается финансирования, в отличие от инвестирования, его целью не является получение дохода.

Мы вложили свои денежные средства в эти фонды:

Инвестирование в недвижимость: плюсы и минусы

Надежным и выгодным считается . Спрос на жилье постоянно растет, как и цены. Кроме того, всегда актуальна аренда недвижимости. Однако, не все так просто, как кажется изначально. Преимущество таких вкладов в том, что недвижимость не может полностью обесцениться, как, например, акции фирмы. Квартиры в любом случае будут если не покупать, то арендовать, поэтому такие вложения в условиях кризиса могут приносить хоть какой-то доход. По минимальной цене можно купить недвижимость, приобретая ее до сдачи объекта в эксплуатацию, иными словами, в период строительства.

К минусам можно отнести низкую ликвидность. Если в будущем потребуется высвободить срочно средства, то выбранный вариант инвестирования не подходит. Покупка и продажа недвижимости будет стоить немалых затрат времени на поиск подходящих вариантов и оформление различной документации - это относится к основным недостаткам таких вложений. Кроме того, капиталовложение требует больших денежных средств. В кризисных условиях цены на недвижимость падают и могут быть нестабильными. Отрицательным моментом является то, что инвестор будет нести постоянные расходы по содержанию.

Инвестирование в акции: плюсы и минусы

Данный вид инвестирования требует тщательного анализа рынка, потому как цена на акции падает быстро, а растет очень медленно. В период скачков финансового кризиса , но и резко обанкротиться. Инвестор может потерять часть капитала, однако, многие наоборот скупают акции в это время в надежде на последующий рост цен. Риски существенные, но и ожидаемая прибыль будет немаленькой.

К плюсам этого типа капиталовложений относят доступность. У многих брокеров можно открыть депозит с суммой в 500 долларов. Но на иностранных площадках потребуется не менее нескольких тысяч долларов. Высокая ликвидность вложений тоже огромный плюс. Акции крупных компаний можно продать мгновенно. Торговля ценными бумагами происходит онлайн, что очень удобно, так как моментальное реагирование на изменения биржевого рынка позволит избежать краха. Одновременно на акциях получится зарабатывать двумя способами: спекулятивным - на колебаниях курса и на традиционных дивидендах.

Главный минус - акции могут моментально потерять свою стоимость в случае банкротства компании. В кризисное время цены на них также стремительно падают. А восстановление стоимости длится не один год. Не стоит одной компании (иногда в ценные бумаги одной отрасли), однако формирование инвестиционного портфеля требует много денег. При торговле на небольшие суммы не обойтись без брокеров. Это удобно, но чревато дополнительными затратами. При вложении в ценные бумаги учитываются экономические факторы и политические. Владельцы простых акций могут остаться без дивидендов, когда у компании убыточный год и ее прибыль направляется на развитие. Малоопытному человеку сложно сориентироваться и оценить выгоду финансовой сделки, видеть возможные риски и выбрать конкретную компанию - задание не из легких.

Инвестирование в собственный бизнес: плюсы и минусы

Вложение средств в предпринимательство, чтобы в будущем получить прибыли от этой деятельности. Заработать можно несколькими способами. Активный доход инвестор получает, когда он одновременно является руководителем бизнеса. Если управляет компанией наемный персонал, то заработок будет пассивный. Инвестировать можно в новый бизнес или уже готовое дело. Финансирование бывает полное или же инвестор имеет только долю.

К преимуществам относят разнообразие направлений. Бизнес - это актив, по которому видно, во что вложены средства и каким образом они приносят доход. Инвестор может самостоятельно осуществлять предпринимательскую деятельность, влияя на инвестиции и управляя ими лично. Несомненным плюсом является то, что доходность при таких вложениях не ограничена и, в зависимости от вида деятельности, может запросто составлять 100%.

Главный недостаток этого инвестирования - высокий риск потери вложенных средств. При долевом участии в бизнесе, между инвесторами могут возникнуть разногласия, в результате чего из дела могут вытеснить одного из партнеров. Инвестируя в собственный бизнес, нужно быть готовым к регулярным или периодическим довложениям. Заработок от собственного бизнеса поступает не сразу, иногда для этого необходимо несколько месяцев, а порой даже лет. Инвестору придется подстраиваться под условия рынка и контролировать свое дело, чтобы избежать банкротства. Еще недостатками таких вложений является зависимость от государства.

Инвестирование в драгоценности: плюсы и минусы

Стоимость драгметаллов и камней постоянно растет, поэтому выбранный метод вложений является очень выгодным. Стоит знать, что цена или слитков будет дороже, чем золотых украшений, так как в первых используется металл высшей пробы, а во вторых - сплавы, понижающие качество.

Основным преимуществом инвестирования является высокий темп роста на драгоценности. Наиболее прибыльным вариантом на краткосрочный период считаются вклады в обезличенный металлический счет.

Минус в том, что при банкротстве банка инвестор лишится денег. Главным же недостатком приобретения конкретно ювелирных украшений является включение в их стоимость работы ювелира. Исключение - предметы антиквариата, старинные или эксклюзивные вещи. При вложении в золотые слитки, минус в том, что потребуется заплатить около 18% налога государству. Цена продажи в банке (как и любой валюты) будет выше покупки, поэтому, чтобы получить реальный доход, должно пройти немало времени или резкий скачек стоимости вверх. Не рекомендуется хранить драгоценности дома, лучше воспользоваться банковской ячейкой, обслуживание которой стоит денег.

Инвестирование в ПАММ-счета: плюсы и минусы

Это еще один способ вложения, в результате которого инвестор получит пассивный доход. - передача денежных средств в доверительное управление трейдерам для получения прибыли в результате спекулятивных операций с валютой на ПАММ-сервисах. Сейчас это очень популярное направление в интернете, которое появилось относительно недавно, около десяти лет назад.

Основное преимущество таких вложений - доступность. Не потребуется большого капитала, для начала будет достаточно и ста долларов. Главная движущая сила для инвесторов - доходность. Вполне нормальный уровень до 50% годовых и выше. А в случае применения рисковых стратегий прибыль можно получить очень быстро. Такой способ инвестирования очень удобный, так как отслеживать положение на рынке и совершать различные операции можно онлайн. ПАММ-площадка выступает гарантом по осуществлению расчетов. Инвесторам не нужно тратить время на изучение литературы и оттачивание своего мастерства, всем этим занимаются трейдеры. Инвестиционный портфель создается за счет вложения средств в различные ПАММ-счета, тем самым минимизируя возможность потерять свои деньги.

Основной недостаток - высокие риски. Чтобы контролировать действия трейдера, инвестор должен хоть немного понимать рынок Форекс. Этот способ инвестирования не подойдет азартным людям. В этом случае потребуется "трезвый" ум и рассудительность. К минусам можно отнести комиссию за услуги трейдера, которая в случае получения прибыли может составлять до 70%. В интернете достаточно много мошенников, поэтому потребуется проявлять осторожность.

Инвестирование в ПИФы: плюсы и минусы

ПИФы - это , организация, которая получает денежные средства от инвесторов и вкладывает их в ценные бумаги. Стоимость постоянно растет за счет увеличения капитала фонда и владелец пая получает прибыль (фиксированной она может быть в случае продажи пая).

Положительным моментом является то, что управление капиталом осуществляется профессионалами, ведь не каждый может самостоятельно во всем разобраться. Паи можно использовать как залог, они также передаются по наследству. Плюсом для многих является и низкий порог входа в ПИФ.

Минус в том, что фонды не гарантируют доходность. Это долгосрочное инвестирование, однако пару лет проект может быть прибыльным, а на следующий сработать в минус, перекрывающий сумму всех предыдущих доходов. Берется налог с прибыли, в случае продажи пая. Инвестор несет дополнительные расходы, например, комиссия за вход в инвестиционный фонд.

Инвестирование в опционы: плюсы и минусы

Как и любой другой вариант инвестиций, торговля бинарными опционами имеет преимущества и недостатки. Это разновидность биржевой торговли, в результате которой прибыль формируется за счет движения цены активов (валюта, товары, акции) на финансовых рынках.

Идея торговли опционами - это прогноз падения и роста стоимости на биржевой актив, при этом трейдеры не видят вспомогательных графических элементов, которые помогли бы им получить максимальную прибыль. На российском рынке бинарные опционы появились недавно и о них недостаточно информации на русском языке. На платформах не предусмотрены демо-счета, поэтому новичкам не на чем потренироваться.

К положительным моментам такого инвестирования относят то, что стоимость опционов ниже цены на акции. Несомненным плюсом является то, что инвестор заранее может спрогнозировать возможные риски и прибыль. Высокая доходность - это еще одно преимущество. До 85% вложений иногда можно заработать за сутки. Торговля происходит онлайн, и это удобно. Начать инвестировать можно с двадцати пяти долларов.

Минусы таких инвестиций - это большие риски. Все деньги можно потерять в один момент.

Инвестирование в стартапы: плюсы и минусы

Относительно новое понятие в мире высокодоходных инвестиций. Оно означает молодой бизнес проект, созданный для получения прибыли после его развития. Отличительная особенность стартапов - это оригинальность идеи. Бизнес, который создается с нуля, но уже имеет аналоги, не относится к этому понятию.

Плюсом является то, что предложения стартапов доступны для всех на различных инвестиционных интернет-площадках. Очень часто направления, в которых развиваются проекты, не зависят от реальной экономики. В случае, когда в стартапе участвуют несколько инвесторов, минимальные вложения составляют небольшую сумму и доступны многим. Можно получать пассивный доход от стартапа или же быть активным участником развития такого бизнеса.

Основным минусом является большой риск прогореть и потерять все вложения или недополучить прибыль. Создание и разработка стартапа длительный процесс, который требует много сил и труда, поэтому доход появляется минимум через несколько месяцев.

Инвестирование в хайпы: плюсы и минусы

Хайпы - это проекты, с которых инвестор имеет доход за счет вложенных средств другими вкладчиками. Иными словами - это финансовые пирамиды.

Основной плюс инвестирования в такие высокодоходные проекты логична - высокая доходность. За один день она может составлять в среднем 1-3% чистой прибыли. При вложениях на ранних этапах развития проекта можно действительно получить хорошую прибыль. Сумма вклада должна быть такой, с которой инвестор не побоится распрощаться. , постоянно нужно следить за проектом, чтобы не упустить момент пика его развития.

Главные минусы - краткосрочность существования. В основном хайпы не "живут" дольше одного года, за редким исключением отдельных крупных экземпляров. Еще к негативным моментам относят потерю всей инвестируемой суммы, в случае резкого . Достаточно сложно спрогнозировать развитие фондов, однако, опытным инвесторам это сделать удается.

Инвестирование в саморазвитие: плюсы и минусы

Такие инвестиции заключаются в том, чтобы развивать навыки и знания в одной или нескольких сферах и постоянно их приумножать. Можно посещать тренинги, проходить обучение в бизнес школах или учебных заведениях, читать соответствующую литературу. Главное - выбрать правильное направление, которое будет действительно интересно человеку и в дальнейшем, за счет личных знаний, он сможет получать прибыль. Настоящие профессионалы своего дела очень ценятся на рынке труда, поэтому такие вложения оправданы.

К минусам можно отнести регулярное . Постоянно придется повышать свою квалификацию, усовершенствоваться и получать новые знания в выбранной отрасли. На саморазвитие необходимо потратить кучу времени.

В заключении следует сказать, что вполне возможно получить огромную прибыль за счет инвестирования. Главное - выбрать куда вложить деньги. Среди многообразия предложений порой сложно определить наиболее выгодное. Перед тем, как инвестировать средства, необходимо взвесить все возможные риски, подробно ознакомиться и изучить информацию об объекте инвестиционной деятельности. Не стоит делать поспешных выводов и действий. Рекомендуется проконсультироваться у опытных людей, ведь в любом деле есть профессионалы, которые смогут помочь разобраться со всеми тонкостями, пускай даже не бесплатно, но это поможет оценить возможные риски и стать более подкованным инвестором в выбранной области.