Kapitalintensitet visar ett exempel. Hur beräknar man avkastningen på tillgångar på anläggningstillgångar (formel)? Sätt att minska kapitalintensiteten
För läsning 9 min. Visningar 133 Publicerat 11.11.2018
Varje ägare till ett stort företag vill ha information om företagets övergripande prestanda. För att bedöma företagets prestanda används specialverktyg. För att överväga effektiviteten i den ekonomiska aktiviteten är det nödvändigt att göra en djup analys med data från de senaste åren i beräkningarna. Detta tillvägagångssätt låter dig få information om resultaten av arbetskraftsaktivitet och bestämma ytterligare sätt att utveckla produktionen. För att visuellt återspegla produktionens effektivitet används indikatorer som lönsamhet, kapitalproduktivitet och kapitalintensitet. Inom ramen för denna artikel föreslår vi att diskutera frågan om vad som är kapitalintensiteten och hur denna koefficient beräknas.
Effektivitet anses vara ett av de grundläggande fenomenen för bedömning av ett företags verksamhet utifrån periodens resultat
Bestämning av kapitalintensitet
Kapitalintensitet är en av de finansiella nyckeltal som används för att återspegla de medel som måste överföras till produktionstillgångar. Dessa resurser kommer att användas för efterföljande tillverkning av säljbara produkter. Användningen av detta verktyg gör att du kan ta reda på hur mycket som ska spenderas för att tjäna en rubel. Företagets anläggningstillgångar inkluderar tillgångar som fastigheter, bilar och produktionsutrustning. Alla medel som används för att säkerställa en regelbunden produktion av produktionen tillhör samma kategori. Verktyget i fråga används också ofta för att dela upp ett specifikt affärssegment i flera grupper, beroende på investeringsbeloppet i anläggningstillgångar.
Detta ekonomiska instrument började användas på sextiotalet av förra seklet. För första gången användes begreppet kapitalintensitet för att sammanställa rapporteringsbalansen för anläggningstillgångar i den nationella ekonomin. Under sammanställningen av dessa beräkningar avslöjades att koefficientens specificitet beror på en specifik affärsgren och produkt som tillhör en specifik produktgrupp. Detta förklarar rekommendationen från experter att endast använda detta verktyg vid jämförelse av liknande produkter med liknande egenskaper.
Kapitalintensitet visar hur mycket pengar som måste investeras i produktionsutvecklingen för att minska de totala kostnaderna.
Företagare som använder denna indikator kan producera mer marknadsförbara produkter utan att öka regelbundna kostnader. Som regel används sådana förhållanden i de branscher som kräver stora investeringar. I de flesta fall, i ett sådant företag, är produktionskapaciteten inte bunden till andra komponenter. Denna indikator används ofta inom gruvdrift, konstruktion och virkesavverkning.
Varianter av kapitalintensitet
Typen av kapitalintensitet beror på graden av användning av anläggningstillgångar (OPF) vid tillverkning av varor. Idag finns det följande typer av den övervägda koefficienten:
- Helbild - Denna indikator återspeglar resultatet av tillägget av indirekt och direkt kapitalintensitet.
- Direktvy- denna indikator kallas ofta inkrementell kapitalintensitet. Koefficientens värde beror på anläggningstillgångarnas totala värde.
- Indirekt vy- denna indikator baseras på kostnaden för anläggningstillgångar som används av fabriker som tillverkar komponenter och förbrukningsmaterial för ett visst företags huvudprodukter.
Förutom ovanstående förhållanden finns det en indikator som varornas totala kapitalintensitet. Denna indikator används när det är nödvändigt för att motivera företagets ökade expansionstakt. Baserat på den information som erhållits med hjälp av detta analysverktyg är det möjligt att bedöma prestandan för ett specifikt marknadssegment och utarbeta planer för effektiv användning av anläggningstillgångar.
Kapitalintensitet, tillsammans med kapitalproduktivitet och lönsamhetsindikatorer, låter dig mest fullt ut återspegla organisationens effektivitet Hur beräknas det
Råvarukapitalintensiteten är en indikator som beror på produktionsaktiviteternas prestanda. Ett företag som går från en-skift-verksamhet till non-stop-produktion förbrukar viktiga resurser betydligt mer. I en sådan situation noteras en minskning av koefficienten. En minskning av värdet på denna indikator visar en ökning av produktionseffektiviteten på grund av rationell användning av lämplig utrustning. Av det föregående kan vi dra slutsatsen att för att öka den ekonomiska prestationen bör företagets ledning optimera produktionsprocessen. Expansionen av företaget gör det också möjligt att uppnå det ekonomiska resultatet som krävs.
Den största nackdelen med att använda detta verktyg är frånvaron av tillverkade produkter i kostnadsberäkningarna. Detta beror på det faktum att Sovjetunionens ledning var inriktad på storskalig produktion. I många branscher har kostnaderna ökat trots att kvalitén på slutprodukten sjunkit. Baserat på det föregående kan vi dra slutsatsen att användningen av detta verktyg endast är tillrådligt om det är nödvändigt att bedöma en specifik avdelning eller att jämföra en workshop med en annan. Experter som utför en sådan analys måste ta hänsyn till det faktum att en viss del av produkterna förblir outtagna och lagras på lagret. Priset på resten av varorna kan skilja sig från prognoserna. Det betyder att informationen från analysen sällan visar den verkliga bilden.
Många experter noterar att användning av utrustning som sparar energi, ekonomi och arbetskraftsresurser kan leda till en ökning av den aktuella kvoten. I detta fall indikerar en ökning av koefficienten inte en minskning av produktionsprocessens effektivitet. I detta fall ökar produktionens kapitalintensitet på grund av kompensation för förluster från en minskning av kapitalproduktiviteten.
Redovisningsformel (balansräkning)
För att fastställa värdet på den aktuella kvoten kommer alla redovisningsrapporter att krävas, vilket återspeglar företagets intäkter. Dessutom behöver du en balansräkning som beskriver alla anläggningstillgångar. För att bestämma kapitalintensiteten används formeln "Line 1150 BB / STR 2110 OFR". Den första raden anger priset på anläggningstillgångar, och den andra - mängden intäkter som erhållits under rapporteringsperioden.
För att ta reda på varornas kapitalintensitet måste revisorn dela kostnaden för anläggningstillgångar med bruttovinsten som mottagits för rapporteringsperioden. I nästa steg i beräkningarna är det nödvändigt att dela kostnaden för anläggningstillgångar med vinsten från försäljning av tillverkade produkter.
Kapitalintensitet visar förhållandet mellan anläggningstillgångarnas värde och en av vinsttyperna Allmän formel
Formeln för att beräkna kapitalintensiteten i balansen skiljer sig något från det allmänt accepterade förfarandet för att sammanställa beräkningar. För att bestämma värdet av den övervägda koefficienten enligt den allmänna formeln är det nödvändigt att dividera den genomsnittliga årliga kostnaden för anläggningstillgångar med intäkterna från försäljning av kommersiella produkter. Sådana beräkningar kan endast göras om det finns information om företagets inkomst för faktureringsperioden. För att få denna information måste du multiplicera kostnaden för en varuenhet med den totala volymen producerade varor. För att få information om den genomsnittliga årliga kostnaden för anläggningstillgångar, lägg till kostnaden för anläggningstillgångar i början av året till anläggningstillgångens pris i slutet av rapporteringsperioden. För att bestämma värdet på förhållandet som övervägs kan du använda ett sådant analysverktyg som kapitalproduktivitet. För detta ändamål är det nödvändigt att tillämpa formeln "1 / avkastning på tillgångar = kapitalintensitet".
Vissa finansiella experter rekommenderar att människor som gör sådana beräkningar överväger olika typer av vinst. För att beräkna förhållandet baserat på intäkterna från försäljning av kommersiella produkter används formeln: "Vinster från försäljning av produkter / genomsnittlig årlig anläggningskostnad". För att få information om värdet av denna inkomstpost är det nödvändigt att subtrahera kostnaderna för att stödja produktionsprocessen från de totala intäkterna. När du gör beräkningar kan du dessutom använda en indikator som bruttoinkomst. I det här fallet är det nödvändigt att dividera den genomsnittliga årliga kostnaden för anläggningstillgångar med bruttovinsten. För att bestämma värdet på den senare indikatorn bör den tekniska kostnaden för produkterna dras från företagets intäkter som erhållits genom försäljning av varor.
Kapitalintensitetsformeln som anges ovan kallas ofta råvaruintensiteten. Detta namn förklaras av det faktum att resultatet av beräkningarna låter dig bedöma graden av utnyttjande av företagets tillgångar under produktionsprocessen. Det är viktigt att notera att sådana beräkningar kan inkludera även en oavslutad produktionscykel för en kommersiell produkt.
Beräkningsexempel
För att bättre förstå tillämpningsordningen för de övervägda koefficienterna är det nödvändigt att ge ett praktiskt exempel. Låt oss överväga förfarandet för att göra beräkningar baserat på information från balansräkningen för organisationen LLC Vladimir och KO. Som vi noterade ovan är det mycket viktigt att jämföra flera rapporteringsperioder vid sammanställning av sådana beräkningar. I vårt exempel kommer vi att överväga en jämförelse av ekonomiska indikatorer i slutet av två tusen sexton och två tusen sjutton.
Kostnaden för företagets huvudsakliga tillgångar återspeglas i radnummer "1150". På två tusen och sexton var OS -priset nittiotusen rubel. I slutet av två tusen och sjutton ökade denna siffra till hundra och trettio tusen rubel. Företagets intäkter redovisas i raden "2110" i balansräkningen. Den 31 december, två tusen och sexton, tjänade företaget hundra femtio tusen rubel. Året därpå var företagets intäkter hundra nittio tusen.
Bruttovinsten återspeglas i raden "2100". Under det sextonde året var denna siffra lika med hundra tusen rubel, och under den sjuttonde fick företaget hundra tjugo tusen rubel bruttoinkomst. Vinsten från försäljning av kommersiella produkter anges i raden under siffran "2200". Värdet på denna indikator i slutet av två tusen och sexton var sjuttio tusen. På två tusen och arton lyckades företaget tjäna femton tusen rubel mer.
För att fastställa kapitalintensiteten i operativsystemet måste företagets bokförare lägga ihop värdet på tillgångar vid slutet av det sextonde och sjuttonde året. Det erhållna resultatet måste divideras med intäkterna som mottogs i slutet av faktureringsperioden. Genom att utföra enkla aritmetiska operationer får vi resultatet lika med 0,58 kopek. Det är denna mängd anläggningstillgångar som används för att få en rubel av nettovinsten.
Kapitalintensiteten återspeglas också som ömsesidig kapitalproduktivitet Vad påverkar prestandan
Ett tillverkningsföretags prestanda beror på många faktorer, bland vilka det är nödvändigt att lyfta fram leveranshastigheten för förbrukningsvaror, råvaror och komponenter. Värdet av den totala kapitalintensiteten beror på följande indikatorer:
- Direkt kapitalintensitet- visar mängden investeringar som läggs på köp av anläggningstillgångar som används under produktionsprocessen.
- Indirekt kapitalintensitet- återspeglar mängden investeringar som gjorts vid förvärv av ett operativsystem för ett företag som agerar i status som affärspartner.
När man gör sådana beräkningar är det nödvändigt att ta hänsyn till antalet motparter som företaget samarbetar med. Detta tillvägagångssätt låter dig få den mest relevanta informationen.
Sätt att minska kapitalintensiteten
Baserat på ovanstående kan vi dra slutsatsen att en minskning av det ansedda förhållandet gör att du kan öka företagets effektivitet. För detta ändamål är det nödvändigt att regelbundet uppdatera utrustning och reparera utrustning i tid som är ur funktion. Koefficienten kan minskas genom att gå in på nya marknader.
Användningen av tekniska innovationer och enheter med ökad produktionskapacitet ökar också företagets effektivitet. En av de viktiga faktorerna som påverkar slutprodukternas kostnad är varornas kvalitet. En ökning av denna parameter, tillsammans med produkternas konkurrenskraftiga egenskaper, kan avsevärt öka företagets inkomst.
En av de viktiga indikatorerna för effektiviteten i att använda anläggningstillgångar i ett företag (industri) är kapitalintensitet ( TILL fond e). Genom att göra en plan-faktaanalys av detta värde under den valda perioden kan vi bedöma hur effektivt fast kapital används.
Kapitalintensitet är en finansiell och ekonomisk koefficient som kännetecknar rationaliteten i att använda ett företags införda produktionstillgångar (immateriella objekt som säkerställer tillverkning av varor). Det återspeglar anläggningstillgångar i värde, som kan hänföras till en rubel av utfärdade varor.
Vid bestämning av koefficienten för industrin visar dess värde värdet på industrins produktionstillgångar (OPF) per rubel bruttomarknadsbar produktion.
Detta värde kännetecknar graden av optimering av produkttillverkningsprocessen som helhet.
Det finns 2 typer TILL fond.e:
1. Rakt, vilket återspeglar effektiviteten i användningen av OPF som är direkt involverad i produktion av produkter.
2. Slutför, på grundval av vilken verksamhetens effektivitet bestäms inte bara av OPF, utan också av de medel som indirekt är relaterade till produktionsprocessen.
Den övervägda koefficienten har inga standarder, och det rekommenderas att överväga den dynamiskt under flera år för att bestämma den optimala nivån för organisationen. En ökning av indikatorn återspeglar en minskning av avkastningen på produktionsutrustning. Och dess minskning jämfört med föregående period visar att företaget har blivit mer effektivt med att använda produktionskapacitet och ökar sin omsättning.
Det vill säga, ju mindre det erhållna värdet är, desto bättre för företaget. Om man jämför värdet av koefficienten med branschgenomsnittet bestäms hur mycket resultatet av organisationens verksamhet ligger efter eller ligger före andra företag.
Kapitalintensiteten är motsatsen. Således, om dynamiken i dess ökning är synlig, bör man rationellt närma sig organisationen av produktionsprocessen, leta efter sätt att optimera den.
Faktorer som påverkar kapitalintensiteten
Sådana faktorer som har ett betydande inflytande på koefficienten:
1. Utgivningsvolym och försäljningsvolym;
2. Anläggningstillgångars kvalitativa och strukturella egenskaper, deras parametrar (introduktion av ny utrustning, varaktighet och antal stillestånd, påtvingade kostnader för ergonomi och säkerhet, antal utrustningsskift);
3. Slitnivå för OPF;
4. Koefficient som visar hur optimalt produktionsområdet laddas;
5. Produktiv kapacitet.
Sätt att minska kapitalintensiteten
Möjliga lösningar för att minska indikatorn inkluderar:
1. Renovering av produktionsanläggningar för att bibehålla sitt optimala skick;
2. Introduktion av ny högteknologisk utrustning med ökad kapacitet;
3. Förbättra produkternas kvalitetsegenskaper och konkurrenskraftiga egenskaper för att öka intäkterna. Studerar och går in på nya säljmarknader.
(Fw)återspeglar i vilken utsträckning anställda förses med anläggningstillgångar.
Med andra ord bestämmer FV värdet på anläggningstillgångar per anställd. För en objektiv bedömning görs en jämförelse mellan tillväxttakten för förhållandet mellan kapital och arbetskraft och arbetsproduktivitet (PT). Fördröjningen i PT: s tillväxttakt återspeglar den ineffektiva användningen av organisatoriska resurser och indikerar behovet av åtgärder för att förbättra situationen.
Efter att ha analyserat värdena för tre indikatorer totalt - kapitalintensitet, kapitalproduktivitet och kapital -arbete -förhållande - kan ledningen i tid identifiera problemen hos företaget som hotar företagets funktion och eliminera dessa brister.
Värdet bestäms genom att dividera kostnaden för OPF med volymen tillverkade (sålda) produkter eller som en koefficient omvänt proportionell mot avkastningen på tillgångar:
I praktiken beräknas värdet enligt organisationens finansiella rapporter med formulär nr 1 (balansräkning) och nr 2 (rapport över finansiella resultat):
eller TILL fund.e = (rad 1150n + rad 1150k) * 0,5 / rad 2110
Analysgropar
Med införandet av progressiva typer av utrustning och teknik som bidrar till att bevara företagets resurser kan tillväxttakten för kapital-arbetskvoten överträffa tillväxten av arbetskraftens produktivitet. Således leder detta till en ökning av kapitalintensiteten (minskning av kapitalproduktiviteten). En minskning av användningsgraden för OPF med betydande besparingar i material- och arbetskraftsresurser betyder inte en minskning av företagets effektivitet.
I detta fall en ökning av tillväxttakten för Kfond. Det är ekonomiskt lönsamt, eftersom det finns en ökning av andra indikatorer på företagets tillstånd och det finns en ekonomi av material- och arbetstillgångar, som kompenserar för förlusterna. Överstiger tillväxttakten för nettovinsten över tillväxttakten för Kfond. e låter dig kompensera för förluster från en ökning av kapitalintensiteten.
Nackdelen med koefficienten är att beräkningen inte tar hänsyn till produktionskostnaden. Bedömning av företagets tillstånd utifrån ett beräknat värde är inte tillräckligt objektivt. Analysen av företagets ekonomiska situation utförs på basis av en grupp indikatorer totalt, och på grundval av detta görs en objektiv slutsats.
Baserat på informationen ovan kan vi sammanfatta.
Kapitalintensitet- en viktig indikator på företagets ekonomiska ställning, som är mer korrekt att beräkna utifrån bokslutet. Det är bättre att analysera det erhållna resultatet tillsammans med andra koefficienter (kapital-arbets-förhållande, kapitalproduktivitet, arbetsproduktivitet och andra) för att få en tydligare bild av företagets situation.
LAGERKAPACITET AV PRODUKTER - en indikator, omvänt till kapitalproduktivitet; används för att fastställa kraven för anläggningstillgångar. Det beräknas som förhållandet mellan det genomsnittliga årliga värdet av anläggningstillgångar och värdet av tillverkade produkter under en viss period. Skilj mellan indikatorer på direkt och full kapitalintensitet. Direkt kapitalintensitet tar hänsyn till företagets grundläggande produktionstillgångar. Den totala kapitalintensiteten, tillsammans med de huvudsakliga produktionstillgångarna för ett företag som är involverat i produktion av produkter, inkluderar kostnaden för fasta produktionstillgångar som verkar i andra företag och deltar i produktionen och tillhandahållandet av lagervärden för detta företag - tillverkaren av den slutliga produkten. Till exempel, i bilindustrin, kostnaden för anläggningstillgångar per 1000 rubel. produkterna är 360 rubel. Det är dock förknippat med användningen av inventeringar från andra närstående industrier (metallurgi, tillverkning av instrument, petrokemisk industri, etc.), liksom med användning av anläggningstillgångar, vars specifika värde också beaktas i fordonsindustrin industrin baserad på anläggningstillgångar som kan hänföras till leveranserna av produkter från närstående företag (dvs. indirekt kapitalintensitet). Med hänsyn tagen till den indirekta kapitalintensiteten är den totala kapitalintensiteten 1 tusen rubel. produkter från bilindustrin överstiger 1,5 tusen rubel.
En kort ordbok för ekonomen. - M.: Infra-M... N. L. Zaitsev. 2007.
Se vad "PRODUKTKAPACITET" är i andra ordböcker:
Kapitalintensitet- en indikator på sovjetisk statistik, lika med kvoten för att dela kostnaden för anläggningstillgångar med den årliga produktionen av produkter som använder dessa medel. Se även: Fixed Assets Finam Financial Dictionary. Kapitalintensitet är en indikator omvänd till kapitalproduktivitet. ... ... Ekonomiskt ordförråd
kapitalintensitet- En indikator beräknad som anläggningstillgångens kostnad dividerat med den årliga produktionen med dessa medel. Omvänd kapitalproduktivitetsindikator. kapitalintensitetsindikator bestämd av volym ... ... Teknisk översättarguide
Kapitalintensitet- [kapitalintensitet] en indikator som bestäms av volymen av produktionstillgångar per produktionsenhet: x2 / p (se notationen i artikeln Produktionsfunktion). På makroekonomisk nivå mäts F. av det aggregerade sociala ... Ekonomi och matematikordbok
Kapitalintensitet- en parameter omvänd till parametern avkastning på tillgångar, beräknat som förhållandet mellan anläggningstillgångarnas kostnad och kostnaden för årlig produktion. Ordbok för affärsvillkor. Academic.ru. 2001 ... Verksamhetsordlista
LAGERKAPACITET- en indikator på sovjetisk statistik, lika med kvoten för att dela kostnaden för anläggningstillgångar med den årliga produktionen av produkter som använder dessa medel. Den omvända indikatorn för effektiviteten i att använda anläggningstillgångar kallas avkastning på tillgångar. Raizberg B.A., ... ... Ekonomisk ordbok
kapitalintensitet- LAGERKAPACITET och; f. Econ. Förhållandet mellan anläggningstillgångar och industriprodukter. Tillväxt av produktionstillgångar ... encyklopedisk ordbok
LAGERKAPACITET- i sovjetisk statistik: en indikator som motsvarar kvoten för att dividera anläggningstillgångarnas värde med den årliga produktionen av produkter som använder dessa medel. Den omvända indikatorn för effektiviteten i användningen av anläggningstillgångar kallas avkastning på tillgångar ... Encyclopedic Dictionary of Economics and Law Big Dictionary of Economics
I den här självstudien:
- Uppgift 1. Tillväxt av företagets produktivitet och produktion
- Uppgift 2. Hitta kapitalintensiteten och kapitalproduktiviteten, den genomsnittliga årliga kostnaden för anläggningstillgångar och lönsamheten i produktionen
Problem 1... Tillväxt av företagets produktivitet och produktion
Hur mycket ytterligare produktion kommer företaget att producera med en ökning av användningen av anläggningstillgångar med 2%, om den årliga försäljningsvolymen är 180 miljoner rubel, är medelvärdet av anläggningstillgångar 120 miljoner rubel?En kommentar.
Uttrycket "en ökning av användningen av anläggningstillgångar" översätts till normalt språk som "en ökning av kapitalproduktiviteten". Denna indikator användes aktivt under sovjettiden, i samband med vilken det rekommenderas att läsa artikeln "Kapitalproduktivitet". Avkastningsformuläret anges på samma ställe. Artikeln beskriver i detalj all underlägsenhet att använda denna indikator och orsakerna till detta.
Observera att när en modern ekonom talar om anläggningstillgångar, menar han det nuvarande restvärdet (initialkostnaden minus upplupna avskrivningar), och den "sovjetiska" ekonomen betyder deras initiala kostnad, och det spelar ingen roll att alla anläggningstillgångar redan är 50- 60 år gammal ... Därför innebär "ökat utnyttjande" helt enkelt att öka produktionen vid befintliga anläggningar och inget mer.
Lösning.
Avkastning på tillgångar = 180 miljoner / 120 miljoner = 1,5
Nu "ger vi en ökning av kapitalproduktiviteten" med 2%
Vi får en ny produktvolym.
120 x 1,53 = 183,6 miljoner
Tja, hitta skillnaden
180 - 183,6 = 3,6 miljoner rubel
En kommentar... Som du kan se kan svaret uppnås genom att helt enkelt multiplicera produktionsvolymen med 1,02 (eftersom vi har ökat användningen av produktionsanläggningar med 2%, då blir produktionen 2% mer). Men då kommer det inte att finnas en sådan kedja av galna beräkningar, vilket är så nödvändigt för läraren ...
Svar: 3,6 miljoner rubel
Uppgift 2. Hitta kapitalintensiteten och kapitalproduktiviteten, den genomsnittliga årliga kostnaden för anläggningstillgångar
Använd data i tabellen nedan för att bestämma i två år:
- den genomsnittliga årliga kostnaden för anläggningstillgångar, kapitalproduktivitet, kapitalintensitet;
- pensioner och förnyelse av anläggningstillgångar;
- kapital-arbete förhållande;
- skiftfaktor för metallbearbetningsutrustning;
- total lönsamhet i produktionen.
|
Indikatorer |
Värdena |
|
Produktion av säljbara produkter till grossistpriser, tusen UAH | |
|
Kostnaden för den årliga produktionen av säljbara produkter, tusen UAH | |
|
Årlig lönekassa för anställda i företaget med avdrag för sociala evenemang, tusen UAH | |
|
Kostnad för anläggningstillgångar i början av året, tusen UAH | |
|
Under året togs anläggningstillgångar i drift i början av året, tusen UAH. | |
|
Inklusive kvartal: | |
|
Under året avvecklades anläggningstillgångar, vars totala kostnad är tusen UAH. | |
|
Inklusive kvartal: | |
|
Genomsnittlig årlig kostnad för standardiserat rörelsekapital, tusen UAH | |
|
Genomsnittligt antal anställda, tusen personer | |
|
Observationsdata för drift av metallbearbetningsutrustning inom två arbetsdagar: | |
|
Antalet verktygsskift fungerade på två dagar | |
|
Antal metallbearbetningsutrustning, st. |
Lösning.
Låt oss hitta den genomsnittliga årliga kostnaden för anläggningstillgångar. Det kan hittas med formeln:
AV N- kostnaden för anläggningstillgångar i början av året, tusen UAH.
OF i i- Kostnaden för anläggningstillgångar som introducerades under den i: e månaden, tusen UAH.
t pi- perioden från tidpunkten för införandet av anläggningstillgångar till slutet av året (antalet användningsmånader under året för anläggningstillgångar som införs), månader.
OF bi- kostnaden för anläggningstillgångar som gick i pension jag är månad, tusen UAH
t pri- perioden från det att anläggningstillgångarna pensioneras till årets slut (antalet månader under ett år då de pensionerade anläggningstillgångarna inte används), månader.
n - antalet fall av införandet av OPF.
m - antalet fall för bortskaffande av OPF.
Låt oss ersätta värdena i formeln.
OF cf = 1500 + (300 * 9/12 + 300 * 6/12) - (110 * 9/12 + 190 * 6/12) = 1500 + (225 + 150) -
- (82,5 + 95) = 1500 + 375-177,5 = 1697,5 tusen UAH.
Låt oss nu hitta avkastningen på tillgångar. Avkastning på tillgångar visar den årliga produktionen av säljbara produkter per en hryvnia av det genomsnittliga årliga värdet på anläggningstillgångar. Det bestäms av formeln:
TP- kommersiella produkter.
AV Ons... - den genomsnittliga årliga kostnaden för anläggningstillgångar.
Låt oss ersätta värdena i formeln.
FD in = 2000 / 1697,5 = 1,178
Nu hittar vi kapitalintensiteten. Denna indikator är omvänd till avkastningen på tillgångar, visar vilken del av det genomsnittliga årliga värdet på anläggningstillgångar som används för produktion av kommersiella produkter värda 1 UAH.
Kapitalintensitet kan hittas med formeln:
PU = 1697,5 / 2000 = 0,84875
Låt oss nu hitta kapital-arbetskvoten. Kapital-arbete-förhållandet kan hittas med formeln:
H r- det genomsnittliga antalet anställda i företaget, personer.
AV ons- den genomsnittliga årliga kostnaden för anläggningstillgångar.
Låt oss ersätta värdena med formeln:
EF o = 1697,5 / 4 = 424,375 UAH / person
Hitta fast pensionstillgång... Det beräknas som förhållandet mellan värdet på anläggningstillgångar som pensionerades under året och anläggningstillgångarnas totala värde i början av året.
Låt oss ersätta värdena i formeln.
K select = 300/1500 = 0,2
Hitta anläggningstillgångar förnyelse... Det bestäms genom att dividera värdet på anläggningstillgångar som introducerades under året med anläggningstillgångarnas totala värde vid årets slut.
För att hitta värdet på anläggningstillgångar i slutet av året måste vi lägga till det totala värdet av anläggningstillgångar, de införda anläggningstillgångarna och subtrahera de pensionerade anläggningstillgångarna.
Ersätt värdena i formeln.
Till obn. = 600 / (1500 + 600-300) = 600/1800 = 0,33
Låt oss hitta skiftkoefficienten för metallbearbetningsutrustning. Den visar hur många skift i genomsnitt varje installerad utrustning används. Denna koefficient återfinns med formeln.
Observera att tanken med att beräkna indikatorn är att använda kostnaden för fast produktion (och inte alla tillgängliga) anläggningstillgångar, och utan att dra av deras slitage... Detta är samtidigt en nackdel med denna indikator, eftersom benchmarking av denna indikator för företag med olika åldrar av anläggningstillgångar med kanonisk överensstämmelse med den ursprungliga formeln för indikatorn är extremt svårt. Varför beaktas inte slitage? Detta är inte svårt att förstå. Om vi endast tog hänsyn till restvärdet (bokfört) värde på anläggningstillgångar, skulle det (logiskt) omedelbart efter lanseringen av ett nytt företag behöva minska produktionsvolymen från den andra månaden av dess existens. Håller med om att detta ser ologiskt ut och inte motsvarar det verkliga läget.
För adekvat jämförelse och utjämning av produktionssäsongens faktor beräknas indikatorn som förhållandet mellan det genomsnittliga årliga saldot (utan avdrag för avskrivningar) värdet av produktionens anläggningstillgångar i förhållande till volymen av produkter som produceras (men inte såldes) för en viss period. Det vill säga eftersom vi är intresserade av effektiviteten i användningen av anläggningstillgångar ignorerar vi informationen om hur mycket av den angivna produktionsvolymen som faktiskt såldes.
Ytterligare material: Villkor och definitioner av begreppet anläggningstillgångar.
Användningen av kapitalintensitetsindikatorn och dess väsen
Faktum är att kapitalintensitetsindikatorn återspeglar det belopp som ett företag behöver för att investera i produktionstillgångar för att producera produkter för 1 rubel, dollar, hryvnia, euro, etc. Således är det möjligt att differentiera branscher eller typer av företag efter de erforderliga investeringsvolymerna i anläggningstillgångar.Kapitalintensitetsindikatorn används för närvarande som hjälpinstrument i ekonomisk analys.
För första gången odds kapitalintensitet i Sovjetunionen beräknades vid utvecklingen av den rapporterande intersektoriella balansen för anläggningstillgångar i den nationella ekonomin för 1966. Det visade sig att detta indikatorvärde är specifikt för varje bransch och varje produkttyp. Därför bör jämförelsen av värdet på denna indikator endast utföras för liknande industrier och liknande produkter.Kapitalintensitetsindikatorn används också vid praxis för att planera beräkningar, i de beräknade beräkningarna av volymen av ytterligare kapitalinvesteringar. Dessutom måste man komma ihåg att effektiviteten i produktionsorganisationen hos företaget har en direkt inverkan på indikatorns värde. Till exempel, när man byter till arbete från en-skift till två-skift eller tre-skift, ökar effektiviteten för att använda de befintliga anläggningstillgångarna, och kapitalintensitetsindikatorn minskar följaktligen. Dessutom kan optimering av produktionen och avlägsnande av flaskhalsar i enskilda produktionsområden ge en allvarlig ekonomisk effekt för företaget som helhet.
En betydande nackdel med denna indikator är att den inte tar hänsyn till produktionskostnaderna. Detta är inte förvånande - i sovjettiden var industrin främst inriktad på att öka produktionsvolymen. Ofta - på grund av en minskning av dess kvalitet och en ökning av produktionskostnaderna. Varje specialist på organisation av produktionsprocesser vet att efter att ha nått ett visst optimalt värde i en viss produktion, kommer en ökning av produktionen att leda till en ökning av produktionskostnaderna (se diagram i artikeln "Kostnader"). Kapitalintensitetsindikatorn får oss att tänka annorlunda. Mer produktion, bättre värde. Denna effekt måste beaktas när ledningsbeslut fattas.
För närvarande har indikatorn för produktionens kapitalintensitet kvarstått, främst i gamla läroböcker och problem för studenter, som inte hann slängas ur läroböcker. Företagsledare och investerare använder helt olika beslutsverktyg (ROI, ROA, ROACE, etc.).
En annan fara som ligger och väntar på analytikern är användningen av en sådan indikator som "råvaruutmatning" i formlerna för beräkning av kapitalintensitet (se nedan). Det vill säga värdena på hur mycket pengar företaget skulle vinna om det omedelbart sålde allt som producerades under studieperioden, och till och med till förväntade (inte faktiska) priser. Eftersom detta aldrig händer, förblir vissa av de producerade produkterna alltid osålda, en betydande del säljs till priser som skiljer sig från de förväntade, då förväntas alltid det beräknade värdet, men inte det faktiska. Detta leder oss till den oundvikliga slutsatsen att kapitalintensitetsindikatorn endast kan användas för utvärderande analyser och alltid måste jämföras med andra uppskattningar av produktionsenheternas effektivitet.
Formeln för kapitalintensitetsindikatorn
Grundformel.
Kapitalrelation = Initial kostnad för anläggningstillgångar / producerade omsättningsbara produkter
Innebörden av att beräkna kapitalintensitetsindikatornär att förstå hur nödvändigt det är att förse produktionsprocessen med anläggningstillgångar i förhållande till att lösa problemet med att producera en viss mängd produkter. Därför är vi intresserade av exakt den initiala kostnaden för anläggningstillgångar som summan av de initialt investerade medlen i förhållande till produktionsvolymen. Det bör noteras att du måste vara försiktig med nämnaren. Kommersiella produkter som släpps per dag, månad och kvartal är helt olika, och volymen på de initialt investerade medlen i räknaren är densamma. Därför bör man komma ihåg att för jämförelse av data ( benchmarking ) bör använda den årliga volymen av säljbara produkter.
Ytterligare formler.
Kapitalintensitet = (Anläggningstillgångar i början av perioden + Anläggningstillgångar i slutet av perioden) / 2 / Kommersiella produkter
Eftersom mängden anläggningstillgångar i företaget inte är konstant (de är pensionerade, nya anläggningstillgångar förvärvas), försöker denna formel ta hänsyn till denna information och mer exakt bestämma kapitalintensiteten för den faktiska volymen av omsättningsbar produktion. Denna formel är tillämplig när du arbetar med företagets finansiella rapporter. Till exempel innehåller balansräkningen information om anläggningstillgångar i början och slutet av perioden. Det bör dock komma ihåg att data om produktionen av säljbara produkter ska tas från produktionsrapporter, eftersom företaget i bilagan till balansräkningen anger de sålda, inte tillverkade produkterna.
Kapitalintensitet = Genomsnittligt årligt värde på anläggningstillgångar / Årlig produktion
Om det är möjligt att få mer detaljerad information om rörelsen för anläggningstillgångar, kan värdet på kapitalintensiteten beräknas mer exakt. I detta fall innehåller täljaren värdet av det genomsnittliga årliga värdet på anläggningstillgångar, vilket tar hänsyn till deras rörelse under året. Detta gör att du kan få ett mer adekvat slutvärde på indikatorn. Annars skiljer sig inte formelns betydelse på något sätt från den föregående.